Чем выгодно торговать в розницу: Please Wait… | Cloudflare

- alexxlab

Содержание

Чем выгодно торговать: полезные советы и рекомендации

Прежде чем открыть бизнес, специализирующийся на продаже чего-либо, необходимо детально проанализировать рынок, узнав, чем выгодно торговать в розницу. Ведь всегда есть вероятность, что ниша, в которой вы планировали занять собственное место, уже давно занята. Или же вы выбрали не очень подходящий товар, который не будет пользоваться ожидаемым спросом у покупателей. Ситуация может значительно отличаться в зависимости от региона вашего проживания. Но можно выделить группы товаров, которые традиционно пользуются популярностью у населения. На них мы и предлагаем остановиться.

Чем выгодно торговать: продукты питания

Как правило, большинство новичков в бизнесе начинают свое дело именно с продажи продуктов питания. Здесь есть один существенный момент: обязательно необходимо продумать условия и место хранения вашего товара. Возможно, вам потребуется арендовать склад и морозильные установки. Также обязательно нужно точно рассчитывать объемы закупок, чтобы нереализованные продукты просто-напросто не сгнили на складе, или же не вышел срок их хранения. Подобный бизнес будет выгоден в городах и крупных населенных пунктах, особенно если вам удастся договориться о прямых поставках с производителями.

Чем выгодно торговать: товары первой необходимости и средства личной гигиены

Данная категория включает такую продукцию, как мыло, спички, туалетная бумага, моющие средства, расчески и т.п. Все эти товары имеют широкое применение в быту, поэтому пользуются стабильным и устойчивым спросом. Места для реализации подобной продукции следует выбирать в шаговой доступности от жилых домов.

Чем выгодно торговать: сезонные товары

К таким товарам относят продукцию, пики продажи которой приходятся на определенное время в течение года. К примеру, надувные круги для плавания не пользуются особым спросом в зимнее время, а теплые варежки – в летнее. Для того чтобы добиться успеха в данном сегменте, необходимо четко определиться с товаром и временем того, когда он будет нужен людям. При этом закупать продукцию желательно задолго до момента начала её продажи, чтобы затраты на нее были минимальны.

Чем выгодно торговать: одежда, бытовая химия, техника и другое

В 90-ые годы в нашей стране процветал челночный бизнес, сегодня же он практикуется лишь в приграничных районах. Тем не менее если хорошо постараться, то можно организовать ввоз и перепродажу какой-либо категории товара из-за рубежа. Несмотря на то, что на подобном предпринимательстве можно очень неплохо заработать, оно сопряжено с различными сложностями, которые заключаются в таможенном оформлении товара, риске его порчи, конвертировании валюты и т.д.

Чем выгодно торговать на рынке

Если вы планируете разместить торговую точку на базаре или рынке, то прежде всего вам стоит присмотреться к ассортименту того, что уже продается у ваших соседей, и по возможности не повторяться. В целом же максимальным спросом пользуются дешевые и весьма необходимые предметы одежды, такие как трусы, носки, майки, колготки и т.п. Также неплохую прибыль приносит торговля недорогой косметикой и бижутерией.

Как добиться прибыльного роста — Потребительский сектор и розничная торговля / Отраслевые направления / «Вестник McKinsey»

Во всем мире розничные компании тратят множество сил и ресурсов на свое развитие и поддержание прибыльного роста. Чем объясняется столь пристальное внимание к росту доходов?

Тремя причинами.

Во–первых, в долгосрочной перспективе именно рост компаний оказывается ключевым фактором увеличения доходов акционеров. McKinsey проанализировала темпы роста 37 ведущих розничных корпораций США и доходы их акционеров. На каждом вложенном в 1988 г. долларе десять самых бурно растущих компаний к 1998 г. заработали 41,69 долл. Этот показатель в семь с лишним раз выше, чем у десяти самых медленно растущих компаний.

Во–вторых, прибыльный рост позволяет компании управлять своей стратегической судьбой. Чем быстрее растет капитализация, тем ниже вероятность поглощения компании и тем больше у нее возможностей вкладывать новые средства в укрепление своего конкурентного потенциала.

В–третьих, растущие компании имеют преимущество перед конкурентами в борьбе за талантливых сотрудников — хотя бы потому, что предлагают более привлекательные условия работы. Кроме того, все хотят оказаться в команде победителей. Однако поддерживать прибыльный рост — дело исключительно трудное, особенно в розничном бизнесе. Оно требует соблюдения баланса между сегодняшними и будущими потребностями бизнеса. Наши исследования показывают, что розничные компании часто слишком узко смотрят на проблему роста, полагаясь на ограниченное количество факторов роста: географическую экспансию, повышение операционной эффективности и консолидацию. В современной ситуации, когда нарастает конкуренция, а розничные концепции стремительно устаревают, этого недостаточно. Не сделав свой подход к обеспечению роста более систематическим, розничные компании рискуют остановиться в развитии.

Правила роста

Чтобы добиться устойчивого роста, нужно соблюдать простое, но в то же время основополагающее правило: в должной мере уделять внимание каждому из трех уровней деятельности компании — текущему бизнесу, новым предприятиям, готовым к вводу в строй, проектам, которые разрабатываются на будущее, — и соответственно распределять ресурсы (см. схему 1).

Три уровня

На каждом уровне перед руководством встают особые задачи.

Основные источники прибыли компании находятся на первом уровне. В сфере розничной торговли это, как правило, предприятия с надежной, хорошо зарекомендовавшей себя концепцией[1]. Задача менеджеров на первом уровне — укреплять конкурентную позицию компании и закладывать фундамент для ее деятельности на следующих двух уровнях, а для этого необходимо постоянно обновлять концепцию (за счет повышения операционной эффективности, укрепления брэнда, налаживания более тесных отношений с клиентами, повышения производительности основных фондов и т. д.).

На третьем уровне (прямо противоположном первому) решается будущее компании. Здесь закладываются основы развития компании и отрабатываются будущие проекты. Чаще всего прибыль от них становится заметной в совокупных доходах компании не раньше, чем через три–пять лет. Розничные компании на этом уровне своей деятельности запускают пилотные проекты, например пробуют расширять ассортимент в нескольких магазинах, рассматривают варианты выхода на высокорискованные рынки. Самая важная задача на третьем уровне (и это особенно важно для розничного рынка с его хронической нехваткой свежих идей) — постоянно находить, оценивать, развивать и реализовывать новые проекты, которые кажутся жизнестойкими и сулят хорошую прибыль.

Наконец, посередине располагается второй уровень. Речь идет о новых многообещающих предприятиях, которые с большой вероятностью будут генерировать прибыль уже в краткосрочном периоде, а в среднесрочном периоде — от двух до пяти лет — она может стать очень существенной. У розничных компаний этот уровень обычно занимают новые, быстро расширяющиеся концепции. Что касается работы менеджеров, то они должны создавать возможности и условия для поддержки новых направлений бизнеса, выделяя на них достаточно средств и человеческих ресурсов и принимая решения, которые способствовали бы развитию жизнеспособных проектов. Не следует путать три уровня, о которых мы говорим, с обязательным кратко– и долгосрочным планированием. На каждом из уровней перед менеджерами встают особые задачи, но для успешного роста нужно решать их одновременно и взаимосвязанно.

Примером эффективного управления тремя уровнями можно считать работу менеджеров компании Gap. Компания непрерывно обновляет свои основные концепции — Gap и Gap Kids, чтобы удержать лидирующее положение на рынке и обеспечить доходы для поддержания дальнейшего роста. При этом Gap активно продвигает несколько проектов третьего уровня, например Gap Online и Gap Body. Руководители все время ищут новые возможности для роста, отбирая из многих разработок лишь те, что обещают максимальную прибыль, и превращают идеи третьего уровня в реально действующие проекты второго.

Та же Gap, например, успешно осуществила свои концепции в Великобритании, Франции и Японии, внедрила на американском рынке торговую марку Old Navy, повторно запустила и развила проект Banana Republic и, наконец, заняла свое место на рынке предметов индивидуального ухода и аксессуаров под двумя брэндами — Gap и Banana Republic. В результате за последние 15 лет компания получала около 33% отдачи на вложенный капитал, а совокупный доход акционеров рос на 45% в среднегодовом выражении.

Жизнеспособная модель роста

Неприятности у розничных компаний — впрочем, и у всех остальных — начинаются, как только они становятся заложниками нежизнеспособных моделей роста на всех трех уровнях (см. схему 2).

Одна из самых распространенных проигрышных моделей в розничной торговле — назовем ее потерей права на рост — результат чрезмерного внимания развитию в ущерб основному бизнесу. Именно такую ошибку совершила в 1980–е годы английская розничная компания Next. В период 1984—1988 гг. она реализовала по крайней мере семь новых концепций, в том числе Next for Men, Next Interiors, Next to Nothing, Next Too и Next Accessories, и сделала несколько крупных приобретений: купила компанию Grattan, осуществляющую торговлю по почте, а также Combined English Stores, Dillons, Newsagents и т.д. Эта новая деятельность просто задавила основной бизнес компании, и к концу 1989 г. ее доходы заметно упали. Чтобы выжить, ей пришлось значительно сократить расходы и реструктурироваться. К 1992 г. она отладила свой бизнес и сосредоточилась на двух направлениях — Next Retail (одежда и товары для дома) и Next Directory. В итоге компания опять стала растущим и прибыльным предприятием.

Со временем компания, выбравшая такой тупиковый путь развития, может попасть в еще более трудное положение, когда будут ослаблены все три уровня ее деятельности. В подобной ситуации в начале 1990–х годов оказалась американская Kmart: она расширила свою деятельность, реализуя новые концепции, например Builder’s Square и Border Group, и открывая филиалы в Мексике, Сингапуре и Восточной Европе.

Окрыленные успехами в новых начинаниях, руководители компании не обновляли концепцию базового бизнеса в США, а тем временем ее конкуренты Wal–Mart и Target набирали силу. К началу 1994 г. Kmart оказалась на грани банкротства. Как и компании Next, ей пришлось резко сократить расходы, закрыть зарубежные филиалы и продать неосновные подразделения. В конце 1990–х годов, после нескольких лет работы по обновлению базовых концепций, Kmart начала восстанавливаться и постепенно возвращать себе право на рост, однако в начале века ее финансовое положение вновь оказалось нестабильным.

При другой распространенной проигрышной модели роста, наоборот, слишком много внимания уделяется основному бизнесу, и в результате на подходе не оказывается ничего нового. В такое положение часто попадают сети универмагов и супермаркетов, которые за годы упорного труда добиваются устойчивых доходов от основного бизнеса и даже растут, удачно обновляя свои концепции. Но они обязательно окажутся в положении, когда им будет некуда развиваться.

Таким компаниям очень нелегко запустить процесс роста: их старые ресурсы уже исчерпаны, а подготовленных новых проектов нет. Так, в середине 1980–х годов показатели компании JCPenny, которая разрабатывала слишком мало новых проектов, чтобы поддерживать устойчивый рост, несколько лет были весьма невыразительными. Но в течение 1990–х JCPenny стала выходить за пределы первого уровня: она начала развиваться, запустив новые розничные проекты (Arizona, St. John’s Bay), затем за счет некоторого роста за рубежом и, наконец, поглотив компанию Eckerd.

Каким должно быть соотношение между тремя уровнями? Оно меняется от региона к региону и от отрасли к отрасли и зависит от разных показателей: уровня развития отрасли, степени неопределенности, финансовых и управленческих возможностей компании и готовности акционеров идти на риск. Если, например, в странах, где розничная торговля не растет бурными темпами, компаниям выгоднее сосредоточиться на первом уровне, то компаниям на быстрорастущем рынке стоит энергичнее действовать на втором и третьем.

Преодоление инерции

Как розничным компаниям запустить механизм роста? Уделяя должное внимание всем трем уровням своей деятельности. Для большинства это означает примерно следующее: заложить фундамент для роста, получить тем самым право на рост и искать новые жизнеспособные возможности.

Право на рост

Чтобы устойчиво расти, розничным компаниям нужно заслужить это право. Сделать это не всегда просто, но можно даже в очень трудных ситуациях.

В начале 1990–х британскую сеть супермаркетов ASDA возглавил Арчи Норман. Ему предстояло именно завоевать право на рост, прежде чем он мог даже подумать об экспансии: объемы продаж падали, доходы компании резко сокращались, у нее были огромные долги. Первым делом Норман за счет эмиссии акций оздоровил финансовое положение. Затем он полностью сменил команду топ–менеджеров. Далее компания резко снизила цены, чтобы подтвердить свое положение самой «демократичной» в стране торговой сети (эти позиции были утрачены предыдущим руководством, которое безуспешно пыталось перевести продажи начали расти, Норман занялся обновлением концепции бизнеса. Он полностью изменил формат супермаркетов сети: теперь они торговали в основном свежими продуктами, в них было установлено самое современное оборудование, а покупателей обслуживали так, как ни в каких других магазинах страны. Через шесть лет почти все супермаркеты ASDA были обновлены или даже переехали на новое место. Обошлись эти перемены почти в 1 млрд ф. ст. Однако уже в период с 1993 по 1998 г. прибыль компании выросла более чем в два раза, достигнув 414 млн ф. ст., и все это время ежемесячный уровень продаж неизменно был выше, чем у конкурентов.

К счастью, не каждая розничная компания оказывается в столь тяжких условиях. Но пример ASDA убеждает в том, что начать расти никогда не поздно.

В поисках возможностей для роста

В поисках новых возможностей для роста многие руководители розничных компаний выбирают проторенную дорогу: внедрение новых концепций, географическую экспансию, расширение ассортимента. Между тем лучшие розничные компании разрабатывают несколько вариантов на каждом уровне (см. схему 3). Поддерживать рост на первом уровне можно, не только расширяя ассортимент, но прежде всего — совершенствуя способы продаж. Например, сеть 7–Eleven Japan, чтобы в ее магазинах постоянно были все товары и их можно было доставлять по нескольку раз в день, оборудовала торговые залы передвижными стойками и установила систему анализа данных. В результате объемы продаж 7–Eleven Japan удвоились. Создав систему связи между сотрудниками, аптеки сети Walgreen вдвое сократили время выполнения заказов. Здесь также стали принимать заказы по телефону и по почте и обслуживать клиентов, приезжающих на автомобилях. С появлением новых услуг в аптеках Walgreen значительно выросли продажи, особенно лекарств по рецептам.

Некоторые компании, соответствующим образом подготовившись на третьем уровне, успешно заняли новые, весьма конкурентные ниши. Так, канадская продовольственная сеть Loblaw Companies, выйдя на внутренний и внешний рынки с продуктами под своими брэндами, достигла оборота 1 млрд долл. Действительно, ее брэнд President’s Choice стал таким мощным двигателем роста, что Loblaw Companies распространила его на сферу финансовых услуг: с 1999 г. компания PC Banking, которая действует совместно с крупнейшим канадским банком CIBC, работает по всей стране.

Учитывая усиление конкуренции на рынке розничных продаж, всем торговым компаниям нужно исследовать самые современные возможности для роста, в том числе связанные с использованием информационных технологий, созданием брэндов и выходом на новые региональные рынки.

Набирая обороты

Допустим, у менеджеров компании есть неплохая идея, но как ее воплотить? Создавая новые виды бизнеса, успешно растущие компании шаг за шагом приближаются к цели.

Шаг за шагом

По существу, все успешные модели роста предполагают четыре стадии: выбор надежного источника роста, запуск пилотного проекта, тиражирование и расширение хорошо зарекомендовавшей себя концепции, эффективное управление ею. Все розничные компании, которые разрабатывали, запускали и реализовывали пилотные
проекты и обновляли концепции, действовали пошаговым методом. Хотя большинство из них не пользуются им в других своих начинаниях, связанных с ростом. И совершенно напрасно.

Во–первых, пошаговый метод оставляет розничным компаниям, создающим новый бизнес, свободу для маневра. Нередко их постигает неудача именно потому, что они делают ставку на одну идею и отметают более рискованные (но и более многообещающие) проекты.

Во–вторых (и это, наверное, особенно важно именно для розничной торговли), пошаговый метод расширяет возможности компании, что позволяет ей преуспеть в незнакомом деле. Британская сеть супермаркетов Tesco, например, сначала усовершенствовала систему дистрибуции и контроля в основном бизнесе, а затем применила эти наработки при запуске нового торгового формата — небольших, но удобно расположенных магазинчиков.

Конкурентное преимущество

Ни одна компания не в состоянии поддерживать новый бизнес и защищать его от конкурентов без соответствующих навыков и возможностей. Компании с устойчивым ростом сначала основательно изучают, что им необходимо для достижения и закрепления конкурентных преимуществ, и только после этого начинают действовать. Слишком часто розничные компании сосредоточиваются на нескольких базовых видах деятельности, например мерчендайзинге, дистрибуции и управлении недвижимостью, хотя для успеха нового предприятия не менее важны три других фактора: умение стимулировать рост, привилегированные активы и особые отношения (см. схему 4).

Говоря об умении стимулировать рост, мы имеем в виду непроизводственные навыки, необходимые для работы в любом секторе рынка: умение заключать сделки, обновлять концепции, управлять рисками. Именно от этого зависит, сможет ли компания, выходящая на внешний рынок или ведущая активную экспансию через поглощения, приобрести прочные конкурентные преимущества. Например, французская компания Carrefour создала уникальную управленческую технологию переноса своей успешной бизнес–модели на новые рынки, и сегодня почти половину своего дохода (43%) она получает в 22 странах. Труднее копировать привилегированные активы (в случае розничных компаний это сети магазинов, торговые марки, информация о потребителях) и приобретать конкурентные преимущества с их помощью. Например, нефтяные компании воспользовались преимуществами удачного местоположения своих бензоколонок для создания небольших, но удобных магазинов и таким образом вышли на новый рынок. А феноменальный рост сети кофеен Starbucks обеспечила ее торговая марка: за последние четыре года Starbucks, действуя через партнерские соглашения, распространила свой брэнд на новые виды товаров (компакт–диски, особый вид кофейного мороженого, кофейные напитки в бутылках) и новые форматы продаж — книжные магазины и киоски в аэропортах и торговых центрах

Наконец, открыть доступ к недосягаемым прежде возможностям помогают и особые взаимоотношения с поставщиками, клиентами и прочими значимыми субъектами рынка. Так, IKEA создала себе по всему миру уникальную сеть поставщиков. Чтобы обеспечить высокое качество при низких ценах, IKEA отбирает их «поштучно», нередко предоставляя поставщикам оборудование, обучая рабочих необходимым производственным навыкам, а то и покупая долю в бизнесе.

Обеспечить себе конкурентное преимущество за счет лишь какого–нибудь одного из перечисленных факторов нельзя — нужно искать уникальные возможности сразу на нескольких направлениях. Именно так сеть Wal–Mart смогла добиться самых низких издержек при самом широком ассортименте.

Компания сделала упор на усовершенствование логистики, высокий уровень которой обеспечивается широкой сетью центров дистрибуции, передовыми информационными технологиями и жестким управлением поставщиками. Комбинируя эти наработки с другими, например обновлением бизнес–концепций, методами ценообразования и мощным брэндом, Wal–Mart не первый год держится на позиции безусловного лидера (см. схему 5).

Поддерживая рост

Чтобы поддерживать рост, компании должны превратить процесс строительства бизнеса в неотъемлемую часть своей жизни.

Управление по уровням

Большинство компаний — особенно в сфере розничной торговли — не справляются с задачей поддержания роста, потому что, тратя все силы на основной бизнес, то есть первый уровень, не придают должного значения двум другим уровням. Три фактора определяют работу каждого уровня: человеческие ресурсы, планирование и управление эффективностью. Устойчиво растущие компании не упускают из виду эти три фактора и распределяют их по уровням так, чтобы нигде не образовалось перекосов.

В большинстве розничных компаний много людей с внушительным опытом работы в торговле. Но обычно тут не хватает «строителей» бизнеса, людей со стратегическим складом ума, без которых невозможно решать задачи второго и третьего уровней. Оценивать и оплачивать работу таких сотрудников следует по иной шкале, нежели работающих на первом уровне; возможно, для них вообще нужно создавать особый отдел.

Один менеджер нанял нескольких предпринимателей, которые должны были в рамках определенного бюджета и графика разрабатывать новые концепции и запускать пилотные проекты. В компании ASDA для таких целей есть две команды. Входящие в них сотрудники временно освобождаются от выполнения остальных обязанностей: команда Future вырабатывает концепции роста и тестирует их, а команда Now осуществляет.

По–разному, в зависимости от уровня, нужно решать и вопросы бюджетирования и планирования. В большинстве розничных компаний срочность проблем, возникающих на первом уровне, оттесняет на второй план не столь острые, но не менее важные проблемы второго и третьего уровней. Однако, составляя планы и формируя бюджет, нельзя ограничиваться только следующим годом: инвестиционные бюджеты и планы на основные работы второго и третьего уровней так же актуальны.

Наконец, по–видимому, необходимо перестроить систему управления эффективностью так, чтобы не упустить ни один аспект бизнеса на всех трех уровнях. Часто сами того не замечая, руководители розничных компаний сосредоточивают все свое внимание на двух–трех ключевых показателях: сравнительных данных о росте продаж, производительности продаж и рентабельности инвестированного капитала. Эти параметры, конечно, важны для первого уровня, но, если речь идет о новых видах бизнеса, оперировать только ими опасно — так легко пойти по ложному пути. На втором уровне инициативы по развитию бизнеса следует измерять, руководствуясь такими параметрами, как доля рынка, прогноз роста доходов, ожидаемые показатели чистой приведенной стоимости, — ведь здесь выигрывает тот, кто окажется более проницательным и первым примет правильное решение. Деятельность на третьем уровне — а это, по сути, работа над исследовательскими проектами — следует измерять и отслеживать по контрольным точкам, оценкам опционов[2] и доле успешно реализованных проектов.

Как обеспечить устойчивый рост

Устойчивого роста невозможно добиться без соответствующей организации. В преуспевающих компаниях сотрудники нижних уровней организации стимулируются к выработке «рационализаторских» предложений, в них создается много небольших групп, которые занимаются проблемами роста. Руководители этих компаний находят способы наладить взаимодействие групп, вдохновляя их на поиск самых интересных решений.

Преимущество розничных компаний перед предприятиями других отраслей заключается в их фрагментированных структурах. Здесь традиционно передавали ответственность за принятие решений более мелким подразделениям, региональным центрам, даже отдельным магазинам. Самая трудная задача, которую приходится решать в рознице, — это необходимость связывать воедино все сведения, полученные «на местах», объединять всех и каждого вокруг общих целей.

Каждый вторник 7–Eleven Japan собирает 12 зональных и 40 районных менеджеров и 800 продавцов–консультантов. А два раза в год для обмена опытом по продаже и продвижению товаров на общем собрании встречаются все 9000 сотрудников компании Ito–Yokado, материнской компании 7–Eleven Japan. Подобные мероприятия требуют немалых инвестиций, но на них происходит обмен опытом, рождаются новые идеи. То есть компания пользуется преимуществами крупномасштабной корпорации, сохраняя энергетику небольшого бизнеса.

Некоторые розничные компании четко формулируют образ будущего и тем самым инициируют рост. Так, бурный рост продаж по каталогам Victoria’s Secret объясняется, в частности, приглашением, адресованным всем работникам: «Разделите нашу мечту ценой в миллиард долларов». Вся штаб–квартира компании увешана огромными постерами — на них исполнительные директора и менеджеры провозглашают слоган. Под этим же лозунгом проводятся кампании по продвижению товаров и отмечаются корпоративные достижения.

***

Итак, что нужно сделать вашей компании, чтобы достичь желанной цели в «путешествии за ростом»? Хотя единого и равно эффективного рецепта для всех не существует, большинство программ роста — это крупномасштабные проекты продолжительностью не менее пяти лет, в которых предусмотрены три стадии: подготовка к росту, запуск процесса роста и обеспечение устойчивого роста.

 

Сьюзан Бриан (Susan Bryant) — сотрудник McKinsey, Торонто
Стефани Койлз (Stephanie Coyles) — партнер McKinsey, Торонто
Кэтлин Маклафлин (Kathleen McLaughlin) — партнер McKinsey, Торонто

Все мелочи ведения оптовой и розничной торговле в Италии

Определение оптовой торговли

Оптовая торговля относится к продаже товаров покупателям, таким как розничные торговцы, предприятия промышленности и другие, оптом по низкой цене. Это вид деятельности, при котором товары закупаются у производителей оптовиками крупными партиями, и поэтому большинство из них делятся на сравнительно меньшие партии. Наконец, их переупаковывают и перепродают другим сторонам.

Оптовые торговцы не должны подходить с особым вниманием к выбору местоположения точки продаж (оптовой базы) и ее внешнему виду, а также выгодной демонстрации внешнего вида и качеств товаров покупателю, потому что они продают только определенный тип товаров, с которым их покупатели — это, как правило, розничные продавцы или другие компании, которые покупают товары для перепродажи — уже знакомы. Вышеуказанные характеристики не имеют значения для них.

В оптовой торговле больше внимания уделяется количеству товаров, а не качеству. Чтобы начать оптовый бизнес в Италии, существует огромная потребность в капитале, поскольку размер компании велик. Однако, никакой рекламы в целях продвижения бизнеса не потребуется.

Что касается клиентов оптовой компании, они зачастую находятся в разных городах, областях или даже странах.  
Большинство товаров оптовые компании продают в кредит своим покупателям. Оптовая цена покупки товара ниже.

Определение розничной торговли

Розничная торговля означает продажу товаров небольшими партиями. Когда товары продаются конечному потребителю в небольших количествах для потребления, а не для перепродажи, этот вид деятельности называется розничной торговлей. 
Ритейлеры (розничные торговцы) являются посредниками между оптовиками и покупателями. Они покупают товары у оптовиков и продают их конечному потребителю небольшими партиями.

Цены на розничные товары гораздо более высоки. Первой и главной причиной этого является стоимость рекламы и при этом высокой рентабельности. Кроме того, розничные торговцы пропорционально включают в цену товаров другие расходы, такие как аренда помещений, заработная плата работников, расходы на электроэнергию и т. д.

Из-за сильной конкуренции довольно сложно удерживать клиентов в течение длительного времени, поэтому розничный продавец должен быть знаком с методами управления бизнесом и умело подстраиваться под потребности различных типов клиентов. Таким образом, местоположение магазина, внешний вид торговой точки, оформление витрин, качество товаров и предоставляемых услуг считаются очень важными, поскольку они оказывают влияние на мнение покупателя. Кроме того, от этих параметров зависит репутация продавца. Из-за этого розничный торговец всегда стремится предлагать качественную продукцию, отказываясь от бракованных или некачественных товаров и выбирая лучшие.

Ключевые различия между оптовыми и розничными продажами

Следующие пункты раскрывают фундаментальные различия между оптовой и розничной торговлей:

  1. Под оптовой продажей мы подразумеваем продажу товаров в больших количествах по низкой цене. Бизнес по продаже товаров конечным потребителям небольшими партиями по более высоким ценам известен как розничные продажи;
  2. Оптовая продажа создает связь между производителем и розничным продавцом, а розничная торговля создает связь между оптовым продавцом и потребителем;
  3. Между оптовой и розничной ценой конкретного товара существуют большие различия, т. е. оптовая цена всегда ниже розничной цены;
  4. В оптовой торговле не требуется владеть искусством продажи и предложения, что необходимо в розничной торговле;
  5. Размер оптовой компании шире, чем розничной;
  6. В розничной торговле покупатель может свободно выбирать отдельные товары, чего не допускается в оптовой торговле, поскольку изделия приобретаются партиями;
  7. В оптовой торговле требования к уставному капиталу выше, чем в розничной торговле;
  8. Расположение торговой точки имеет чрезвычайно важное значение в розничной торговле, а в оптовой торговле — практически никакого;
  9. При продаже розничных товаров внешний вид магазина должен быть отличным, чтобы привлечь больше покупателей. В оптовой торговле такой необходимости нет;
  10. В оптовом бизнесе нет обязательств по рекламе, но розничная торговля требует рекламы, чтобы привлечь внимание покупателей;
  11. В оптовой торговле наблюдается небольшая конкуренция, но в розничной торговле существует жесткая конкуренция, поэтому очень сложно удерживать существующих и приобретать новых клиентов.

Оптовая торговля в Италии: выгодно ли открывать бизнес

Многим наверняка случалось держать в руках рекламные листовки оптовых баз Metro или Cash & Carry и, учитывая очень хорошие цены, Вы отправлялись туда, чтобы купить товары, но возвращались ни с чем. Для покупок в оптовых магазинах требуется наличие кода налогоплательщика НДС. Почему?

Давайте вернемся к разнице между оптовой и розничной торговлей: существенная разница заключается в субъектах, которым адресована продажа товаров. В случае оптовых продаж товары продаются предпринимателям, поэтому подлежат отслеживанию по коду НДС (который может быть присвоен только тем субъектам, которые осуществляют деловую деятельность на постоянной и регулярной основе). В случае розничной торговли, товар возможно продать любому, частному лицу или предпринимателю, без разницы.

Поэтому оптовые магазины имеют (в большинстве случаев) конкурентные цены по сравнению с розничными магазинами, поскольку их поставки производятся либо специализированными оптовиками (даже большими), либо напрямую из производственной цепочки и, следовательно, из самих фабрик. Поэтому роль оптовой торговли очень важна в процессах сбыта продукции, поскольку она является фундаментальным шагом для снабжения розничных магазинов.

Оптовая торговля в Италии: как открыть и каковы затраты?

Открытие магазина оптовой торговли относительно проще, чем обычной розничной точки продаж: основное отличие заключается в возможности общественного доступа, который ограничен в случае оптовой торговли.

В принципе, для того, чтобы начать оптовый бизнес, нет необходимости сообщать о начале деятельности в муниципалитет (оформлять так называемый сертификат SCIA), но необходимо только сообщить об этом в Торговую палату. Здесь предпринимателю укажут возможные требования и необходимые лицензии.

Каковы затраты на регистрацию компании, чтобы начать оптовый бизнес? 

Всегда важно помнить, что при открытии фирмы в Италии необходимо оплатить государственную концессионную пошлину в размере 168 евро, которая будет привязана к Вашему делу в Торговой палате (детали указаны в каждой торговой палате и могут различаться в зависимости от региона принадлежности).

Итого:

  • 88/106 евро — сбор Торговой палаты, в зависимости от провинции;
  • 35,50 евро — секретарские сборы и гербовая марка;
  • 168 евро — концессионный налог.

Как уже указывалось выше, необходимо сделать Единое сообщение о начале торговой деятельности в Торговую палату, получить номер налогоплательщика НДС, зарегистрироваться в бизнес-реестре компаний и в управлении INPS для торговцев.

Маркировка товаров в рознице

Маркировка товаров в рознице: что необходимо магазину

В 2020 году цифровая маркировка набирает обороты. В перечне появляются новые товарные группы, приближаются даты на запрет оборота немаркированной продукции.

Рассказываем, какая роль отведена магазину, что потребуется для работы в системе мониторинга и как оформить остатки.

Розничная торговая точка — завершающее звено в доставке продукции от производителя покупателю. Здесь происходит выбытие товара. В случае, если товарная группа подлежит обязательной маркировке, то в государственной системе прослеживаемости уже находятся сведения, в какой магазин поступил указанный товар, его количество и другие характеристики.

Мониторинг происходит с помощью цифровых кодов, нанесенных на изделие. Если знака на продукции, подлежащей маркировке, нет, значит магазин нарушает закон.

Сроки обязательной маркировки товаров в 2020 году
Товарная группа Дата начала обязательной маркировки
Табак 1 июля 2019 года
Лекарства 7 ВЗН 1 октября 2019 года.
Оборот лекарственных средств 7 ВЗН без идентификационных знаков возможен до окончания их срока годности, если они произведены до 31 декабря 2019 года.
Альтернативная табачная продукция 1 июля 2020 года
Обувь 1 июля 2020 года.

Маркировка остатков обуви произведенных до 1 июля 2020 года возможна до 1 сентября 2020 года.

Все лекарства 1 июля 2020 года.

Оборот лекарственных средств (кроме 7 ВЗН) без идентификационных знаков возможен до окончания их срока годности, если они произведены до 1 июля 2020 года.

Фототовары 9 января 2020 года — добровольно;
1 октября 2020 года — обязательно.

До 1 декабря 2020 г. все участники оборота обязаны промаркировать товарные остатки, нереализованные до 1 октября 2020 г.

Духи 1 октября 2020 года.

До 30 сентября 2021 г. разрешается реализация немаркированных товарных остатков, произведенных до 1 октября 2020 г.

Шины 1 ноября 2020 года.

С 15 декабря 2020 года запрещается оборот и вывод из оборота немаркированных шин.

До 1 марта 2021 г. все участники оборота обязаны промаркировать товарные остатки, нереализованные до 15 декабря 2020 г.

Товары легкой промышленности до 1 января 2021 года — добровольно;
с 1 января 2021 года — обязательно.

До 1 февраля 2021 г. все участники оборота обязаны промаркировать товарные остатки, нереализованные до 1 января 2021 г.

*Правительство РФ может изменять сроки внедрения маркировки, опираясь на результаты процесса перехода на нее в каждой отрасли.

Что надо знать рознице

Требования к розничной торговле утверждены в правилах обязательной маркировки того или иного товара. Вот основные положения:

В течение 7 календарных дней* с момента начала осуществления деятельности, связанной с розничной продажей продукции, подлежащей обязательной маркировке, зарегистрировать свою компанию в государственной информационной системе мониторинга за оборотом товаров «Честный ЗНАК».

1

Не позднее 21 календарного дня* с момента регистрации в информационной системе мониторинга обеспечить готовность собственных программно-аппаратных средств к информационному взаимодействию с ИС.

2

Не позднее 2 календарных месяцев* с момента готовности протестировать взаимодействие с информационной системой мониторинга товарооборота.

3

По окончании срока тестирования, установленного оператором системы мониторинга, вносить в ИС сведения о розничной продаже маркированного товара.

4

В установленный законом срок* вносить в ИС сведения об иных действиях по обороту продукции, подлежащей обязательной маркировке.
В случаях повреждения кодов маркировки необходимо перезаказывать коды и наносить их заново.

5

*Сроки уточняйте у оператора системы мониторинга ЦРПТ

Схема работы с кодом

Если продукция, поступающая в магазин, подлежит обязательной маркировке, то каждая единица или упаковка товара будет иметь Data Matrix код. Чтобы сверить информацию в передаточных документах, код необходимо сканировать 2D-сканером или другим специальным оборудованием. Сведения о полученном товаре автоматически поступят в систему мониторинга.

Продажа маркированного товара — это не только поступление денег от покупателя, но и операция по оформлению выбытия кода маркировки из базы данных. Происходит это с помощью сканера через кассовый аппарат. В свою очередь информация от ККТ о выбытии кода поступает оператору фискальных данных и в систему обязательной маркировки товаров.

Как подготовиться к маркировке

Для работы в системе маркировки ИП и организациям, имеющим розничные точки потребуется:

Усиленная квалифицированная электронная подпись (УКЭП). Маркировка и регистрация в системе возможны только при наличии УКЭП. Она выдается аккредитованным удостоверяющим центром. Электронная подпись оформляется на лицо, которое указано в ЕГРЮЛ или ЕГРИП и действует от имени организации или ИП без доверенности.

Подключение к оператору электронного документооборота, если организация ранее не работала в ЭДО. Это необходимо в связи с тем, что универсальные передаточные документы формируются в электронном виде, а сверка кодов поступающего товара проходит в автоматическом режиме с помощью сканера или ТСД.

Подключение онлайн-кассы к оператору фискальных данных.

2D сканер (в случае отсутствия) или терминал сбора данных. Необходим для сканирования DataMatrix кодов поступающей и выбывающей продукции.

Обновление программного обеспечения для установленной ККТ.

Актуальная товароучетная система. Она должна соответствовать требованиям работы с кодами маркировки, поддерживать их учет и хранение.

Принтер печати этикеток. Он потребуется для воспроизведения идентификаторов для маркировки товарных остатков.

Как маркировать остатки товаров в магазине

Ситуация, когда обязательная маркировка уже стартовала, а на полках магазина лежит немаркированная продукция, предусмотрена законом. Для категории товаров «остатки», во всех товарных группах выделен дополнительный период для маркировки. За это время необходимо:

Внести сведения о товарных остатках в систему мониторинга «Честный ЗНАК».

При необходимости получить GTIN* на каждую единицу

Сформировать в ИС заявку на получение необходимого количества кодов для оставшегося товара. Сгенерированные коды будут доступны для печати в Личном кабинете ИС.

Распечатать коды и нанести штрих-коды маркировки на товары. Маркировка может быть нанесена как на упаковку, так и на сам товар или этикетку.  

*GTIN (глобальный номер предмета торговли) — это международный код маркировки товаров и услуг. Он присваивается товару после регистрации в GS1.

Комментарий нашего эксперта Евгений Мео.

Наша компания предлагает комплексное решение для магазинов и розничных сетей. Обращайтесь к нашим специалистам прямо сейчас, не ждите санкций от контролирующих органов.

Кто проверяет маркировку в магазине

Возможность проверить подлинность товара и оригинальность кода еще до покупки предоставляется потребителям. С помощью мобильного приложения «Честный ЗНАК» народный контроль полноценно участвует в процессе обязательной маркировки. Происходит это следующим образом:

  1. С помощью телефона покупатель сканирует цифровой код на товаре.
  2. Вот эти сведения он должен получить:
    • наименование товара,
    • производитель,
    • дата производства,
    • розничная цена,
    • торговая точка,
    • местонахождение товара,
    • другая информация, в зависимости от категории товара.
  3. Если код не определяется сервисом, либо информация, представленная в сервисе, не совпадает с реальностью, покупатель сообщает о нарушении в систему «Честный ЗНАК» прямо из приложения.
  4. Система реагирует на сигнал, по итогом которого организуется проверка торговой точки.

На защите прав потребителя стоит Роспотребнадзор. Именно он откликается на сигнал и организует инспектирование нарушителя. По итогам проверки магазин, нарушивший правила обязательной маркировки товара, будет наказан.

Помимо реагирования на обращения покупателей Роспотребнадзор будет проводить и плановые проверки.

лучших розничных акций 2021 года: розничные инвестиции 101

Обновлено: 23 июня 2021 г., 13:37

Многие инвесторы покупают розничные акции, потому что это дает им возможность владеть частями бизнеса, где они, как клиенты, делают покупки каждый день. Но то, что вам нравится делать покупки в определенном магазине, не означает, что это хорошее портфельное вложение.

Пандемия COVID-19 принесла пользу одним розничным торговцам и нанесла ущерб другим.Продажи электронной коммерции резко выросли, поскольку потребители избегали магазинов, а продажи некоторых товаров резко возросли. Расходы, которые в противном случае пошли бы на путешествия или развлечения, были направлены на финансирование проектов по благоустройству дома и электронных устройств.

В настоящее время экономика меняется, так как все большее число взрослых в США было вакцинировано. Ритейлеры, пережившие пандемию, видят, что покупатели возвращаются, и потребительские расходы неизбежно изменятся по мере того, как пандемия подходит к концу.

Здесь мы углубимся в некоторые из основных розничных запасов и поделимся тем, что вам нужно знать об инвестировании в розничные компании.

Крупнейшие розничные запасы

Существуют сотни публичных розничных продавцов, но эти шесть достигли вершин в своих отраслях:

1. Amazon

Как ведущий розничный продавец электронной коммерции, Amazon.com (NASDAQ: AMZN) начал свою деятельность с продажи книг и теперь управляет торговой площадкой, которая позволяет покупать и продавать в Интернете практически все. Покупка Amazon Whole Foods Market в 2017 году также дает ей готовую сеть обычных розничных магазинов для дальнейшего привлечения клиентов.

Amazon вступает в новую эру с уходом в отставку основателя и генерального директора Джеффа Безоса в июле 2021 года. Только время покажет, как смена руководства повлияет на компанию, но акции Amazon имеют хорошие позиции, поскольку потребители продолжают переходить в онлайн-розничную торговлю.

2. Home Depot

Розничный продавец товаров для дома известен прежде всего своими крупноформатными складскими магазинами и обширными товарными запасами. Дом Home Depot (NYSE: HD), обслуживающий как домашних домовладельцев, так и профессиональных подрядчиков, постоянно увеличивает как продажи, так и прибыль.Компания создала значительное присутствие в сфере электронной коммерции, в значительной степени сдерживая потенциальных конкурентов.

Продажи Home Depot резко выросли во время пандемии, что вызвало резкий рост числа потребителей, занимающихся проектами по благоустройству дома. Высокий спрос на жилье поддерживает высокие объемы продаж, даже несмотря на то, что пандемия в США утихает, в первом квартале 2021 года продажи в магазинах сравнения выросли на поразительные 31% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. пионер в области спортивной одежды, lululemon ATTTICA (NASDAQ: LULU) изначально был ориентирован на производство одежды для практикующих йогу.Компания постепенно начала привлекать более широкий круг клиентов, которые хотят оставаться в форме и удобно одеваться.

Закрытие магазинов из-за пандемии негативно сказалось на результатах деятельности lululemon в начале 2020 года, но розничный торговец сильно восстановился. Выручка компании в четвертом квартале выросла на 24% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года благодаря почти двукратному увеличению продаж в каналах прямого потребления. Поскольку в постпандемическую эпоху сотрудники, вероятно, будут проводить меньше времени в офисе, спрос на продукцию lululemon может остаться высоким за счет более формальных продаж рабочей одежды.

4. Ulta Beauty

Следуя тенденции предложения впечатлений, которые привлекают покупателей в магазины, Ulta Beauty (NASDAQ: ULTA) предлагает своим клиентам салонные процедуры в магазине. Эта концепция получила широкое распространение, и ее магазины привлекали множество покупателей до того, как разразилась пандемия.

На продажи Ulta в прошлом году серьезно повлияли заказы на домашнее оборудование, и они оставались слабыми к концу 2020 года. Продажи в четвертом квартале упали на 4,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, поскольку потребители по-прежнему опасались делать покупки лично.Внедрение вакцины, вероятно, позволит Ulta продолжить процветание.

5. Walmart

Крупнейший розничный торговец в США Walmart (NYSE: WMT) прославился тем, что предлагал «всегда низкие цены». Несмотря на множество магазинов, Walmart понимает важность сильного присутствия в Интернете. Во время пандемии онлайн-продажи компании резко выросли, а услуги по доставке и доставке продуктов пользуются большим спросом в нынешних условиях.

Программа членства Walmart + включает бесплатную доставку онлайн-заказов продуктов, что, вероятно, поможет розничному продавцу и дальше привлекать новых клиентов.В этом году рост продаж замедлился, но Walmart продолжает увеличивать долю рынка в продуктовом секторе и стремительными темпами наращивать свой бизнес в сфере электронной коммерции.

6. Wayfair

Пандемия стала благом для интернет-магазина мебели Wayfair (NYSE: W). Несмотря на быстрый рост доходов, компания несла большие убытки до того, как разразилась пандемия. Этот рост сейчас достаточно ускорился, чтобы полностью погрузить компанию в убыток. В результате акции Wayfair резко выросли, и многие инвесторы делают ставку на то, что хорошие времена никуда не денутся.

Источник изображения: Getty Images

Общие сведения о розничных запасах

Розничные запасы, подобные описанным выше, относятся к потребительскому дискреционному сектору, который состоит из компаний, продающих в основном то, что людям нужно, но в которых они абсолютно не нуждаются. Отрасль розничной торговли включает следующие виды бизнеса:

  • Универсальные магазины
  • Магазины одежды
  • Магазины компьютеров и электроники
  • Магазины товаров для дома
  • Магазины автозапчастей
  • Магазины, специализирующиеся на товарах для дома
  • Интернет-компании которые продают розничные товары людям через компьютеры и мобильные устройства

Вы, вероятно, знакомы со всеми этими типами розничных продавцов.Еще одна категория — это дистрибьюторы, которые перемещают розничные товары от компаний, которые их производят, в магазины, которые продают вам эти товары.

Связанные темы

Автомобильные акции

Еще одна отрасль, которая относится к дискреционным запасам потребителей.

Акции основных потребительских товаров

Эти компании предоставляют то, на что вы полагаетесь каждый день, в том числе: продукты питания, чистящие средства и товары для дома.

Золотые запасы

Если вы когда-либо покупали или носили золотые украшения, возможно, ваш продавец работал с золотой компанией, чтобы получить металл для изготовления вашего кольца.

Табачные изделия

Нравится это вам или нет, табачная промышленность прибыльна. Узнайте о его тенденциях и инвестиционных рисках.

Как определить лучшие розничные запасы

Чтобы найти высококачественные розничные компании, необходимо рассмотреть некоторые ключевые аспекты розничного бизнеса компании.Самые сильные розничные торговцы работают хорошо, основываясь на следующих ключевых показателях:

Рост продаж

Лучшие розничные компании постоянно увеличивают доходы, которые они получают от продаваемой продукции. Розничные торговцы могут увеличить продажи как за счет строительства большего количества магазинов в новых местах, так и за счет увеличения продаж в своих существующих магазинах.

Продажи в одном и том же магазине или продажи в сопоставимых магазинах — это специфическая для розничной торговли метрика выручки, которая оценивает рост выручки для магазинов, которые работают не менее года.Лучшие розничные торговцы демонстрируют высокие показатели продаж на уровне магазинов и устойчивый общий рост продаж.

Рост прибыли

Розничный торговец может приносить доход, но все равно не быть прибыльным. Большинство розничных продавцов могут снизить цены или предложить рекламные акции, которые убеждают больше людей покупать больше товаров, но если их цены слишком низкие, они теряют деньги на каждой продаже.

У ведущих розничных компаний есть лояльные клиенты, которые готовы платить повышенную цену, и эти компании также могут минимизировать затраты, чтобы максимизировать прибыль.Инвесторам следует с осторожностью относиться к покупке акций розничных продавцов, которые пытаются увеличить свою прибыль, измеряемую как абсолютными значениями прибыли, так и прибылью на акцию.

Показатели в ключевые периоды года

Большая часть розничного бизнеса носит сезонный характер, при этом многие розничные торговцы делают большую часть своего бизнеса в течение года во время курортного сезона в ноябре и декабре. Хорошие праздничные продажи могут компенсировать более слабые условия ведения бизнеса в другое время года.Многие розничные торговцы также предлагают покупателям выгодные рекламные акции во время праздников, чтобы еще больше повысить их сезонные продажи.

Хотя конец календарного года чаще всего является высоким сезоном для розничных торговцев, это не единственный сезон. Например, розничные торговцы, ориентированные на молодых покупателей, обычно видят резкий всплеск продаж во время школьного сезона.

Изучение тенденций продаж может помочь вам понять, в какой степени розничный бизнес является сезонным. Хорошие показатели розничной торговли в течение ключевого сезона могут указывать на то, что она превосходит своих конкурентов.

Размер сети магазинов и владений недвижимостью

Помимо знания количества магазинов и местоположений ритейлера, инвесторы могут обращать внимание на владения недвижимостью ритейлера. Розничные торговцы, которые поддерживают сети физических магазинов, могут иметь обширные активы в сфере недвижимости.

Хотя обслуживание и улучшение магазинов может быть дорогостоящим, торговый зал, подсобные помещения и другие помещения, которыми розничные торговцы владеют или сдают в аренду, имеют ценность. Даже когда розничные операции компании не особенно прибыльны, стоимость базовой недвижимости может составлять огромную часть общей стоимости компании.

Инвесторы также могут оценить, насколько эффективно розничная компания использует свою недвижимость. Вычислительные показатели, такие как объем продаж на квадратный фут, могут показать, насколько выгодно розничный торговец использует имеющееся пространство для продажи своей продукции.

Сила продаж через электронную коммерцию

Компании розничной торговли ранее имели либо физические магазины, либо продавали свои товары через Интернет, но редко и то, и другое. Сегодня у многих компаний есть как порталы электронной коммерции, так и обычные магазины.

По мере того как электронная коммерция становится все более популярной, онлайн-продажи многих розничных торговцев растут намного быстрее, чем их общие продажи.Лучшие розничные торговцы используют свои сети магазинов в своих интересах, предлагая такие услуги, как самовывоз из магазина и местная доставка. Розничным предприятиям без сильного присутствия в Интернете, вероятно, будет все труднее конкурировать со своими коллегами.

Прочность баланса

Рассматривая возможность инвестирования в розничную торговлю, обратите внимание на наличие на ее балансе большого количества денежных средств и управляемой задолженности. Пандемия вызвала резкое падение продаж и большие убытки для отдельных частей сектора розничной торговли, а предприятия розничной торговли, которые до кризиса были уязвимы в финансовом отношении, не преуспели.Крупные розничные торговцы, такие как J.C. Penney и Neiman Marcus, были вынуждены объявить о банкротстве, не в силах справиться с внезапным падением спроса на личные покупки.

Подходят ли вам розничные складские запасы?

Всегда интересно инвестировать в компании, которые вы знаете и любите, и розничные акции часто отвечают всем требованиям. Сосредоточьтесь на розничных продавцах с самыми прочными основами бизнеса — низким уровнем долга, здоровыми денежными потоками и сильными конкурентными позициями — чтобы дать себе лучший шанс заработать деньги для своего инвестиционного портфеля.

Последние статьи

Вы можете быть удивлены, когда услышите, что такое горячий новый продукт Amazon

Компания только начала использовать этот рычаг, но он уже стоит миллиарды долларов.

Джон Кваст, Джейсон Холл и Хосе Наджарро | 25 октября 2021 г.

Обязательно просматривать отчеты о доходах на этой неделе

Повлияет ли глобальная цепочка поставок и нехватка рабочей силы на результаты этих двух компаний-мегаполисов?

Дэниэл Спаркс | 24 октября 2021 г.

Неутешительный квартал Nike: что случилось?

Задержки в цепочке поставок, нехватка рабочей силы и производственные проблемы заставляют Nike снизить прогноз продаж.

Нил Патель и Брайан Уизерс | 23 октября 2021 г.

3 акции электронной коммерции, которые стоит покупать на большие расстояния

Эти компании продолжают процветать в этом постоянно растущем конкурентном бизнесе.

Уилл Хили | 23 октября 2021 г.

Является ли Nike по-прежнему выигрышным ассортиментом одежды?

В этой отрасли то, насколько бренд находит отклик у потребителей, означает все.И Nike на вершине.

Нил Патель | 23 октября 2021 г.

3 основные акции, которые стоит купить в 2021 году и удержать в течение следующего десятилетия

Покупка этих акций в четвертом квартале может сделать ваш год лучше.

Кейт Нунан, Джейсон Холл и Джамал Карнетт, CFA | 23 октября 2021 г.

Готова ли Nike к напряженному праздничному сезону, учитывая проблемы с цепочкой поставок?

Компания не ожидает, что уровень запасов нормализуется до 2023 финансового года.

Нил Патель, Демитри Калогеропулос и Брайан Уизерс | 23 октября 2021 г.

Amazon считает, что для ее бизнеса это может быть больше, чем фильмы

Компания может иметь конкурентное преимущество в видеоиграх, если руководство сумеет выяснить, как использовать данные о потребителях, уже имеющиеся в его распоряжении.

Джон Кваст, Хосе Наджарро и Санмит Део | 23 октября 2021 г.

Nike против Лулулемона: что лучше купить?

Nike сейчас сталкивается с множеством проблем, но пока не забывайте об этом.

Брайан Уизерс, Демитри Калогеропулос и Нил Патель | 23 октября 2021 г.

Как большой цифровой толчок Nike формирует ее будущее

Компания использует цифровые инициативы, чтобы наладить более тесную связь со своими самыми лояльными клиентами.

Брайан Уизерс и Нил Патель | 23 октября 2021 г.

дневная торговля: как начать

Очарование дневной торговли акциями неоспоримо: зарабатывать на жизнь, выполняя сделки, не выходя из дома, кажется гораздо более захватывающим, чем большинство концертов с 9 до 5. Проблема в том, что неосторожные или неопытные внутридневные трейдеры могут разрушить свои портфели в мгновение ока.

Но если вы все еще интересуетесь этой стратегией, читайте дальше, чтобы узнать, как работает дневная торговля и как вы можете помочь минимизировать ее риски.

Что такое дневная торговля?

Дневная торговля — это практика покупки и продажи акций в короткие сроки, обычно в течение дня. Цель состоит в том, чтобы получать крошечную прибыль от каждой сделки, а затем со временем увеличивать эту прибыль.

С появлением онлайн-брокеров, таких как Robinhood, и дешевых или бесплатных сделок, дневная торговля стала жизнеспособным (хотя и очень рискованным) способом для розничных инвесторов превратить быстрые выигрыши за несколько дней в существенный банкролл.

«Успешные внутридневные трейдеры относятся к этому как к работе на полную ставку, а не просто к поспешной торговле между деловыми встречами или за обедом».

Однако на практике розничным инвесторам трудно зарабатывать деньги с помощью дневной торговли. Исследование 2010 года, проведенное Брэдом Барбером из Калифорнийского университета в Дэвисе, показывает, что только 1% дневных трейдеров постоянно зарабатывают деньги. В исследовании рассматривались сделки за 14-летний период, с 1992 по 2006 год.

Очень небольшое число тех, кто действительно зарабатывает деньги, постоянно посвящают свои дни практике, и это становится работой на полный рабочий день, а не просто поспешной торговлей между бизнесами. встречи или в обед.

Если все это звучит как немного больший риск, чем вы готовы взять на себя, вы можете сделать то же самое, что и многие инвесторы: участвовать в долгосрочном инвестировании по принципу «купи и держи» в хорошо диверсифицированный портфель с низкими затратами. индексные фонды и ETF. Регулярно инвестируйте в счет и позвольте силе растущего бизнеса привести ваш портфель к долгосрочной прибыли. (Узнайте больше о других стратегиях торговли акциями.)

Это не так захватывающе, как дневная торговля, но с гораздо большей вероятностью вырастет ваше богатство в долгосрочной перспективе.Однако, если вы должны попробовать дневную торговлю, сначала узнайте как можно больше о стратегии.

Как работает дейтрейдинг

Волатильность — это название игры дейтрейдинга. Дневные трейдеры в значительной степени полагаются на колебания акций или рынка, чтобы получить свою прибыль. Им нравятся акции, которые часто колеблются в течение дня, независимо от причины: хороший или плохой отчет о прибылях, положительные или отрицательные новости или просто общее настроение рынка. Им также нравятся высоколиквидные акции, которые позволяют им входить и выходить из позиции, не сильно влияя на цену акции.

Дневные трейдеры могут покупать акцию, если она движется вверх, или продавать ее в шорт, если она движется вниз, пытаясь получить прибыль от падения акции. Они могут торговать одной и той же акцией много раз в день, покупая ее один раз, а затем продавая в шорт на следующий, пользуясь изменением настроения. Какую бы стратегию они ни использовали, они ищут акцию, по которой можно двигаться.

Покупка с маржой

Чтобы увеличить прибыль, многие трейдеры используют заемные деньги для совершения своих сделок, практика, известная как «покупка с маржей».«Имея маржинальный счет, вы можете использовать ценные бумаги, которыми вы уже владеете, в качестве кредитного плеча, чтобы занять до 50% стоимости ценной бумаги, которую вы собираетесь купить. Подобное использование заемных средств может увеличить прибыль сверх того, что вы могли бы получить за счет собственных денежных средств, но не без значительных рисков — ваши убытки также увеличатся.

Вот как это работает. Если вы хотите купить акции на сумму 20 000 долларов, вы можете приобрести акции на 10 000 долларов, а оставшиеся 10 000 долларов занять у своей брокерской фирмы.Если вы купили акцию по 10 долларов за акцию, а затем она увеличилась на 20% до 12 долларов за акцию (и вы продали по этой цене), у вас будет 24 000 долларов. После выплаты ссуды в размере 10 000 долларов брокерской фирме у вас остается 14 000 долларов, что на 40% больше, чем 10 000 долларов, которые вы вложили собственными деньгами. Без заемных денег ваша доходность составила бы всего 20%.

Но что, если цена акций упала на 20%? Применяются те же правила, но наоборот. Если вы продадите по 8 долларов за акцию, у вас будет только 16 000 долларов.После выплаты 10 000 долларов у вас остается 6 000 долларов — это 40% убыток от ваших первоначальных вложений.

Одно замечание: примеры не включают проценты, которые вы будете платить по маржинальной ссуде, но это также следует учитывать.

Реклама

Рейтинг NerdWallet Рейтинг NerdWallet определяется нашей редакцией. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений. Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакционной группой. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений. Рейтинг NerdWallet Рейтинги NerdWallet определяются нашей редакционной группой. Формула оценки для онлайн-брокеров и робо-консультантов учитывает более 15 факторов, включая комиссионные и минимальные суммы, инвестиционные возможности, поддержку клиентов и возможности мобильных приложений.
Комиссии

$ 0

за сделку для онлайн-акций США и ETF

правила дневной торговли 900

Комиссия по ценным бумагам и биржам дает понять: дневная торговля — это не инвестирование. Инвестирование предполагает фундаментальный анализ акций для определения хороших долгосрочных перспектив.С другой стороны, внутридневные трейдеры используют дорогие современные технологии и технический анализ, чтобы определять внутридневные тренды, на которых они могут извлечь выгоду. Регулирующий орган финансовой индустрии написал правила, регулирующие эту быстро развивающуюся практику и разъясняющие инвесторам возможность значительных убытков.

Дневной трейдер по паттерну

Если вы совершаете четыре или более сделок в течение пяти рабочих дней — и эти сделки составляют более 6% от общего числа сделок на вашем маржинальном счете за тот же период — вас считают паттерн дневного трейдера.Как PDT, вы должны будете поддерживать баланс в размере 25 000 долларов на своем дневном торговом счете, который должен быть на счете до того, как вы начнете торговать. Если ваш баланс упадет ниже этого порога, вы не сможете торговать до тех пор, пока денежные средства и ценные бумаги на счете не превысят 25 000 долларов.

Маржинальный звонок

В дополнение к минимуму 25 000 долларов вам необходимо будет выполнить так называемое требование поддерживаемой маржи. Согласно правилам, установленным в настоящее время FINRA, текущее требование поддерживаемой маржи составляет 25%, что означает, что после любой покупки вы должны поддерживать 25% средств на своем счете.Таким образом, если общая стоимость ценных бумаг на вашем счете составляла 50 000 долларов, а остаток по маржинальной ссуде составлял 20 000 долларов, ваш собственный капитал составлял бы 30 000 долларов, или 60%. В этом случае вы будете действовать в рамках правил FINRA.

Если этот процент капитала упадет ниже 25%, ваша брокерская компания может поразить вас требованием маржи, в котором вам придется пополнить свой счет наличными или покупками ценных бумаг, чтобы вернуть ваш капитал обратно до 25%. Если вы этого не сделаете, ваш брокер может продать ваши ценные бумаги, не консультируясь с вами, для соблюдения требований поддерживаемой маржи.

Свинг-торговля против трендовой торговли против покупки и удержания

Так как же дневная торговля сравнивается с другими формами инвестирования, такими как свинг-торговля, торговля по тренду и инвестирование по принципу «покупай и держи»?

Свинг-трейдинг

В то время как настоящий дневной трейдер закрывает все позиции в конце каждого торгового дня, свинг-трейдер может удерживать позиции в течение нескольких дней или даже недель перед продажей. Имея больше времени для роста цены акции, появляется больше возможностей для получения прибыли при торговле на колебаниях, а рисками можно управлять с помощью таких методов продажи, как стоп-лосс и стоп-лимит.(Узнайте больше о том, как продавать акции.)

При правильной стратегии продаж свинг-трейдинг может иметь меньший риск падения, чем дневная торговля, но риск обнаружения акций, готовых к росту, все же остается. Для каждой акции, которую вы наблюдаете, есть сотни других, которые вам не хватает, что может привести к тому, что вы проиграете рынку в целом. В этом случае вы могли бы лучше инвестировать в фонд широкого индекса или ETF.

Торговля по трендам

Торговля по краткосрочным трендам включает изучение прошлых движений цены акции для прогнозирования будущего поведения.Торговля по тренду обычно происходит в течение нескольких месяцев, хотя тенденции могут существовать далеко за эти временные рамки. Тенденции определяются как время между максимумом и минимумом акции за определенный период. Тенденции также могут быть боковыми, с небольшим повышением или падением цены акций за определенный период.

Изучая прошлые движения, трейдеры по тренду стремятся определить, в каком направлении сейчас движется цена, покупают акции как можно раньше в восходящем тренде и держат акции так долго, как только могут, прежде чем продавать, в зависимости от того, когда, по их мнению, акции будут достиг своего пика.

На этой более длительной временной шкале трейдеры могут также смотреть на более широкие экономические тенденции и бизнес-циклы, чтобы определить, когда покупать и продавать, что обычно недоступно для краткосрочных дневных трейдеров и трейдеров на колебаниях.

Купи и держи

Стратегия «купи и держи», которая широко признана как одна из лучших стратегий для создания долгосрочного богатства, звучит именно так: купите ценную бумагу и держите ее годами или даже десятилетиями, что бы ни случилось с рынком.

Цель этой стратегии пассивного инвестирования — преодолеть краткосрочные убытки с пониманием того, что со временем цена инвестиции восстановится и продолжит расти. Это база для большинства пенсионных счетов, таких как 401 (k) s и IRA, и ее лучше всего использовать, когда срок ваших инвестиций превышает пять лет.

Почему дневная торговля сложнее пассивного инвестирования?

Есть две основные причины:

  • Розничные дневные трейдеры конкурируют с профессионалами.Профи знают хитрости и ловушки. У них есть дорогие торговые технологии, подписки на данные и личные связи. У них есть все необходимое, чтобы добиться успеха, но даже в этом случае они часто терпят поражение. Среди этих профессионалов есть частые трейдеры, которые стремятся снимать с каждой сделки гроши или доли гроша — прибыль дневного трейдера. Это многолюдное поле, и профессионалы любят, когда в бой вступают неопытные инвесторы. Это помогает им получать прибыль.

  • Розничные инвесторы склонны к психологическим предубеждениям, которые затрудняют внутридневную торговлю.Они склонны слишком рано продавать победителей и слишком долго удерживать проигравших, что некоторые называют «сбором цветов и поливом сорняков». Это легко сделать, если вы получили порцию адреналина за закрытие прибыльной сделки. Инвесторы склонны к близорукому неприятию убытков, из-за чего они слишком боятся покупать, когда акции падают, потому что они опасаются, что они могут упасть еще больше.

Также стоит отметить: если вы действительно станете успешным внутридневным трейдером, вам придется платить налоги на краткосрочную прибыль по вашей предельной налоговой ставке.IRS определяет чистую краткосрочную прибыль как прибыль от любых инвестиций, которые вы держите в течение одного года или меньше. Однако вы можете компенсировать прибыль торговыми потерями.

Как начать дневную торговлю?

Первый шаг — спросить себя: действительно ли я годен для этого? Дневная торговля требует пристального внимания и не для слабонервных. Это также не то, чем вы хотите рисковать своими пенсионными сбережениями.

«Рассмотрите возможность открытия тренировочного счета у подходящего брокера, прежде чем вкладывать реальные деньги в дневную торговлю.

Один важный совет: откройте учебный счет у подходящего брокера и попробуйте, прежде чем вкладывать реальные деньги в дневную торговлю. Многие брокерские счета предлагают режимы практики или симуляторы фондового рынка, в которых вы можете совершать гипотетические сделки и наблюдать за результатами.

Что касается брокерских счетов, вы также захотите убедиться, что у вас есть подходящий, прежде чем начинать дневную торговлю. Высокие транзакционные издержки могут значительно снизить прибыль от успешных сделок, а исследовательские ресурсы, предлагаемые некоторыми брокерами, могут быть бесценными для дневных трейдеров.

Большинство дейтрейдеров теряют деньги

Дневные трейдеры имеют ужасную репутацию.

Ученые, изучающие сборщиков ценных бумаг, давно заметили, что подавляющее большинство профессиональных менеджеров по управлению капиталом — около 85% — не справляются со своими контрольными показателями в течение многолетнего периода.

Теперь эти профессионалы обращают внимание на розничных дневных трейдеров, предупреждая, что те же самые плохие результаты применимы и к ним.

«Я не путаю внутридневных трейдеров с серьезными инвесторами», — написал профессор из Принстона Бертон Малкиел, автор книги «Случайное путешествие по Уолл-стрит» в блоге Wealthfront, где он является главным инвестиционным директором.«Серьезное инвестирование включает в себя широкую диверсификацию, ребалансировку, активное налоговое управление, избегание сроков выхода на рынок, соблюдение курса и использование инвестиционных инструментов, таких как ETF, с минимальными комиссиями. Не обманывайтесь ложными заявлениями о легкой прибыли от дневной торговли. . »

Резервное копирование Malkiel — это обширное собрание академических исследований, проводившихся за 20 лет, которые неизменно показывают, что дневные трейдеры и другие очень активные трейдеры испытывают трудности с зарабатыванием денег в течение чего-либо, кроме коротких периодов времени.

Самое последнее исследование «Торговля, вызванная вниманием и доходность: свидетельства пользователей Robinhood», было опубликовано в октябре и изучает торговую активность Robinhood с 2 мая 2018 г. по 13 августа 2020 г. Они, в частности, изучали «экстремальные условия выпаса скота». , «где трейдеры Robinhood вкладывались в определенные акции.

Они пришли к выводу, что во время этих экстремальных «стадных явлений» «0,5% лучших акций, покупаемых Robinhood каждый день, в течение следующего месяца испытывают в среднем около 5% обратных возвратов, тогда как более экстремальные выпасные события имеют обратные тенденции примерно на 9%. .«

Заключение:« Значительное увеличение количества пользователей Robinhood часто сопровождается значительными скачками цен, за которыми следует достоверно отрицательная доходность ».

Почему это произошло? Авторы отметили, что большинство инвесторов Robinhood неопытны, поэтому они склонны преследовать макет приложения, который привлекает внимание к наиболее активным акциям, также заставляет трейдеров покупать акции «более агрессивно, чем другие розничные инвесторы».

Наконец, простота использования сайта и тот факт, что он без комиссии, также может способствовать торговле.»Как видно из показателей оборачиваемости, во много раз выше, чем в других брокерских фирмах, пользователи Robinhood с большей вероятностью будут торговать спекулятивно и с меньшей вероятностью будут торговать по таким причинам, как инвестирование своих пенсионных сбережений, потребности в ликвидности, продажа с убытком от налогов и ребалансировка. »

Почему акции, которые резко растут, когда трейдеры Robinhood так быстро набирают обороты, падают? Помимо возврата к среднему, авторы предполагают, что продавцы в короткие позиции прекрасно осведомлены о торговых моделях Робинхуда. «Эти развороты, кажется, хорошо известны, поскольку акции, в которые согнали пользователей Robinhood, привлекли значительный короткий интерес», — пишут они.

Представитель Robinhood отказался комментировать исследование, но в заявлении, отправленном по электронной почте CNBC, сказал: «[Мы] видим доказательства, что большинство наших клиентов покупают и держат, а 98% наших клиентов не являются дневными трейдерами по шаблонам».

Тем не менее, другие исследования внутридневных трейдеров пришли к аналогичным выводам.

Исследование, опубликованное в июне с участием почти 1600 бразильских дневных трейдеров, которые отслеживали их деятельность в течение одного года, показало, что только 3% делали деньги. Авторы избегали утверждений о том, что дневные трейдеры могут зарабатывать деньги в течение коротких периодов времени (день или неделя), и сосредоточились на дневной торговой деятельности в течение более длительных периодов.

Их вывод: «Мы показываем, что для физических лиц практически невозможно вести дневную торговлю, чтобы заработать себе на жизнь, вопреки утверждениям провайдеров курсов. Мы наблюдаем за всеми людьми, которые начали дневную торговлю в период с 2013 по 2015 год на бразильском рынке фьючерсов на акции, третье место в мире по объему продаж. Мы обнаружили, что 97% всех людей, которые упорствовали более 300 дней, потеряли деньги. Только 1,1% зарабатывали больше, чем минимальная заработная плата в Бразилии, и только 0,5% зарабатывали больше, чем первоначальная зарплата в банке. кассир — все с большим риском.»

Yikes.

Исследование тайваньских внутридневных трейдеров за 15-летний период, с 1992 по 2006 год, 2011 г. показало лишь немного лучшие результаты. по словам авторов, дневная торговля.

Их вывод: «В соответствии с предыдущей работой по оценке эффективности индивидуальных инвесторов, подавляющее большинство дневных трейдеров теряют деньги». Они действительно отмечают, что небольшая группа (около 15%) действительно зарабатывает больше доходность за вычетом комиссий, но это «какое-то превосходство можно было бы ожидать по чистой случайности.

В более поздней версии статьи, опубликованной в 2013 году, делается вывод: «Менее 1% дневных трейдеров может предсказуемо и надежно получать положительную аномальную прибыль без комиссионных».

А как насчет крошечной группы, которая могла бы добиться большего? чем простая удача? Авторы предполагают, что «Один из способов, с помощью которого дневные трейдеры могут получать прибыль, — это предоставлять ликвидность через пассивные лимитные ордера неосведомленным инвесторам, которые слишком стремятся платить за быстрое исполнение».

Другими словами, крошечная доля дневных трейдеров, которые фактически зарабатывают деньги на Тайване, делают это, торгуя «тупыми деньгами» — другие дневные трейдеры и обычные инвесторы.

Более раннее исследование, проведенное в 2000 году, показало не лучшие результаты для внутридневных трейдеров. Брэд М. Барбер и Терренс Одеан из Калифорнийского университета в Беркли проанализировали 66 000 торговых счетов в Charles Schwab с 1991 по 1996 год. Они обнаружили, что те, кто торговал больше всего, получали годовой доход в размере 11,4%, в то время как в целом по рынку доходность составляла 17,9%. .

Учитывая это свидетельство, почему дейтрейдинг сохраняется и почему он так популярен? Авторы пришли к выводу, что очень активные трейдеры, похоже, верят, что знают больше, чем есть на самом деле.«Самоуверенность может объяснить высокий уровень торгов и, как следствие, низкую производительность индивидуальных инвесторов», — говорят авторы.

Их выводы перекликаются с выводами других исследований. «Наш основной посыл заключается в том, что торговля опасна для вашего богатства … Больше всего страдают те, кто торгует больше всего».

Подпишитесь на CNBC PRO , чтобы получать эксклюзивные сведения и анализ, а также программировать рабочие дни со всего мира в реальном времени.

Прибыльна ли розничная торговля на Форекс?

«90% трейдеров теряют 90% своего капитала за 90 дней», — сказал старый брокер.

Быть розничным трейдером непросто — за последние годы этот термин приобрел довольно негативную окраску.Основная причина этого заключается в статистике крупных брокерских компаний, которая неизменно показывает, что меньшинство клиентов приносит прибыль.

Розничным торговцам сложно удержаться на плаву. Возникает вопрос: почему?

Означает ли это, что розничная торговля вообще проигрышна? То, что мы розничные торговцы, означает ли это, что нам суждено потерять 90% нашего капитала за 90 дней? № .

Retail Trader: что это значит?

Судьба торговца не зависит от его имени. Судьба трейдера — в его образованности, стойкости и здравом смысле. Но об этом позже. Быть розничным трейдером просто означает:

• Вы торгуете на собственном счете → другими словами, вы торгуете проп-трейдингом. Вы подвергаете свой капитал колебаниям рынка, пытаясь сделать ставку с более высокой вероятностью успеха. Пока вы не следуете «советам», это не является недостатком. Небольшим недостатком является тот факт, что торговля собственным капиталом эмоционально дестабилизирует и требует некоторой выдержки, чтобы ее преодолеть.
• Размер вашего счета невелик → у большинства людей нет таких больших карманов, как у советников по торговле сырьевыми товарами или хедж-фондов. Быть маленьким на самом деле является преимуществом, потому что вы можете входить и выходить из рынка, следуя по следам более крупных трейдеров, подвергая себя колебаниям рынка только тогда, когда того требуют условия. Это дополнительная гибкость.
• Вы можете заниматься этим полный или неполный рабочий день → вам нужен какой-то доход, который затем позволит вам накопить.Только если у вас есть сбережения, вы можете направить часть сбережений на рисковый капитал (торговый капитал).

Понимание отрицательной коннотации

Всегда существовал определенный разрыв между теми, кто работает на Уолл-стрит (инсайдеры), и теми, кто работает на Мэйн-стрит (аутсайдеры). Это уходит корнями в прошлое, насколько я могу вспомнить. Джесси Ливермор писал о Мейн-стрит и Уолл-стрит в своей знаменитой биографии «Воспоминания биржевого оператора», и даже в 1980-х и 1990-х годах бестселлеры писались на ту же тему, как «Побей улицу» Питера Линча.

Казалось бы, перевес в этой игре имеют только «инсайдеры» . И статистика FX-брокеров, похоже, поддерживает эту идею, подчеркивая постоянную неэффективность их клиентов, создавая «индикаторы настроений розничных клиентов». Идея ясна: посмотрите, что делают «глупые деньги», и попытайтесь сделать наоборот. Это далеко от истины.

В настоящее время розничные трейдеры имеют доступ к узким спредам и отличному исполнению; существуют пакеты профессионального анализа, такие как Metastock Xenith (розничная версия Reuters Eikon), доступные по доступной цене; есть сервисы squawk… в основном обычный трейдер в настоящее время имеет в своем распоряжении инструменты «институционального уровня» и больше не может считаться аутсайдером.И в Интернете есть масса качественного образования.

Так почему же розничные торговцы продолжают бороться и привлекают такие негативные настроения?

• Отсутствие дисциплины → с потерями нужно хорошо справляться. Не воспринимается как должное, просто принято. И требуется большое личное мужество, чтобы действовать в условиях неопределенности.

• Неадекватная капитализация → FX-брокеры разрешают трейдерам открывать счета всего на 50 долларов США, что может быть преимуществом, но с очень низкой маржой и высоким кредитным плечом очень легко рассматривать торговлю на валютном рынке как азартную игру. чем серьезное начинание.

Источник: собственная иллюстрация

  • Приверженность техническому анализу → об индикаторах говорят все время, но они дают случайные результаты, если применяются везде и везде, как и анализ ценового действия на одном временном интервале.
  • Сосредоточьтесь на меньших временных рамках → печальная правда заключается в том, что более четкие указания исходят от более высоких временных рамок. Взгляд на рынок через микроскоп приведет к неизбежным потерям.
  • Неправильное использование стоп-лоссов → они должны быть либо широкими (чтобы обеспечить выигрыш), либо узкими (чтобы обеспечить прибыль), но они всегда должны основываться на потенциале форвардной прибыли (соотношение риска: вознаграждения).
  • Игнорируя тот факт, что профессиональные трейдеры имеют зарплату независимо от их работы (до определенного момента). Иначе говоря: им не нужно получать доход от своей торговли. Им платят за торговлю чужим капиталом.Психологические проблемы, с которыми они сталкиваются, несколько легче преодолеть по сравнению с тем, кто рискует своим собственным капиталом. Обычный розничный трейдер больше похож на владельца хедж-фонда на этапе запуска, когда на карту поставлены его собственные деньги.
  • Истощаемый капитал: профессиональных трейдера стремятся увеличить сумму под управлением. Они могут увеличить свою подверженность риску, когда у них есть победная серия, и они уменьшат свою подверженность риску, когда проиграют. Это фундаментальная необходимость для сохранения капитала.Сравните это с розничным трейдером, который хочет ежемесячно снимать деньги со своего счета в качестве обычной зарплаты. Тот факт, что розничный трейдер обычно смотрит на короткие временные рамки, снимает деньги со счета при выигрыше, но добавляет капитал или стремится к риску при проигрыше (потому что ему нужно оплачивать счета, чтобы он продолжал торговать) и имеет большие спреды, чем профессионалы это обычно рецепт капитального уничтожения!

Как быть опытным розничным торговцем

Знайте: вы можете быть не хуже некоторых профессионалов или даже лучше.Не думайте, что у большинства профессионалов есть преимущество. Они не. Итак, как вы можете поставить себя в положение, чтобы упустить шанс?

  1. Сначала постарайтесь выжить и выучите . Во время обучения торгуйте на демо. В наши дни демонстрации воспроизводят реальные рыночные условия. Пока вы не сможете продемонстрировать последовательность на демонстрации в течение как минимум 3 месяцев, нет смысла бросать реальные деньги на рынок.
  2. Обратитесь за советом к опытным трейдерам . Их много, будь то в социальных сетях, на форумах или на сайтах.Наличие наставника или хотя бы некоторого руководства может быстро подтолкнуть вас к обучению.
  3. Специализируйтесь: старайтесь делать что-то хорошо и не быть мастером на все руки.
  4. Создайте надежную торговую стратегию: метод должен быть простым и тонким, метод должен быть надежным (т.е. применимым ко всем рынкам с небольшими корректировками), метод должен основываться на структурных качествах рынков (чтобы хорошее понимание рынка микроструктура вообще плюс).
  5. Вы должны торговать маленькими по сравнению с размером вашего торгового счета. Последовательность и долголетие — вот те качества, которыми нужно обладать.

Перед вами

Путь к последовательности труден и потребует преданности делу и настойчивости. Прежде всего, это потребует ясного и объективного ума, а также способности всегда упрощать до сути то, что вы пытаетесь достичь. У вас есть то, что нужно?

Об авторе

Джастин Паолини — трейдер Forex и член команды www.fxrenew.com, поставщик сигналов Forex от бывших банков и трейдеров хедж-фондов (получите бесплатную пробную версию), или получите БЕСПЛАТНЫЙ доступ к Расширенному курсу Forex для умных трейдеров. Если вам нравятся его работы, вы можете бесплатно подписаться на рассылку новостей.

ПРИБЫЛЬНЫХ ТРЕЙДЕРОВ Осваивают ОСНОВЫ

ПРИБЫЛЬНЫХ ТРЕЙДЕРОВ овладевают основами трейдинга. Есть определенные дисциплины, которыми должны обладать прибыльные трейдеры, чтобы добиться стабильных торговых результатов.

Торговля — самый сложный способ легко заработать.БОЛЬШИНСТВО розничных торговцев теряют деньги. Это потребует от трейдеров усердной работы на каждом уровне в направлении постоянного прогресса. Мы работаем над этим в 7-шаговой ежедневной программе для высокопроизводительных трейдеров.

«Суперзвезды овладевают основами». Уэйн Гретцки

Прибыльные трейдеры делают то же самое…

Розничные трейдеры все восприимчивы к эмоциональным взлетам и падениям, которые нам бросает рынок. Прибыльные трейдеры работали над мелочами, которые на самом деле являются важными, когда дело доходит до торговли.Мы много говорим о таких вещах, как : «Сократите убытки и дайте прибыли расти».

Независимо от того, насколько успешным или последовательным вы были как розничный торговец, рынки продолжают развиваться, они продолжают меняться. Прибыльные трейдеры легко адаптируются и обычно используют простые методы торговли, которые легко воспроизвести и дублировать.

Прибыльные трейдеры придерживаются основ

Научитесь нести УБЫТКИ

Прибыльные трейдеры понимают математику успешной торговли.Вам нужно, чтобы ваши средние убытки были меньше, чем ваши средние прибыли. У большинства розничных торговцев это наоборот. По моим оценкам, более 95% розничных торговцев теряют деньги.

Почему? В большинстве случаев они позволяют убыткам расти и сокращают прибыль. Прибыльные трейдеры будут стараться поддерживать постоянство своих убытков на уровне мультипликатора 1R, а затем получать свои прибыльные сделки с усреднением выше этого значения.

Иметь простую методологию торговли

Розничные торговцы, как правило, используют всевозможные индикаторы, и часто большим камнем преткновения является постоянство из-за «паралича анализа».«Торговцы черепахами» — это группа известных трейдеров, выросшая из торгового эксперимента. Задача заключалась в том, чтобы определить, родились ли великие трейдеры такими или можно научить людей успешно торговать.

Черепахи использовали простой торговый метод, покупая или продавая 20-дневный прорыв и 55-дневный. Они использовали различные методы для построения прибыльных сделок, а также придерживались строгих правил управления капиталом, чтобы сократить убытки и отслеживать прибыльные сделки.

Некоторые Черепахи впоследствии стали очень успешными управляющими деньгами.

Я хочу сказать, что они использовали очень простой механический метод торговли, который касался КАЖДОГО аспекта их метода торговли.

Прибыльные трейдеры используют простые методы торговли, их сделки легко выполнять и дублировать свои торговые результаты.

Сохранение эмоциональной ориентации

Прибыльные трейдеры понимают, как управлять своим риском, имея простые торговые системы и ищут сделки с асимметричным вознаграждением за риск.Когда вы понимаете эти простые концепции, легко сохранять эмоциональную ориентацию на свою торговлю.

Вы знаете, что у вас будут убыточные или безубыточные сделки.

Вы знаете, что ключом к успеху вашей торговой системы является сокращение потерь. Ваша средняя прибыльная сделка больше, чем ваши проигравшие.

Итак, вы знаете, что важно вести своих победителей, пока они не достигнут вашей цели или пока не сработает ваша стратегия выхода.

Вы знаете, что вам нужно придерживаться лучших торговых схем «А» в вашей книге.Вот где ваше торговое преимущество.

Надеюсь, вам понравился этот пост! Вам это помогло? Если это так, я был бы очень признателен, если бы вы прокомментировали ниже и поделились на Facebook

Вот и мы с вами станем ЛУЧШИМИ трейдерами!

Торговый блог Стейси Берк

Электронная почта: [email protected]

PS: Если вы боретесь с тем, чтобы быть последовательным в своей торговле, и у вас нет пошагового BLUEPRINT для вашей успешной торговли … Ознакомьтесь с моей 7-шаговой ежедневной программой для высокопроизводительных трейдеров НАЖМИТЕ ЗДЕСЬ ДЛЯ МГНОВЕННОГО ДОСТУПА
Получите свой журнал и программу развития трейдеров СЕЙЧАС!

Если вам понравился этот пост на ПРИБЫЛЬНЫЕ ТРЕЙДЕРЫ Освойте ОСНОВЫ , ретвитните и прокомментируйте, пожалуйста,

Заработная плата за дневную торговлю

— узнайте, сколько зарабатывают лучшие трейдеры за год

Многие начинающие трейдеры хотят знать, что они могут заработать как дневные трейдеры.Информация о том, сколько денег вы можете заработать как внутридневной трейдер, в Интернете попала в цель. В конце концов, сколько видео или сообщений вы видели о трейдерах, зарабатывающих огромные суммы денег за короткие периоды времени? Очень редко вы видите, что эти трейдеры показывают свои самые большие убытки. По этой причине сложно определить диапазон заработной платы в дневной торговле.

Тем не менее, хотя доход от торговли имеет много переменных, применяя некоторые базовые методы исследования, вы действительно можете прийти к твердой оценке того, что может сделать дневной трейдер, исходя из своего местоположения, стартового капитала и статуса занятости.

В этом посте мы поделимся несколькими источниками, которые могут предоставить вам четкие оценки, которые затем можно использовать для определения потенциальной потенциальной прибыли. Поймите, что результаты будут отличаться от человека к человеку.

Видео о дневной торговой зарплате

Прежде чем мы продолжим, пожалуйста, найдите время, чтобы посмотреть это видео целиком. Мы разберем, сколько вы можете «потенциально» заработать, основываясь на торговле на (1) компанию, (2) рекламную фирму и (3) вы сами. После просмотра видео прочтите подробное описание, чтобы узнать, какой метод лучше всего соответствует вашим потребностям и образу жизни.

Предостережения о заработной плате за дневную торговлю

Давайте будем честными, многие из вас, читая это, задумываются о том, чтобы пойти самостоятельно и не хотят устраиваться на работу.

С этой точки зрения любой, кто говорит вам точный диапазон заработной платы в дневной торговле, скорее всего, подтачет вам ногу.

Многие службы обещают Луну, показывая свои P / L, и готовы продать вам недвижимость на берегу океана в Аризоне вместе с этими обещаниями.

Теперь для всех корпоративных людей, которые могут посещать такие сайты, как хранилище.com или поговорите со своими друзьями-инсайдерами, чтобы оценить, сколько вы можете заработать на торговой работе; пожалуйста, не ждите точных цифр из любого из этих источников.

Причина этого в том, что существует множество внешних факторов, влияющих на то, сколько денег вы можете заработать. Тем не менее, чтобы стать прибыльным, потребуется время, усилия и опыт.

В этой статье мы порвем всю чушь в сети и перейдем к неопровержимым фактам. Не торопитесь, поскольку мы исследуем все тонкости ожиданий по заработной плате в рамках внутридневной торговли.

Дневная торговля для компании — что требуется и сколько вы можете заработать?

Не стоит относиться к этому решению легкомысленно, и, конечно же, придется взвесить все «за» и «против». Во-первых, торговля на кого-то еще даст вам возможность использовать их инструменты и стратегии, которые, мы надеемся, приносят прибыль.

Торговля на кого-то другого потенциально может снять давление, связанное с необходимостью определить как выигрышную систему, так и наставника, который может помочь вам на этом пути.

Однако, если вы «недостаточно» прибыльны, будьте готовы к тому, что вам будут бросать больше правил, чем когда вы были в 6-м классе .

Такой уровень управления вашей торговой деятельностью обусловлен тем, что вы используете чужие деньги, поэтому зарабатывайте деньги или привыкайте к тому, что кто-то говорит вам, как дышать.

Единственным большим преимуществом дневной торговли для кого-то еще является потенциальная базовая зарплата. Скорее всего, этой зарплаты не хватит на жизнь, но вы можете получить чек.

Когда уходишь один, зарплаты нет. Вы инвестор, надеющийся получить доход. Позже мы еще вернемся к этой теме.

Лицензии

Если вы решите работать на фирму и торгуете деньгами клиента или потенциально взаимодействуете с клиентами, вам понадобится ваша лицензия Series 7 и, возможно, ваша лицензия Series 63.

Series 7

Series 7 [1] предоставит вам лицензию на торговлю. На момент написания экзамен стоит около 305 долларов.и в зависимости от наряда будет покрываться фирмой.

Series 63

Series 63 [2] — это следующий экзамен, который вам нужно будет сдать после Series 7. Этот экзамен позволяет вам запрашивать заказы на акции в перспективном состоянии.

Проще говоря, 7 дает вам право торговать на федеральном уровне, а 63 позволяет вам работать в рамках законов штата.

Инфографика о заработной плате за дневную торговлю — ожидания сотрудников

Вообще говоря, вам необходимо пройти внутреннюю программу обучения для фирмы, которую вы представляете.Для инвестиционных домов вы будете получать приличную базовую зарплату; достаточно, чтобы удерживать вас в пределах нижнего среднего класса Нью-Йорка.

Хотите узнать самое лучшее?

Ваша базовая зарплата торговца акциями может варьироваться от 50 000 до 70 000 долларов США, чего вам как раз достаточно, чтобы оплатить счет за кабельное телевидение, прокормить себя и, возможно, взять пару такси. Но это вряд ли покроет ваши обеды, машины, каникулы, частные школы и т.д.Есть только одна загвоздка; вы должны зарабатывать деньги на дневной торговле. В противном случае вы попадете на плаху.

На первый взгляд это звучит разумно, потому что вы снижаете свой профиль риска, имея другой источник дохода в виде базовой заработной платы; однако вы должны работать, чтобы оставаться на работе, и вы можете получать только около 10-30% прибыли, которую вы приносите от своей торговой деятельности.

Если вам * нужно * быть прибыльным, это создает чрезмерное давление производительности и эмоциональное отвлечение.

БРЕТТ СТИНБАРГЕР, PH.D.

Исходя из этих цифр, вам нужно будет заработать около 300 000 торговой прибыли только для того, чтобы превысить 100 000 зарплат.

Если вы будете стабильно приносить прибыль, со временем ваша покупательная способность, вероятно, вырастет, и у вас не будет риска убытков, поскольку это деньги компании. Главное — убедиться, что у вас под управлением значительная сумма денег.

Как видно из приведенной выше инфографики, ключ к серьезному заработку — это начать управлять несколькими фондами.Сделайте это, и вы можете попасть в верхний эшелон с 576 тысячами в год.

Да, вы правильно прочитали.

Hard Work

Это может показаться привлекательным. Но помните, что добраться до вершины горы — это не что иное, как кровь, пот и слезы.

Удивительно, но многие трейдеры вообще неконкурентоспособны: их тянет к торговле из-за кажущегося легкого образа жизни. Это одни из наименее устойчивых трейдеров. Как только выясняется, что торговать вне ямы — это настоящая работа, они теряют мотивацию и интерес.

БРЕТТ СТИНБАРГЕР, PH.D.

Еще один момент, на который следует обратить внимание из инфографики, заключается в том, что средний бонус начинает расти. Если все пойдет по прогнозу, средний бонус в недалеком будущем превысит докризисный пик.

Таким образом, если одна из ваших целей — зарабатывать деньги, вы ищете подходящую отрасль.

Средняя заработная плата трейдера для компании

Средний трейдер может рассчитывать на прибыль от 100 до 175 тысяч в случае успеха.Наконец, если ваш уровень ниже среднего, ожидайте получить розовую юбку.

Но подождите — это еще не все.

Если мы расширим наше исследование за пределы Нью-Йорка, вы увидите, что средняя зарплата «трейдера» составляет около 84 000 долларов.

Не верите?

Public Trading Firms

Что ж, посмотрите этот снимок экрана с Glassdoor.com с более чем 213 торговыми зарплатами [4] . Средняя зарплата составляет около 84 тысяч.

Итак, 84 тысячи долларов — это не то, на что можно чихать по зарплате.

Но вы, вероятно, можете придумать довольно много работ, на которых вы можете заработать около 84 тысяч долларов, и это не требует уровня приверженности и риска, необходимого для торговли. Может быть, вы хорошо разбираетесь в ИТ, программировании, юристе и т. Д.

Возможно, вы думаете; «Этот парень только что сказал мне, что зарплата в дейтрейдинге может вырасти до 250-500 тысяч долларов, если я буду выше среднего, так где же здесь 84 тысячи долларов».

Хорошо, помните, что 84 тысячи долларов — это в среднем по стране.

Давайте немного проясним ситуацию и посмотрим на некоторых крупных игроков на рынках капитала, Glassdoor.com данные.

Средняя торговая зарплата в Deutsche Bank

Лучшие трейдеры Deutsche Bank могут получать до 293 тысяч долларов.

Средняя торговая зарплата Citi

Лучшие трейдеры Citi могут заработать крутые 335 тысяч долларов.

Средняя торговая зарплата в Morgan Stanley

Morgan Stanley превышает 156 тысяч долларов.

Помните, что это индивидуальные торговые зарплаты. Еще один важный момент: вы можете подняться по карьерной лестнице и стать менеджером фонда или даже менеджером хедж-фонда.

На этом этапе ваш потенциал заработка зашкаливает, если вы сначала сможете проявить себя как отличный индивидуальный трейдер.

Частные торговые фирмы

До сих пор мы обсуждали зарплаты для публичных компаний.

Удачи в получении точных данных для элиты частных трейдеров. Часто вы найдете ведущих трейдеров из крупных банков, таких как Chase и Bank of America, которые отправляются в хедж-фонды. В конечном итоге они уезжают за свободой принимать собственные торговые решения и за более высоким потенциалом оплаты.

Вот самая важная часть: в государственных компаниях корпоративные цели часто определяют часть ваших бонусных целей.

В мире частных хедж-фондов, пока есть цели компании, у вас есть возможность съесть больше того, что вы убиваете.

Для ведущего трейдера нет ничего лучше, чем заработать больше, чем у босса, если он принесет фирме достаточную ценность.

Плюс, вы получите и другие преимущества.

Несмотря на эти преимущества, у работы с компаниями есть свои недостатки.

Обратная сторона дневной торговли для компании
  • Должен взаимодействовать с клиентами
  • Офисная политика
  • В среднем вы получаете только 20% прибыли (публичная фирма)
  • Меньше автономии в выборе сделок

Дневная торговля для Prop Firm

Дневная торговля для проп-фирм может немного походить на жизнь на грани.

Подобно торговле в более крупном банке, вы пройдете некоторое обучение, прежде чем поддерживающая фирма позволит вам торговать их деньгами и получить доступ к их системам. После этого все сходства между торговлей реквизитной фирмой и компанией различаются.

Не надейтесь на медицинское обслуживание в оплачиваемый отпуск . У вас не будет ни базовой зарплаты, ни годовых обзоров. Рекламные фирмы, скорее всего, потребуют от вас внести деньги, чтобы начать использовать их платформу.

Преимущества заключаются в том, что реквизиторская фирма будет делить с вами прибыль от одной трети до 80%.Обладая таким потенциалом доли прибыли, вы должны быть готовы отказаться от зарплаты и нести часть боли, когда дело доходит до убытков.

Но вот загвоздка, причина, по которой трейдеры реквизитов могут зарабатывать меньше, чем у инвестиционных домов, заключается в их ограниченном доступе к капиталу. Поскольку вы, вероятно, торгуете деньгами владельца частной фирмы, пул средств, к которому у вас есть доступ, ограничен . Другими словами, вы делитесь пулом с другими трейдерами в фирме.

Торговец выше среднего для опорной фирмы может зарабатывать от 150 до 250 тысяч в год.Некоторые элитные трейдеры таких фирм, как SMB Capital, могут достигать семизначных цифр. Средний трейдер будет делать от 60 до 100 тысяч, а у худших будет так много лимитов позиций, установленных на их счетах, что они в основном практикуются и не зарабатывают никаких денег.

Эти отстающие, скорее всего, сами выберутся из игры, потому что практика не окупает счета.

Пособия для фирмы

Негативы для фирмы в отношении реквизита

  • Используйте свой капитал, чтобы начать
  • Ограниченное обучение
  • Никаких льгот по здоровью или оплачиваемого свободного времени
  • Никакого карьерного роста
  • Зарабатывайте деньги только на том, что вы приносите

День Торговые зарплаты по штатам

В дополнение к данным, отображаемым в инфографике из Управления финансового контролера штата Нью-Йорк, давайте сделаем еще один шаг, чтобы определить начальную зарплату для торговой должности начального уровня по всей стране.

Помните, что 84 тысячи долларов — это в среднем от младших трейдеров до самых старших.

Таким образом, если вы буквально начинаете и вам предлагают 50 тысяч долларов, вы не расстраиваетесь. Нам всем нужно с чего-то начинать!

Как и ожидалось, средний базовый оклад намного ниже, но все же респектабельный! Если вы хотите найти свой штат, просто попробуйте glassdoor.com.

Дневная торговля для себя — сколько вам нужно капитала?

Как и каждый начинающий трейдер, вы, вероятно, представляете, каково было бы установить свой собственный график и достичь финансовой свободы.

Развивайте свое торговое шестое чувство

Нет больше паники, никаких сомнений. принимать правильные решения, потому что вы видели это с помощью своего торгового симулятора TradingSim.

Как трейдеры, у нас есть эта врожденная часть нас, которая видит только безграничные возможности. Если вам повезло с новичками на рынке, вы, вероятно, даже подумываете о том, чтобы бросить работу и перейти на полный рабочий день.

Психологи называют это эффектом Даннинга-Крюгера. Вот отличный способ визуализировать это:

Это изображение должно немного приблизить вас к земле.Во-первых, когда дело касается стабильного дохода, торговля может быть хуже, чем работа по продажам или предпринимательство. Уровень неопределенности может быть невыносимым, если вы никогда не обходились без стабильной зарплаты .

В продажах у вас может быть тяжелый месяц и просто взять на себя обязательство стучать в большее количество дверей или звонить большему количеству людей, пока вы не заключите столь необходимую сделку. В дневной торговле больше усилий не означает больших результатов .

Ваш потенциал заработка прямо пропорционален вашему стартовому капиталу и опыту.Сколько денег вам понадобится, мы обсуждаем в другой статье. Мы также обсудим, что нужно для успеха, в другом посте.

Итак, давайте разберем цифры в терминах непрофессионала.

Вместо того, чтобы прогнозировать, сколько денег вы можете заработать, мы собираемся дать вам диапазон того, сколько вы можете заработать, исходя из вашего начального торгового капитала.

Начальный капитал менее 50 тыс.

Если вы пытаетесь торговать в день с суммой менее 50 тыс. Долларов и у вас есть какие-либо ежемесячные расходы, вы, вероятно, останетесь без денег в течение 6–24 месяцев.

Вы, наверное, думаете, ай, это грубо. Но это правда.

Наша дружественная SEC требует, чтобы у вас было как минимум 25k для дневной торговли. Есть несколько способов обойти это, но это все же ограничивающий фактор. Это оставляет вам только 25 тысяч долларов, которыми вы можете рискнуть, прежде чем столкнетесь с препятствием для своей торговой карьеры.

Чтобы прояснить ситуацию, вы можете получать зарплату на внутридневной торговле, если у вас меньше 50 тысяч долларов, и некоторые так и поступали. Но по большому счету рынок просто сожрет вас заживо.

Все зависит от вашего образования, опыта и стратегии.

Начальный капитал 100–250 000

Если вы попадаете в это ведро, вы, вероятно, торгуете большей частью своих сбережений, и вам где-то от 30 до 55 лет. Тем не менее, если у вас есть ежемесячные расходы, этих денег может быть недостаточно, чтобы начать торговать на жизнь.

Имея это в виду, и поскольку вы ищете информацию о зарплате в дневной торговле, давайте выберем некоторые цифры.

  • Средняя зарплата дневного трейдера = 20% годовой прибыли. Это составляет от 20 до 50 тысяч на годовую зарплату.
  • Выше средней зарплаты дневного трейдера = 50% годовой доходности. Это разбивается с 50k до 125k.
  • Элитная зарплата дневного трейдера = 100% +. Это разбивается на 100 000–250 000 и выше

Теперь подумайте над этим: если предположить, что вы можете даже получить прибыль в размере 50 000 долларов, как вы думаете, получение 50 000 за год звучит, когда у вас, вероятно, есть ипотека, маленькие дети или, может быть, дети? собираешься в колледж?

Вдобавок к этому, , как вы увеличите свой счет, добавив средства ?

Звучит не слишком многообещающе?

Начальный капитал 500 тыс.

Если у вас нет дополнительного дохода, но вы хотите иметь достойный уровень жизни, вам понадобится значительный торговый капитал.Да мы знаем. Звучит удручающе. И, честно говоря, мы не пытаемся разрушить вашу мечту стать дневным трейдером.

Вот несколько критериев, которые следует учитывать, чтобы попробовать начать с меньшим объемом капитала:

  1. Если у вас есть другая форма дохода, вы можете начать с менее 500 тыс.
  2. Нет счетов, и вы можете начать с менее 500 тыс.
  3. Если ваш супруг будет нести бремя, пока вы занимаетесь своей новой профессией, вы можете начать с менее чем 500 000

Для сценариев 1–3, описанных выше, вы можете использовать золотое сечение 50 к 1; В 50 раз больше ваших ежемесячных расходов на торговый капитал.

Например, если ваши ежемесячные счета составляют 2 тысячи долларов США, вам понадобится торговый капитал в 100 тысяч.

Если вы выпадаете из трех вышеперечисленных сценариев, вам понадобится полмиллиона долларов, чтобы это сделать. Давайте разберемся, почему вам нужно 500 тысяч, чтобы заработать на дневной торговле.

У вас будет более высокая налоговая категория

Вы пролили кровь и слезы, чтобы зарабатывать деньги торговлей, и теперь пришло время заплатить вашу справедливую долю налогов.

Ваш доход будет облагаться налогом, как если бы вы работали на постоянной работе.Вы не будете пользоваться такими же низкими налоговыми ставками, как у долгосрочных инвесторов. Если вы живете в США, женаты, имеете нескольких детей и зарабатываете 20% от своих 100 тысяч, вам повезет, если вы привезете домой 70 тысяч после уплаты налогов.

Рассмотрим следующие ставки прироста капитала для одного человека в качестве практического правила:

График краткосрочного прироста капитала для одного человека

Задумайтесь об этом на мгновение.

Возьмите 70 тысяч и разделите их на 12 месяцев, и у вас останется около 5800 долларов в месяц. Теперь, если вы живете к югу от Северной Каролины или на западе в Айдахо, этого может быть достаточно, чтобы заботиться о семье из 4 человек; однако, если вы живете в Вашингтоне или любом другом дорогостоящем районе, вы на грани того, что почти не заметите.

Если вы являетесь опытным дневным трейдером выше среднего или исключительным, то у вас все в порядке. Скорее всего, вам понадобится несколько лет, чтобы добраться до этого момента. Просто помните, что до тех пор, пока республиканец не уплатит налог на прирост капитала, вы будете платить те же налоги, что и наемный работник.

Чтобы узнать больше о налоговых последствиях дневной торговли для себя, перейдите в раздел «Влияние налогового плана Трампа на дневных трейдеров».

Вы платите меньше комиссионных

Вы, вероятно, думаете: «Но я плачу нулевые комиссии с моим брокером.

Да, на бумаге это может быть правдой. Но на самом деле вы платите больше, чем если бы у вас был брокер с прямым доступом, который не получал доли от выполненных вами заказов, продавая их посреднику.

Чтобы контролировать собственный поток заказов, большинство брокерских фирм предлагают двухуровневую структуру комиссионных.

Трейдер может выбрать оплату транзакции на акцию или фиксированную комиссию. Предполагая, что вы торгуете на 500 тысяч долларов, это даст вам маржу до 2 миллионов долларов.

Другими словами, вы будете торговать большим количеством акций в зависимости от вашей стратегии. Таким образом, вы можете использовать метод фиксированной комиссии, чтобы снизить свои торговые издержки. .

Однако некоторые брокеры предлагают большие скидки на комиссию за акцию в зависимости от количества акций, которыми вы торгуете каждый месяц. Вы даже можете окупить свои деньги, «добавив ликвидности на рынок».

Вот пример графика комиссии за акцию от Cobra Trading.

По мере увеличения стоимости вашего счета комиссионные, выплачиваемые как процент от вашей прибыли, будут уменьшаться.Наконец, большинство брокерских фирм будут предлагать клиентам более низкие комиссии в зависимости от стоимости их счета. Такое уникальное предложение начинается с 250 тысяч, так что вы легко сможете пройти квалификацию.

Меньше стресса для вас и вашей семьи

Почему мы упоминаем об этом?

Это получено из опыта. Доверься нам. Будет намного лучше, если у вас будет убыточный месяц, потянув несколько тысяч на покрытие счетов, но все еще имея баланс счета в размере 687 585,90 долларов.

Это достаточно стресс, чтобы пережить спад торговли; беспокоиться о выплате ипотечного кредита или о содержании семьи — это слишком большое давление.Устойчивые трейдеры предотвращают слишком сильное давление, поддерживая здоровые денежные резервы на периоды засухи и имея вторичные источники дохода, где это возможно.

БРЕТТ СТИНБАРГЕР, PH.D.

Представьте, что у вас убыточный месяц, и вам нужно снять 3000 долларов только для того, чтобы увидеть остаток на счете в 45 675,87 долларов или 18 000 долларов. Представьте, как вы будете себя чувствовать по мере приближения каждого торгового дня. Подумайте о чистых эмоциях, которые пронзят ваше тело, когда вы оставите своих детей в школе.

Избавься от головной боли. Найдите способ пополнить свой доход или продолжайте искать способы накопить необходимые средства, чтобы начать работу.

Время не на вашей стороне

Мы убежденные сторонники 10 тысяч часов мастерства, описанных в книге «« Выбросы для мастерской дневной торговли ». Помните, что вы торгуете, чтобы быть трейдером выше среднего или элитного. По крайней мере, вам нужна последовательность.

Для аргументации предположим, что вы проводите 50 часов в неделю, торгуя и исследуя свою стратегию, и снимаете только две недели в году.Это означает, что вы будете работать 50 часов в неделю в течение 50 недель, всего 2500 часов.

Теперь предположим, что вы очень умны (очевидно, потому что вы хотите заниматься дейтрейдингом как профессией) и вам нужно всего 5000 часов, чтобы овладеть торговлей. Как минимум, мы все еще говорим о двух полных годах практики, чтобы отточить свои навыки.

Спекуляция — трудный и утомительный бизнес, и спекулянт должен быть на работе все время, иначе у него скоро не останется работы.

Джесси Ливермор

Каковы, по вашему мнению, ваши шансы на успех, если у вас будет только 80 000 на счете, чтобы пережить этот двух-трехлетний период обучения?

Становится ясным, почему 90% внутридневных трейдеров терпят неудачу в течение первых нескольких лет ?

По большей части это не имеет ничего общего с типом профессии, которую мы выбрали, или тем, насколько хороши мы в этой игре.Все сводится к тому, чтобы сохранить достаточно капитала, чтобы выжить, пока вы не найдете постоянство.

Чтобы еще больше проиллюстрировать сложность торговли, вы можете прочитать статью The Day Trading Illusion [5] , которая буквально посвящена описанию трудностей дневной торговли. Это интересная книга, потому что она одна из немногих, не восхваляющих бизнес и дающих иную точку зрения.

Это не для того, чтобы вас обескураживать, но всегда приятно слышать другие голоса.

Уравновешивание жизни и торговля на рынках: сколько вам нужно?

Предположим, вы решили торговать на постоянной основе. Что это будет значить для вас и вашей семьи?

Для вас решение торговать может означать сокращение заработной платы. Вы примиряете это с утверждением, что вы будете делать то, что любите. Как более счастливый человек, занимающийся любимым делом, вы будете намного счастливее рядом с вами. Ваша семья и друзья тоже будут вам благодарны. В конце концов, никто не может назначить цену за счастье.

Итак, давайте рассмотрим это сокращение заработной платы.

Предполагая, что ваша прибыль составляет от 20% до 50% в год, вы можете ожидать следующего диапазона для вашей дневной торговой зарплаты:

Пауза — Подождите минутку

На этом этапе вы, вероятно, думаете, что все, что вам нужно, это большая сумма денег, и все ваши проблемы с заработной платой в дневной торговле решены.

Если это последнее предложение описывает, как вы себя чувствуете, вы все еще проходите фазу торговли «Мечтатель». Здесь мы все сидим сложа руки и подсчитываем начисленные проценты.

Мы все играли в эту игру — честно говоря, .

Мы говорим что-то вроде: «Если я буду зарабатывать только 1 процент в день, у меня на счету будет более 10 миллионов долларов через 3 года!»

Если вы читаете эту статью и говорите, что все, что мне нужно, это от 250 до 500 тысяч долларов и жизнь будет грандиозной, вас, возможно, ждет грубое пробуждение.

Можно ли заработать небольшими деньгами?

Прежде чем вы ликвидируете свои 401k и жизненные сбережения для торговли, сначала задайте себе вопрос: «Могу ли я зарабатывать деньги с небольшими деньгами?»

На первый взгляд это кажется таким простым, но нам нужно многое раскрыть в этом утверждении.

Как трейдер, особенно начинающий трейдер, ваш уровень оптимизма относительно того, сколько денег вы можете заработать, вначале граничит с безумием. Вернитесь к нашему примеру «Мечтатель» или к изображению эффекта Даннинга-Крюгера ниже:

В чем проблема с оптимизмом?

Ничего. Но одна из первых вещей, которую должны понять начинающие трейдеры, — это насколько важно получать прибыль, прежде чем определять размер своего счета.

Если вы не можете заработать, торгуя 5 тысячами долларов, вы не заработаете деньги, торгуя 500 тысячами долларов.Имея небольшой счет, последнее, о чем вы будете беспокоиться, — это ваша дневная торговая зарплата. Ваш ум будет меньше беспокоить такие вопросы, как не тратить зря сбережения всей жизни на фондовом рынке.

Если кто-то говорит вам: «Что ж, вам нужно тратить деньги, чтобы зарабатывать деньги», это, как правило, правда. Но скажите им, чтобы они держали свое мнение при себе .

Фондовый рынок — это единственное место, где небрежное обращение с деньгами приведет к банкротству быстрее, чем любой другой инвестиционный инструмент, известный человеку.

Вы можете подумать: «Ну, а как мне торговать в дневное время с менее чем 25k?»

Есть масса вариантов, и если вы хотите узнать больше о том, как это сделать, прочтите сообщение в блоге —
«Как торговать в день с небольшими деньгами и сохранить свою дневную работу»

The Conversation You Необходимо иметь при себе

Теперь, когда мы перечислили всю статистику и обсудили все возможные способы заработка больших денег на дневной торговле, давайте зададим себе действительно важный вопрос.

Почему вы даже ищете, сколько денег вы можете заработать на дневной торговле?

Честно, задайте себе этот вопрос.

Стойкость кишечника

Представьте, что вы несете ответственность за кого-то или что-то. Подумайте об этом, не просто пролистайте эту точку .

Это может означать чье-то высшее образование, помощь с оплатой медицинских счетов или просто покупку еды.

А теперь представьте, что вы полагаетесь на то, что совершенно непредсказуемо — на фондовый рынок, чтобы оказывать поддержку людям, которые имеют для вас наибольшее значение.

Как вы при этом себя чувствуете? Теперь мы не пытаемся вас запугать. Мы искренне хотим, чтобы вы вместе с нами прошли это мысленное упражнение.

Как долго вы готовы ждать?

А теперь представьте, что вы не можете удовлетворить эти потребности в течение месяца. Тогда месяц превращается в шесть месяцев. Шесть месяцев превращаются в пять лет.

Вы готовы терпеть это?

Готовы ли вы терпеть постоянные вопросы со стороны людей, которые имеют полное право задавать вам вопросы?

Сможете ли вы выдержать умственные круги, через которые придется пройти себе в этом путешествии ?

Это вопросы, которые трейдеры задают себе постоянно, даже прибыльные трейдеры.Чтобы узнать больше о том, что нужно для достижения успеха, обязательно прочтите наш пост по этой теме.

Влияние налогового плана Трампа на дневных трейдеров

Впервые за более чем 30 лет Соединенные Штаты наконец решили что-то сделать с нашим налоговым планом.

Прежде чем мы пойдем дальше, в то время как есть ряд победителей и проигравших с новой сделкой, как дневной трейдер вы, вероятно, выйдете немного вперед.

Краткосрочный прирост капитала по-прежнему облагается налогом по ставке обычного дохода.Это приведет к немного лучшему концу года для всех нас, поскольку диапазон доходов увеличился во всех налоговых категориях, что обеспечит налоговые льготы в размере ~ 2% в зависимости от того, где вы попадаете.

Если вы не знаете о своих потенциальных налоговых обязательствах, вы можете сослаться на приведенные ниже данные. Щелкайте вкладки на графике, чтобы просмотреть различия в налоговой категории [6] .

К сожалению, эти налоговые льготы действуют только до 2025 года, после чего все возвращается к существующим налоговым ставкам.

До тех пор мы можем получить снижение налога в среднем на 2%.

Почему вы должны доверять процессу становления успешным трейдером

Относитесь к трейдингу как к любой другой карьере, требующей упорного труда, ума, энтузиазма и немного удачи.

«Партнером» на ночь никто не займется

Почему-то дневная торговля рассматривается как лотерея жизни. Многие думают, что это должно быть легко, хотя на самом деле обучение дневной торговле, возможно, является одним из самых сложных дел, которым вы можете заниматься.

Это сбивает с толку, что каждый хочет знать обо всех деньгах, которые можно заработать, но не желает тратить тысячи часов на обзор торговли и практику, чтобы стать лучше.

Если бы кто-то присоединился к юридической фирме, ожидали бы вы, что он будет получать зарплату старшего партнера через год?

Конечно, нет!

Почему ваш потенциальный доход от торговли будет другим?

Принимайте вещи медленно

Как сказано в других наших статьях, сначала научитесь зарабатывать достаточно денег, чтобы покрывать небольшие счета. Это может быть счет за кабель или газ. Не беспокойтесь о человеке, который зарабатывает 250 тысяч долларов в год на своей лодке у Флорида-Кис.

Вместо того, чтобы сосредоточиться на 250 тысячах долларов, которые вы планируете зарабатывать в год, создаст путь к прибыльности .
Не включайте время в этот путь к прибыльности. Просто сделайте так, чтобы вы прогрессировали в правильном направлении ежеквартально.

Al Hill

Звучит глупо, но это не так.

Если вы правильно сконцентрируетесь на процессе зарабатывания денег, вы сможете достичь целей, которые обсуждались ранее в этой статье.

Когда мы говорим «правильный путь», мы имеем в виду отсутствие серьезных разрушений в вашей учетной записи, разумный риск и линию капитала, которая продолжает двигаться вверх и вправо.

Сколько вы готовы потерять?

Не заблуждайтесь, каждый божий день вы будете в нескончаемой битве с лучшими и самыми умными, чтобы зарабатывать на жизнь.

Вместо того, чтобы сосредотачиваться на том, сколько вы можете заработать в год на торговле, вам нужно подумать о том, сколько вы готовы потерять.

Конечно, это может показаться немного ироничным, поскольку вся эта статья основана на зарабатывании денег. Но важно помнить, что обучение торговле требует времени, а обучение платное.

Есть несколько исследований, которые говорят о прибыльности розничных трейдеров. Недавнее исследование Autorite des Marches Financiers (AMF) [7] изучило прибыльность активных розничных валютных трейдеров во Франции с 2009 по 2012 год.

Вы хоть представляете, сколько трейдеров были прибыльными?

К сожалению, примерно 1 из 10 смог получить прибыль.

В исследовании приняли участие 14 799 клиентов. Из этого пула трейдеров только 1575 или 11% были прибыльными.Эта небольшая группа инвесторов принесла в среднем 17,51 миллиона долларов, или 11 117 долларов на счет.

Давайте разберемся с этим дальше.

Может ли кто-нибудь, читающий эту статью, жить на 2 779 долларов в год?

Теперь я понимаю, что это исследование из Франции и относится к Forex, а не к акциям. Но торговля — это торговля.

Поэтому, прежде чем требовать выплаты в размере 84 тысяч долларов, выясните, сколько вы готовы потерять, прежде чем научитесь торговать. Мы предлагаем менее 10 тысяч долларов, и вы никогда, и мы имеем в виду, никогда не финансируете этот счет, пока вы не зарабатываете деньги на постоянной основе.

Есть надежда

Мы пытаемся дать полную картину торговли, хороших и плохих, чтобы нарисовать реальность того, что для этого потребуется. Торговые гуру, обещающие вам луну, — пруд пруди.

Это пограничное преступление, как люди так упрощают.

Вернемся к исследованию, процитированному ранее во Франции. В исследовании не отслеживались результаты по сравнению с торговым опытом человека.

Чтобы сказать это немного проще, давайте представим, что мы берем 100 случайных людей, чтобы проверить, смогут ли они прыгнуть со скоростью 95 миль в час.

Как вы думаете, со сколькими людьми можно будет связаться?

Поскольку я много лет играл в бейсбол, я бы сказал, что меньше 0,5%.

Итак, то же правило применимо и к трейдингу. Если 89 из 100 никогда не торговали, а затем пополняли счет форекс, как вы думаете, что произойдет ?

Реальный вопрос в том, сколько времени и сколько сделок потребуется, прежде чем трейдер начнет зарабатывать деньги?

Поэтому не зацикливайтесь на этих процентах, кроме как знать, что вам нужно будет много работать для того, что вы хотите.

Образ жизни трейдера с точки зрения реального трейдера

The Guardian [8] опубликовал интересную статью об успешном трейдере. Мы обнаружили, что это соответствует теме этой статьи, и разработали инфографику, в которой указаны четкие темы, которые могут быть применены к вашему нынешнему или будущему путешествию в трейдинг.

Из интервью было выделено несколько выдающихся моментов, на которые стоит обратить внимание для наших целей.

Для начала трейдер сегментировал, что значит быть трейдером.Он говорил о трейдерах «чистой игры», которые реагируют на рынок в зависимости от того, что он им показывает. Затем он классифицирует себя как квант , которому нужно время, чтобы провести количественный анализ, чтобы определить свое преимущество.

Еще один интересный факт заключается в том, что трейдер не просто открывает длинную или короткую позицию. Трейдер хеджирует каждую сделку, которую он размещает, чтобы ограничить свою подверженность риску на счете.

Также было интересно то, что он пояснил, что трейдеры не злые. Судя по звукам, он торгует объемом и потенциально может повлиять на цену контракта на бирже.

Информация о зарплате

Здесь все становится действительно интересным. Он зарабатывает 150 000 британских фунтов в год, но его бонус может быть во много раз больше этой суммы.

Если вы достаточно амбициозны, чтобы прочитать эту статью, скорее всего, вас больше интересуют мультипликаторы.

Последним отличием в статье является то, что трейдеру не нравилась идея торговать в хедж-фонде из-за риска того, что инвесторы вытащат свои деньги в любой момент.

Не забудьте заглянуть в Guardian, чтобы проверить это.Если вы хотите сменить карьеру или только начать работу, всегда приятно услышать мнение человека, который продвинулся снизу вверх.

Каждая история требует хорошего конца — трейдер с доходностью 16 600%

Всем нравится отличный финал.

Эта история была размещена на сайте marketwatch.com и представляет собой историю трейдера, который превратил 600 долларов в 100 000 долларов [9] ; просто прими это на секунду.

Это дает колоссальную прибыль 16 600%.

Даже не пытайтесь отрицать это, в глубине души вы хотите такого успеха.

Теперь пара ключевых моментов из статьи, о которых вы должны знать, прежде чем тратить свои миллионы:

  • Трейдер занимается этим уже более трех лет.
  • Судя по его графику прибылей / убытков (показанному ниже), март 2014 г. — ноябрь 2015 г. были убыточными. Что мои друзья 21 месяц в основном шлифуют, прежде чем он смог стабилизироваться.
  • Он тратит огромное количество времени на анализ своих сделок.

Обратите внимание, насколько это похоже на кривую эффекта Даннинга-Крюгера?

Одна из основных цитат Джей Пака в интервью Marketwatch заключается в том, что «трейдеры слишком много внимания уделяют прибылям и убыткам, а не процессу».

Какое глубокое заявление. Бесценная информация.

Не беспокойтесь ни о зарплате, ни о деньгах. Просто сосредоточьтесь на том, чтобы быть лучшим трейдером, которым вы можете быть, и делайте все возможное, чтобы не потерять свою рубашку.

Следуйте этим правилам, и в какой-то момент кривая вашего капитала взлетит вверх, и ваша мечта станет реальностью.

Но, как и Джей Парк, готовы ли вы усердно трудиться в течение двух лет, прежде чем увидите какие-либо результаты, или вы выберете легкий путь, как эти бедняги, торгующие на Форексе во Франции?

Выбор за вами, но иногда нужно почувствовать небольшую боль, чтобы по-настоящему оценить удовольствие.

Путешествие в поисках того, что вы можете сделать

В конце концов, все сводится к следующему: это ваше личное путешествие к карьере или жизненному опыту, которого вы надеетесь достичь.

Если серьезно подумать, то, если вы работаете в компании, у вас, скорее всего, будет зарплата, но эта зарплата минимальна по сравнению с бонусами, которые вы можете получить от успешной торговли.

Как независимый трейдер, вы даже не основываетесь на продажах или комиссионных. Все ваше благополучие с точки зрения поступающих денег непредсказуемо.

У вас также нет дневной заработной платы в традиционном понимании. Вы инвестор, а это означает, что вы получаете доход на свои деньги или получаете доход от своих инвестиционных решений.

Все это означает, что то, что вы делаете, зависит исключительно от вас. Есть трейдеры, которые довольны зарабатыванием 500 тысяч долларов в год и не желают регистрировать еще одну сделку.

Мы в TradingSim знаем трейдеров, которые никогда не будут счастливы, независимо от того, сколько они зарабатывают в год.

Вы должны решить, какой тип заработной платы (если работаете) или дохода (самозанятый), который вы хотите получать, (1) продержит вас в игре дольше всего и (2) позволит вам жить полноценной жизнью, не заботясь о каждый тик на рынке.

Вкратце

Сколько денег вы можете заработать на рынке, сводится к двум простым вещам: (1) ваша способность получать стабильную прибыль и (2) ваш стартовый капитал.

Пожалуйста, помните, что вам нужно в первую очередь сосредоточиться на получении стабильной прибыли, а не на вашем потенциале заработка.

Когда вы научитесь получать стабильную прибыль, помните, что вам нужно будет управлять своими личными финансами, что вы можете сделать с помощью ряда бесплатных и платных приложений.

Возможно, вам придется потратить немного больше денег, пока ситуация не стабилизируется.

Мы надеемся, что эта статья оказалась для вас полезной на вашем пути становления профессиональным дневным трейдером.

Помимо огромного количества контента, который у нас есть на Tradingsim, наш флагманский продукт представляет собой платформу воспроизведения рынка, которую вы можете использовать, чтобы достичь своих 10 000 часов практики и стать одним из 10% лучших трейдеров. Вы можете использовать нашу платформу для моделирования вашей работы за последние 3 года.

Чтобы узнать больше о том, как мы можем помочь вашей торговой деятельности, просмотрите наши последние предложения на нашей домашней странице или свяжитесь с нами по адресу [электронная почта защищена]

Внешние ссылки

Проверьте свои новые знания

Хотите попрактиковаться в информации из этой статьи?
получите торговый опыт без риска с нашим торговым симулятором.

Посетите TradingSim.com
  1. Серия 7 — Экзамен общего представителя по ценным бумагам. FINRA.org
  2. Серия 63 — Единый экзамен по государственному праву агента по ценным бумагам. FINRA.org
  3. Индустрия ценных бумаг в Нью-Йорке [исследование]. (2016). Офис контролера штата Нью-Йорк.
  4. Торговые зарплаты. Glassdoor.com
  5. Беднар, Кен. (2013). «Иллюзия дневной торговли: кошмар мечтателя».
  6. Джозефсон, Амелия. (2019). Вот как налоговый план Трампа может повлиять на вас [сообщение в блоге].smartasset.com
  7. Девять частных клиентов из десяти теряют деньги. (2014). Autorite Des Marches Financiers.
  8. Луендейк, Йорис. (2012). Quantitative Prop Trader: «Я бы не стал пытаться поднять цены на рис и морить Китай голодом» [статья]. Хранитель
  9. Ланглуа, Шон. (2017). 5 выводов розничного трейдера, который утверждает, что вложил 600 долларов в 100 000 долларов [Статья]. Marketwatch.com
ПОПУЛЯРНЫЕ УРОКИ КУРСА: Зарплата дневного трейдера

Продажи и торговля — обзор, руководство, что нужно знать

Что такое продажи и торговля?

Продажи и торговля (S&T) — это группа инвестиционного банка. Инвестиционный банкинг. Инвестиционный банкинг — это подразделение банка или финансового учреждения, которое обслуживает правительства, корпорации и учреждения, предоставляя консультационные услуги по андеррайтингу (привлечение капитала) и слияниям и поглощениям (M&A). .Инвестиционные банки действуют как посредники, которые состоят из продавцов, которые обращаются к институциональным инвесторам с идеями и возможностями, и трейдеров, которые исполняют заказы и консультируют клиентов по входу и выходу из финансовых позиций. Продажи и торговля — это жизненная сила, которая создает или разрушает фирму по инвестиционным ценным бумагам, будь то брокерская компания, хедж-фонд, стратегии хедж-фондов Хедж-фонд — это инвестиционный фонд, созданный аккредитованными физическими лицами и институциональными инвесторами с целью максимизации прибыли и / или инвестиционный банкЧем занимаются инвестиционные банкиры? Чем занимаются инвестиционные банкиры? Инвестиционные банкиры могут работать 100 часов в неделю, занимаясь исследованиями, финансовым моделированием и строительными презентациями.Несмотря на то, что в нем представлены одни из самых желанных и финансово прибыльных должностей в банковской сфере, инвестиционный банкинг также является одним из самых сложных и трудных путей карьерного роста, Guide to IB. Если фирма не может успешно продавать свои услуги клиентам, то она не может вести бизнес, а если она не может хорошо торговать, то фирме становится трудно находить и удерживать клиентов и зарабатывать деньги.

Видео, объясняющее продажи и торговлю

Посмотрите это короткое видео, чтобы быстро понять основные концепции, рассматриваемые в этом руководстве, включая то, что такое продажи и торговля, различные виды деятельности и карьерный рост в продажах и трейдинге.

Торговая деятельность

Инвестиционные продажи являются одним из основных видов деятельности в продажах и торговле. Продавцы инвестиционной фирмы сообщают информацию о ценных бумагах. Государственные ценные бумаги. Государственные ценные бумаги или рыночные ценные бумаги — это инвестиции, которые открыто или легко продаются на рынке. Ценные бумаги представлены либо долевыми, либо долговыми. инвесторам. В инвестиционном банке потенциальные клиенты обычно являются крупными институциональными инвесторами, в то время как в брокерском или хедж-фонде инвесторами могут быть в основном индивидуальные розничные инвесторы.Наряду с торговым персоналом инвестиционной фирмы, торговый персонал отслеживает инвестиционные новости, такие как квартальные отчеты о доходах или информацию о слияниях / поглощениях, чтобы предупреждать их о конкретных инвестиционных возможностях, которые они могут предложить потенциальным инвесторам.

Торговый персонал выполняет особенно важную функцию при первичном публичном размещении (IPO). Первоначальное публичное размещение (IPO) Первичное публичное размещение (IPO) — это первая продажа акций, выпущенных компанией для широкой публики. До IPO компания считается частной компанией, обычно с небольшим количеством инвесторов (учредителей, друзей, родственников и бизнес-инвесторов, таких как венчурные капиталисты или бизнес-ангелы).Узнайте, что такое IPO, которое андеррайтирует инвестиционный банк. Когда инвестиционный банк берет на себя работу по обработке первоначального выпуска новых акций, он обязуется продать определенное количество акций по определенной минимальной цене. Чтобы избежать необходимости покупать часть предложения акций, инвестиционный банк должен быть уверен, что его продавцы могут успешно продать необходимое количество акций на вторичном рынке. Вторичный рынок. Вторичный рынок — это место, где инвесторы покупают и продают ценные бумаги у других инвесторов.Примеры: Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE), Лондонская фондовая биржа (LSE) для институциональных или индивидуальных инвесторов. Возможность эффективно продавать ценные бумаги — важная часть того, что делает инвестиционный банк прибыльным. С этой целью торговый персонал постоянно развивает отношения с потенциальными покупателями ценных бумаг, такими как пенсионные фонды, управляющие портфелями паевых инвестиционных фондов и другие крупные институциональные покупатели.

В дополнение к контактам с клиентами, продавцы инвестиционной фирмы также постоянно контактируют с портфельными менеджерами и другим торговым персоналом, чтобы своевременно получать рыночную информацию и знать, на каких инвестициях работает торговый персонал.

В традиционной брокерской фирме, занимающейся продажами и торговлей, брокеры — это продавцы, которые связываются с потенциальными инвесторами — розничными или институциональными — и пытаются убедить их вкладывать деньги в фирму. Брокеры могут также выступать или не выступать в качестве трейдеров. Однако более распространенной практикой является то, что брокеры занимаются привлечением инвестиционного капитала, за управление которым затем отвечает торговый персонал.

Продажи паевых инвестиционных фондов, ETF и хедж-фондов

В других областях финансовых продаж и торговли инвестиционные фирмы, которые предлагают паевые инвестиционные фонды Взаимные фонды Взаимный фонд — это совокупность денег, собранная у многих инвесторов с целью инвестирования в акции, облигации или другие ценные бумаги.Паевые инвестиционные фонды принадлежат группе инвесторов и управляются профессионалами. Узнайте о различных типах фондов, о том, как они работают, а также о преимуществах и компромиссах инвестирования в них или биржевые фонды (ETF) Биржевые фонды (ETF) Биржевые фонды (ETF) — это популярный инвестиционный инструмент, позволяющий создавать портфели. более гибкие и диверсифицированные по широкому спектру всех доступных классов активов. Узнайте о различных типах ETF, прочитав это руководство. не подписывают IPO, но, тем не менее, должны иметь эффективный торговый персонал.Сотрудникам по продажам в таких фирмах, как Fidelity Investments, поручено привлекать инвесторов в различные фонды, которые предлагают Fidelity, Vanguard или другие подобные фирмы. Паевые инвестиционные фонды и ETF зарабатывают деньги, взимая комиссию, которая представляет собой процент от общей суммы денег, вложенных в фонд. Следовательно, чем больше инвесторов и больший объем инвестиционного капитала может обеспечить фирма, тем выше ее прибыль.

Продажи инвестиций в хедж-фонды могут значительно различаться в зависимости от того, кто продает и кто является потенциальными инвесторами.С новым хедж-фондом, созданным новым менеджером хедж-фонда, менеджер хедж-фонда, который занимается торговлей, также может быть единственным продавцом фонда, по крайней мере, вначале, пока они не привлекут достаточно инвесторов и не получат достаточную прибыль для найма продавца и делегируйте им работу по продажам. Хедж-фонды также различаются тем, к кому они подходят в качестве потенциальных инвесторов. Некоторые хедж-фонды нацелены на институциональных инвесторов, но другие концентрируют свои усилия на привлечении инвестиционного капитала от состоятельных частных лиц (HNWI), у которых есть большие суммы денег для инвестирования.

Продажи — итоги

В конечном счете, работа по продажам тесно связана с работой трейдеров. Это связано с тем, что основная работа торгового персонала, независимо от того, в какой финансовой фирме он работает, заключается в том, чтобы убедить потенциальных инвесторов в том, что трейдеры фирмы лучше, чем трейдеры, работающие на конкурирующие финансовые фирмы . Биржевой маклер пытается убедить инвесторов в том, что брокерская фирма предлагает превосходные исследования и анализ в области продаж и торговли.Управляющий хедж-фондом стремится убедить инвесторов в том, что он или она может получить более высокую отдачу от инвестиций. Продавцы инвестиционного банка рассказывают о его способности получить максимальный объем капитала для IPO или о способности банка предоставлять наиболее эффективные услуги по покупке и продаже для крупных институциональных инвесторов.

Торговая деятельность

В рамках продаж и торговой деятельности трейдеры покупают и продают ценные бумаги либо от имени инвестиционной компании, на которую они работают, либо от имени своих клиентов.В инвестиционных компаниях работает ряд трейдеров, специализирующихся в различных областях инвестирования, таких как акции, облигации или товары. Специализация в продажах и трейдинге обычно намного глубже, чем специализация отдельных трейдеров, которым поручено, например, просто торговать на рынке золота или торговать в определенном секторе рынка, таком как здравоохранение или транспорт.

Трейдеры несут ответственность за управление рисками и капиталом, а также за анализ безопасности. В большинстве крупных торговых фирм, таких как инвестиционные банки, из-за большого объема ценных бумаг, которыми они обычно торгуют одновременно, трейдеры часто участвуют в продажах и торговле со своими партнерами из других инвестиционных фирм или коммерческих банков.

Два основных типа торговли

Два основных разных типа торговли — это агентская торговля и закрытая торговля, обычно называемая оптовой торговлей.

Агентства трейдеров действуют как торговые агенты (отсюда и название) для клиентов. Их работа — максимально умело проводить сделки от имени клиентов фирмы. Умелое исполнение сделок особенно важно для трейдеров инвестиционных банков, которые совершают сделки для клиентов-институциональных инвесторов.Нет никаких уловок для покупки 50 или 100 акций данной акции, но когда трейдеру нужно купить 100 000 или миллион акций, он должен стратегически распределить свои покупки, чтобы иметь возможность приобрести желаемое количество акций по выгодной цене. цена без того, чтобы их покупка подняла цену.

В отличие от агентских трейдеров, проп-трейдеры не торгуют от имени инвестиционных клиентов, а вместо этого отвечают за торговлю собственными деньгами финансовой фирмы. Например, продавец в коммерческом банке может заниматься торговлей на валютном рынке (форекс), чтобы максимизировать стоимость капитала банка.

Торговцы проповедником имеют свободу торговать, чего нет у торговцев через посредников; однако они по-прежнему ограничены лимитами риска, установленными инвестиционной фирмой.

Существует третий тип трейдеров, потоковый трейдер, который представляет собой своего рода гибрид между агентским трейдером и проп-трейдером. Потоковые трейдеры могут одновременно торговать от имени клиентов и от имени инвестиционной фирмы, когда, например, клиент хочет купить акции, которые инвестиционная фирма держит и хочет продать. Поточный трейдер совершает покупку от имени клиента, но, продавая доли клиента, принадлежащие инвестиционной фирме, он также выступает в качестве агента фирмы.

Хотя важно понимать основные типы торговли, важно также помнить, что такие концепции, как агентская торговля и опорная торговля, являются просто общими категориями, и что торговля часто не так четко выражена как черно-белые, как эти различия. Например, управляющие портфелями хедж-фондов и паевых инвестиционных фондов инвестируют от имени клиентов, что делает их агентскими трейдерами, но также обычно свободны делать практически любые инвестиции, которые они хотят, так что в этом смысле они являются поддерживающими трейдерами.

Торговля различными типами ценных бумаг

Трейдеров обычно различают не только по , как они торгуют — агентская или опорная торговля, — но по тем, чем они торгуют. В инвестиционном или коммерческом банке трейдеры делятся на разные группы, которые занимаются торговлей разными типами ценных бумаг, такими как ценные бумаги с фиксированным доходом, акции, товары или иностранная валюта.

Появление производных финансовых инструментов, таких как обеспеченные долговые обязательства (CDO) и контракты на разницу цен (CFD), расширило категории торговли и несколько размыло границы между категориями.CDO, например, попадают в общую классификацию ценных бумаг с фиксированным доходом, но поскольку они являются деривативами, они могут продаваться отдельно трейдерами, специально назначенными для торговли деривативами, или могут продаваться обычной торговой группой фирмы с фиксированным доходом.

Внутри каждой основной торговой группы (например, фиксированный доход, акции, товары) трейдеры специализируются на торговле конкретными инструментами. Например, торговая группа фирмы с фиксированным доходом будет иметь трейдеров, назначенных для торговли государственными облигациями, корпоративными облигациями и другими долговыми инструментами.Трейдеры могут дополнительно специализироваться на торговых инструментах в пределах заданного диапазона сроков погашения, таких как торговля только облигациями со сроком погашения 10 лет или меньше.

Торговля акциями

В то время как трейдеры с фиксированным доходом сосредотачивают свое внимание на макроэкономических действиях центральных банков и колебаниях процентных ставок, торговля акциями включает исследование и анализ отдельных компаний. Персонал по продажам и трейдингу в большинстве инвестиционных фирм поддерживается исследовательскими группами, работа которых заключается в сборе и сопоставлении информации.Собранная информация затем представляется торговому персоналу, который принимает окончательные торговые решения на основе этой информации.

Торговля акциями требует учета большего количества факторов, чем обычно используется при торговле с фиксированным доходом. Компании анализируются с разных сторон. Финансовое состояние компании можно проанализировать с помощью различных финансовых показателей, таких как соотношение цены и прибыли (P / E), коэффициент долга или анализ дисконтированных денежных потоков (DCF). Его можно дополнительно проанализировать с точки зрения его положения на рынке, силы его управленческой команды и силы рыночного сектора, в котором он находится.

Группа торговли акциями также обычно имеет трейдеров, назначенных только для торговли фондовыми индексами, такими как индекс S&P 500.

Трейдеры-агентства, которые действуют строго от имени клиентов, покупая и продавая по указанию клиентов, обычно торгуют широким спектром акций, поскольку они не несут прямой ответственности за торговые решения. Напротив, сторонние торговцы акциями назначаются на торговлю в определенных секторах рынка и могут даже специализироваться внутри секторов. Некоторые трейдеры, которым поручено торговать акциями технологических компаний, могут специально отвечать за торговлю акциями финансовых технологий (финтех).

Торговля товарами, валютами, опционами и всем остальным

Рекламные торговцы товарами, валютами, опционами и другими производными финансовыми инструментами также обычно специализированы. Товарных трейдеров обычно назначают на торговые группы товарных фьючерсов, таких как фьючерсы на драгоценные металлы, энергоносители или сельскохозяйственные фьючерсы. В рамках каждой базовой категории трейдеры могут также специализироваться на торговле только на одном конкретном рынке, например, фьючерсами на хлопок или фьючерс на пшеницу.

Валютные трейдеры почти всегда сосредотачиваются на торговле одной конкретной валютой, хотя это будет включать торговлю этой валютой против множества других валют.Трейдер, назначенный для торговли британским фунтом (GBP), будет торговать различными валютными парами GBP, такими как GBP / USD, GBP / EUR и GBP / AUD.

Наиболее широко торгуемые производные финансовые инструменты, опционы, охватывают широкий спектр торговых операций и могут подпадать под категорию различных торговых групп в зависимости от характера опционов. Существуют опционы на ценные бумаги, акции, товары и валюты с фиксированным доходом, поэтому место трейдера опционами в торговых группах инвестиционной фирмы зависит от того, какими опционами он торгует.

Computer Geek Trading

Существует новый тип торговли, в котором преобладают трейдеры, работающие совместно с компьютерными программистами, — алгоритмическая торговля. Алгоритмическая торговля включает в себя разработку компьютерных программ, предназначенных для автоматического открытия сделок на основе факторов технического анализа, таких как объем торгов или ценовое действие. Существуют даже программы алгоритмической торговли, основанные на анализе фундаментальных факторов, таких как новостные события. Алгоритмические трейдеры специализируются на определении того, какие переменные лучше всего использовать для создания компьютеризированной торговой программы.

Скорость исполнения сделок — главное преимущество алгоритмической торговли. Как только такая компьютеризированная торговая программа будет разработана, она сможет анализировать информацию и совершать сделки быстрее, чем это может сделать отдельный трейдер.

Карьера в продажах и трейдинге

Карьера в сфере продаж и трейдера в финансовых компаниях предлагает огромный потенциал дохода. Но именно из-за этого конкуренция за рабочие места является интенсивной и требует как превосходных талантов, так и дополнительных усилий для достижения успеха.Начало в любой из категорий карьеры обычно предполагает долгую работу, которая выходит далеко за рамки обычных торговых часов на рынке. Поскольку потенциальные инвесторы часто заняты собственной карьерой в течение дня, встречи с ними часто могут потребовать много работы в нерабочее время.

Успех в качестве продавца в финансовой фирме требует всех основных качеств, которые делают успешных продавцов в любой сфере — уверенности в себе, коммуникабельности и вовлеченности, инициативы, самоотверженности, высокой мотивации, целенаправленных действий и упорство.Вам просто нужно все это умножить на десять, потому что для того, чтобы заниматься продажами и торговлей и продать кому-то многомиллионную инвестицию, требуется немного больше навыков, чем, скажем, продать ему рубашку.

Как любой продавец, инвестиционные продавцы должны знать свой продукт. Для этого они должны обладать теми же знаниями, что и торговый персонал. Потенциальный инвестор может попросить продавца дать им анализ конкретной инвестиции, и, хотя продавец не является исследователем, аналитиком или трейдером, ему лучше подготовить хороший ответ.Следовательно, люди, заинтересованные в карьере в сфере продаж, должны иметь не только интерес и талант к продажам, но также острый интерес и понимание инвестиционных инструментов, которые они будут продавать потенциальным клиентам.

Некоторые профессии продавца, например, биржевого маклера или менеджера хедж-фонда, включают в себя работу по продажам, исследования и торговлю. Один из факторов, который следует учитывать при инвестиционных продажах, — это то, к какому типу инвесторов вам удобнее обращаться — индивидуальным розничным инвесторам или институциональным инвесторам.

Карьера в трейдинге

Основные таланты, необходимые для карьеры в трейдинге, — это способность анализировать инвестиционные возможности и умело выполнять сделки. Умелое исполнение сделок — самый необычный талант. Многие трейдеры умеют определять инвестиционные возможности, но не умеют управлять торговой позицией. Лучшие трейдеры имеют возможность выполнять сделки и управлять ими, чтобы минимизировать риск и максимизировать прибыль. Они могут успешно балансировать между ошибочными моментами, когда остается в сделке слишком долго или слишком рано выходить из нее.

Успешные трейдеры обладают особыми личностными качествами, которые помогают им добиваться успеха. Во-первых, они могут справиться с активным миром торговли, не испытывая чрезмерного стресса. Они могут быстро принимать торговые решения, не боясь излишней самоуверенности или изнуряющего страха потери. Им нравится деятельность финансовых рынков. У них есть аппетит к проведению необходимых исследований для выявления инвестиционных возможностей. Они не прочь работать сверхурочно — работа по анализу инвестиционных возможностей часто выходит далеко за рамки рыночных торговых часов.

Торговцы инвестиционных банков и других инвестиционных компаний продвигаются вперед, доказывая свои навыки. По мере того, как они демонстрируют свою способность успешно получать прибыль и избегать убытков, им постепенно дают больше денег для управления и большую свободу действий с точки зрения того, какой риск они могут взять на себя при торговле позициями.

Поскольку существует так много разных типов торговли, если вы планируете карьеру трейдера, вам также следует тщательно продумать, каким именно трейдером вы хотите стать. Вы больше заинтересованы в том, чтобы быть агентом-трейдером, отвечающим за выполнение сделок для клиентов, или быть проп-трейдером, который отвечает за принятие торговых решений? Что для вас более привлекательно: работа в составе торговой команды инвестиционного банка, специализирующаяся на торговле на определенных рынках, или управление портфелем хедж-фонда или паевого инвестиционного фонда, который в значительной степени независим и инвестирует в широкий спектр ценных бумаг?

Возможности выхода в сфере продаж и трейдинга

Независимо от того, собираетесь ли вы делать карьеру в сфере продаж или трейдинга, в какой-то момент вы можете захотеть существенно изменить свою карьеру.Успешные продавцы-финансисты обычно легко переходят к продажам в других сферах. Однако для трейдеров, как правило, карьерная мобильность немного меньше. Торговля — это более специализированное занятие, ограниченное миром финансов и инвестирования. Если вы работаете в инвестиционном банке, опыт работы в трейдинге обычно дает вам возможность продолжить карьеру в банковском мире. С другой стороны, если вы являетесь проп-трейдером в небольшой фирме или хедж-фонде, вы можете перенять свои навыки в аналогичную фирму, но, скорее всего, у вас будет не так много «внутренних» возможностей для перехода в новая карьерная позиция.

Другие ресурсы для продаж и торговли

Благодарим вас за то, что вы прочитали наше подробное руководство по продажам и трейдингу. CFI является официальным поставщиком услуг аналитика финансового моделирования и оценки (FMVA). Станьте сертифицированным аналитиком финансового моделирования и оценки (FMVA). Сертификат CFI «Финансовый аналитик по моделированию и оценке» (FMVA) ® поможет вам обрести уверенность в своей финансовой карьере. . Запишитесь сегодня! звание, призванное превратить любого в финансового трейдера мирового уровня.Чтобы продолжать учиться и развивать свои знания, мы настоятельно рекомендуем дополнительные ресурсы, указанные ниже:

  • Ключевые игроки на рынках капитала Ключевые игроки на рынках капитала В этой статье мы даем общий обзор ключевых игроков и их соответствующих ролей на рынках капитала. . Рынки капитала состоят из двух типов рынков: первичных и вторичных. Это руководство предоставит обзор всех крупных компаний и профессий на рынках капитала.
  • Финансовый посредник Финансовый посредник Финансовый посредник — это учреждение, которое действует как посредник между двумя сторонами, чтобы облегчить финансовую операцию.Учреждения, которые обычно называют финансовыми посредниками, включают коммерческие банки, инвестиционные банки, паевые инвестиционные фонды и пенсионные фонды.
  • Торговые механизмы Торговые механизмы Торговые механизмы относятся к различным методам торговли активами. Двумя основными типами торговых механизмов являются торговые механизмы на основе котировок и заявок.
  • Типы рынков — дилеры, брокеры, биржи Типы рынков — дилеры, брокеры, биржи. Рынки включают брокеров, дилеров и биржевые рынки.Каждый рынок работает с разными торговыми механизмами, которые влияют на ликвидность и контроль. Различные типы рынков допускают разные торговые характеристики, описанные в этом руководстве
.

No related posts.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *