Инвестирую в проект: Доступ ограничен: проблема с IP

Содержание

Почему я инвестирую в свой бизнес, а не в чужие проекты — Личный опыт на vc.ru

Многие владельцы привыкли значительную часть заработка компании и своей доли снова вкладывать в бизнес. Но зачастую подходят к этому неосознанно, а потому не могут ответить на вопрос о том, насколько вообще разумна эта инвестиция. Если делать это долгое время, то возникает ощущение, что бизнес поглощает все деньги, хочется вытащить их и проинвестировать куда-то ещё.

{«id»:369298,»type»:»num»,»link»:»https:\/\/vc.ru\/life\/369298-pochemu-ya-investiruyu-v-svoy-biznes-a-ne-v-chuzhie-proekty»,»gtm»:»»,»prevCount»:null,»count»:0}

{«id»:369298,»type»:1,»typeStr»:»content»,»showTitle»:false,»initialState»:{«isActive»:false},»gtm»:»»}

{«id»:369298,»gtm»:null}

Александр Высоцкий Visotsky Consulting

Например, в недвижимость, криптовалюту или акции других компаний. Давайте разберёмся, что эффективнее: инвестировать во внешние источники или всё же в свою компанию?

Почему я инвестирую в свой бизнес

Моя точка зрения такая: лучшая инвестиция — инвестиция в свой собственный бизнес. Только подходить к этому нужно профессионально. Объясню свою позицию. Посчитайте, сколько вы вложили в бизнес изначально, а затем инвестиционную отдачу. Каждый раз, когда я делаю просчёт, получаются необычайно впечатляющие суммы! Я сравнивал показатели и с объектами недвижимости, и с акциями, они выглядят бледно по сравнению с инвестициями в собственный бизнес.

Главные вопросы

Но возникают вопросы о том, как и во что именно инвестировать. Когда речь идёт о твёрдых объектах (оборудовании, инструментах, товарных запасах или даже офисах для компании), обычно у предпринимателей нет больших сложностей. Им легко инвестировать в материальные объекты.

Но я не считаю, что это правильно. Часто недофинансированными остаются маркетинг, обучение и прокачка компетенций персонала, ведь в это страшно инвестировать! Маркетинговая кампания, за которую ты заплатил, может не сработать, а сотрудник, в обучение которого вложился, уволиться. И это правда.

Как принять решение

Принять решение вам поможет подсчёт потенциального возврата на инвестиции. Например, сколько вы можете получить от нового оборудования, сколько можете вернуть, увеличивая свой товарооборот или запасы на складе. Вы будете удивлены, но инвестиции в обучение сотрудников, прокачку их компетентности и улучшение качества работы возвращают гораздо больше. Именно поэтому я не боюсь вкладывать деньги в сотрудников, а также рекламу и большую узнаваемость бренда.

Сколько инвестировать

Я создаю фонд, из которого финансируются развитие, расширение, новые технологии и прокачка персонала. Он называется фондом развития, в него я выделяю 5–10% от маржи. Сейчас Visotsky Consulting — это холдинг, в который входит несколько компаний. У всех разная маржинальность, но 5–10% на развитие выделяется обязательно.

Рекомендую установить твёрдое правило, определив, сколько процентов от маржи вы выделяете в фонд развития еженедельно или ежемесячно. Компания привыкает к тому, что пополнение фонда становится обязательным расходом вроде налогов или заработной платы.

Принцип № 1

Прежде чем потратить, посчитайте отдачу

Предположим, вы хотите инвестировать в доходную недвижимость: купить объект и сдавать в аренду. Вы считаете, во что вам обойдётся содержание объекта, сколько будет платить арендатор. Простая электронная табличка покажет планируемый возврат на инвестиции, вложенные в приобретение.

Принимая решения относительно внутренних проектов (обучение, покупка программного обеспечения, открытие филиала, расширение производственных мощностей), руководствуйтесь тем же принципом.

Подход моей компании

Сейчас мы работаем над открытием филиала, и у нас есть обширнейший расчёт. Он показывает, сколько и на каком этапе нам необходимо будет проинвестировать, а также то, какой доход, маржу и прибыль мы будем получать благодаря вложению. Также мы определяем точные сроки, когда начнём получать деньги.

Мы сравниваем показатели и после этого принимаем решение. Мой совет: никогда не инвестируйте деньги в развитие, не посчитав возврат на инвестиции.

Принцип № 2

Всегда учитывайте риски

Чтобы научиться этому, мне потребовалось немало времени. Нужно осознать, что во внутренних инвестициях, так же, как и в других, есть риски. Вкладывая во внешнюю компанию или стартап, вы готовы, что можете как заработать, так и потерять кучу денег. Инвестируя во внутренние проекты, нужно думать точно так же.

Если видите, что внешний проект, в который вы вложились, значительно отстаёт от плана, показатели падают, то закрываете его и списываете убытки. Точно такой же подход необходим и во внутренних проектах. Ведь, согласитесь, идеи даже опытных предпринимателей часто оказываются несостоятельными.

Мой неудачный опыт

Буквально несколько месяцев назад я закрыл проект, потерял 200 тысяч долларов. Мы планировали проинвестировать больше миллиона, но, проработав несколько месяцев, увидели, что отклонение слишком большое. Посоветовались с партнёром, решили списать убытки и закрыть проект. Такое бывает, у любой инвестиции есть риски, и вы должны быть готовы их принять.

Также несколько лет назад я упорно не хотел принимать поражение по проекту и пытался его реанимировать дополнительными денежными вливаниями. Это продолжалось два года. В результате я таки признал поражение, но потерял вместо 60 тысяч долларов (при первом звоночке) более 450 тысяч.

Принцип № 3

Создавайте денежные резервы

У вас обязательно должна быть подушка безопасности на всякий случай. А произойти может многое: существует недобросовестная конкуренция, правовая система несовершенна, а сотрудники делают ошибки. Рисков множество, а действовать хладнокровно, разумно и расчётливо можно только при наличии подушки безопасности.

Рекомендую создавать денежные резервы, регулярно выделяя на это несколько процентов от маржи (раз в неделю или раз в месяц, это зависит от модели финансового планирования в вашей компании). Даже если вы будете это делать, то уйдёт примерно полтора года, прежде чем фонд станет достаточно большим и поможет вам продержаться.

Резервы не работают?

Часто слышу такую точку зрения, что деньги должны работать, а не лежать в резервном фонде. Но это не деньги, а ваш бронежилет! Да, как только вы вынесли бронежилет из магазина, он стал дешевле, его стоимость со временем ещё больше уменьшается. Но вас это не беспокоит, его задача — защищать вас, и он с этим прекрасно справляется. Такое же отношение должно быть и к денежным резервам.

Вывод

Я поклонник инвестирования в собственный бизнес, но делать это нужно правильно. Для этого я руководствуюсь тремя принципами.

Для начала посчитайте отдачу на ваши инвестиции, для внутреннего проекта это работает так же, как и для внешнего. Ещё один важный момент в том, что нужно быть готовым проиграть. Если это возможно при инвестициях во внешнюю компанию или проект, то к этому нужно быть готовым при внутренних вложениях. И обязательно создавайте денежные резервы. Это поможет вам иметь хладнокровную, расчётливую точку зрения на внутренние инвестиции. И в результате вы будете получать гораздо больше! К тому же никто, кроме владельца бизнеса, не знает свою компанию так хорошо, чтобы чётко понимать, во что инвестировать. Риск потери финансов в разы меньше, так как от вас (в том числе) зависит скорость возвратных инвестиций.

— Александр Высоцкий специально для НВ Бизнес

Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске в Ижевске (Инвестиционный банкинг)

Цена: Цену уточняйте

за 1 ед.


Описание товара

Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске, Удмуртской Республике. Идеи не ворую, порядочность и конфиденциальность гарантирую. Имею действующий бизнес, расширение которого в силу ряда причин не возможно. Хочется пойти в другие направления.


Услуги, похожие на Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске

Вы можете оформить заказ на «Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске» в фирме «ООО Урал-Трейд» через площадку BizOrg.Su. Сейчас предложение находится в статусе «в наличии».

Что может предложить «ООО Урал-Трейд»

  • специальное предложение по сервису и стоимости для пользователей торговой площадки BizOrg.Su;

  • своевременное выполнение взятых на себя обязательств;

  • разнообразные варианты оплаты.

Оставьте заявку прямо сейчас!

Ответы на популярные вопросы

  • Как оформить заявку?Чтобы оформить заявку на «Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске» свяжитесь с организацией «ООО Урал-Трейд» по контактным данным, которые указаны сверху справа. Обязательно укажите, что нашли фирму на торговой площадке BizOrg.Su.
  • Где получить более подробную информацию о фирме «ООО Урал-Трейд»?Для получения подробных даных о фирме перейдите сверху справа по ссылке с именем организации. После этого перейдите на нужную вкладку с описанием.
  • Предложение указано с ошибками, телефон не отвечает и т.п.Если у вас обнаружились проблемы при сотрудничестве с «ООО Урал-Трейд» – сообщите идентификаторы фирмы (1212) и товара/услуги (286683) в нашу службу по работе с клиентами.

Служебная информация

  • «Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске» и другие подобные предложения можно найти в категории: «Инвестиционный банкинг».

  • Предложение было создано 28.08.2013, дата последнего обновления — 16.11.2013.

  • С начала размещения предложение было просмотрено 298 раз.

Обращаем ваше внимание на то, что торговая площадка BizOrg.su носит исключительно информационный характер и ни при каких условиях не является публичной офертой.
Заявленная компанией ООО «Урал-Трейд» цена услуги «Инвестирую в проект или куплю бизнес в г. Ижевске» может не быть окончательной ценой оказания услуги. Для получения подробной информации о наличии и стоимости указанных товаров и услуг, пожалуйста, свяжитесь с представителями компании ООО «Урал-Трейд» по указанным телефону или адресу электронной почты.

«Я не инвестирую в основателей с MBA». Пять правил от бизнес-ангела

Недавно здесь, в Сан-Франциско, я ужинал с известным бизнес-ангелом. Он попросил не называть себя, но история нашего общения очень показательна для многих предпринимателей.  У этого частного инвестора (родом из Греции) отличная репутация,  он работает со стартапами уже больше 10 лет и сделал несколько «выходов».

Он рассказал мне, что у него есть пять правил для отбора проектов  для финансирования.

Во-первых,  он не инвестирует в стартапы, основанные предпринимателями с  дипломом. Объясняя причины такого решения, он рассказывает, как инвестировал в три компании, возглавляемые выпускниками MBA из школ «Лиги плюща». Первая компания получила $700 000, вторая — $2 млн,  $4 млн. Все эти проекты в конечном итоге закрылись.

Реклама на Forbes

Такие предприниматели, говорит бизнес-ангел, говорят на одном языке с  венчурными инвесторами, играют с ними в гольф, умеют рисовать красивые графики и убедительные таблицы.  Их репутация и опыт работы сближают их с топовыми сотрудниками корпораций.

Но, как сделал вывод мой знакомый,  люди с «корочками»  MBA  не научились делать бизнес. Они могут провести анализ рынка, рассказать кейс и в результате получить деньги инвесторов. Но выстраивать взаимоотношение с клиентами,  создавать продукт и развивать бизнес они не умеют.  Он отмечает: множество переехавших в Кремниевую долину влезают в кредиты, чтобы получить MBA,  но потом не могут построить успешный бизнес и даже сталкиваются с проблемами при поиске работы.

Во-вторых, его не интересуют проекты, которые ищут инвестиции только с презентацией на руках, не имея работающего бизнеса.

«На дворе 2017 год, моя пятилетняя дочка может собрать сайт на WIX», — говорит он. По его мнению, с каждым годом стартапы в сфере IT получают инвестиции на все более поздней стадии развития.  В 1990-е предприниматель мог прийти с презентацией и получить инвестиции, сказав, что его компания основана выпускниками Стэнфорда и MIT. В 2000-е руководители проектов удивляли инвесторов уже не образованием, а огромными базами пользователей. Теперь, с 2010-го, наступила  эра глубокой аналитики. Инвесторов интересует MRR (Регулярный месячный доход, Monthly Recurring Revenue),  Retention (возвращаемость пользователей), ARPPU (средняя выручка с одного платящего пользователя), ARPU (средняя выручка на одного пользователя), CAC (стоимость привлечения пользователя) и другие конкретные метрики.

Очевидно, что на ранней стадии все показатели могут быть не слишком иллюстративны (особенно в дальнейшем может меняться  стоимость привлечения клиента), но предприниматель должен их знать и правильно анализировать метрики, уметь «продавать» цифры.  Инвесторам просто смешно, когда  проект, который  не смог сделать сайт и привлечь первых пользователей,  пытается  получить венчурное финансирование. Многие основатели новых компаний не понимают, что для большинства инвесторов одним из важнейших индикаторов будущего успеха проекта является хоть какой-то интерес потенциальных пользователей.

В-третьих, бизнес-ангел не верит в основателей-одиночек. Вместо «солистов» во главе компании, считает он, руководителями должны быть три человека — «хороший, плохой, злой»  (прямо как в известном фильме Серджо Леоне). Первый — тихий «технарь», который обожает писать код и, возможно, интересуется основами квантовой физики. Второй — человек, который наладит продажи, будет использовать любые лазейки для продвижения продукта.  Он будет атаковать сотни инвесторов, закидывать письмами почтовые ящики журналистов.  Третий — продуктовый менеджер, который  ограничивает фантазии программиста, снабжая его фактами о рыночных реалиях. Этот человек  строит бизнес-процессы внутри компании, чтобы сервис получал востребованные пользователями возможности и эти обновления быстро выходили  на рынок.

Успешные «одиночки» — люди, которые не только создали несколько успешных бизнесов (именно они у всех на слуху), но и «завалили» множество других (о которых не любят говорить). А предприниматель, который строит первый бизнес, будет рисковать своими деньгами, а не искать инвесторов. Скорее всего, этот человек сможет сделать все один. Ему не нужны деньги и даже связи инвесторов

В-четвертых, инвестор считает неправильным инвестировать в стартапы, которым он не может помочь своими связями и экспертизой.  Он вспоминает, что несколько раз помогал проектам, которые уверяли его, что станут новыми «единорогами» (компаниями стоимостью более $1 млрд), но ничем хорошим это не заканчивалось.  Мой знакомый пришел к выводу,  что ключевая задача бизнес-ангела — помочь с первой продажей продукта. Неважно, развивает ли стартап SaaS-решение или продает гаджет, —  если бизнес-ангел верит в проект, он должен помочь ему уговорить первых клиентов попробовать новый продукт или сервис.  Если они останутся довольны (именно в это должен поверить бизнес-ангел), они его приобретут. Задача компании использовать именно такую помощь в знакомствах со стороны бизнес-ангела.  Предприниматели должны «причесать» первый успешный кейс и начать его «продавать» в остальные компании.

В-пятых, бизнес-ангел не инвестирует в проекты, с основателями которых знаком меньше трех месяцев. Он встречается с предпринимателями регулярно раз в месяц в течение трех-четырех месяцев, изучая их. Если  с первой встречи коллектив стартапа нравится, инвестор помогает им  контактами. Через месяц инвестор может оценить, как растет база пользователей (или корпоративных клиентов). Еще через месяц можно сделать еще один «замер». В этот момент бизнес-ангел уже может сделать вывод о том, насколько серьезно настроены пришедшие за инвестициями основателями стартапа,  насколько бизнес-идея получает продвижение на рынке.

Безусловно, мой знакомый за завтраком подчеркивает, что этот свод правил — лично его, это не абсолютная истина и не руководство к действию. Он даже шутит: «Возможно, я просто очередной псих, который верит в стартапы и новые идеи, но в этом-то и прелесть духа Кремниевой долины, и поэтому я  больше чем уверен: каждый проект способен найти своего инвестора, вопрос только в упорстве».

Я инвестирую в Кыргызстан — Enactus Кыргызстан

Проект «Я инвестирую в Кыргызстан» ОАО МКК «Фонд Развития Предпринимательства» при Фонде Гос.Имущества совместно с Enactus Кыргызстан запускает конкурс стартап проектов с инвестиционным фондом более 10 000 000 сомов.

Основная цель конкурса: Предоставление населению доступных услуг по микрокредитованию и инвестированию для содействия в преодолении бедности, повышение уровня занятости, содействие развитию предпринимательства и социальной мобилизации населения Кыргызской Республики.

Условия конкурса:
В конкурсе имеют право принять участие все студенты ВУЗов и СУЗов Кыргызстана.
Кол-во участников-заявителей от группы не более 5ти человек в возрасте от 18 лет.

Конкурс «Я инвестирую в Кыргызстан» будет проходить в три этапа.

I этап – мотивационно-ознакомительные встречи и приглашение на тренинг.

II этап — На втором этапе все заявители должны пройти 2х часовой платный тренинг, на котором участники разработают бизнес план совместно с тренерами. (Участники имеют право выбрать дату). Все тренинги пройдут в Конгресс Холе «Империал».
1 февраля
9 февраля
20 февраля
Стоимость одного обязательного тренинга — 1000 сомов с человека.

III этап – разработанные бизнес проекты будут представлены участниками перед Жюри на Марафоне бизнес проектов для получения финансирования через кредитование или инвестирование.
Все участники, получившие финансирование, в обязательном порядке должны пройти 2 обязательных тренинга.

За ходом конкурса «Я инвестирую в Кыргызстан» можно будет следить на одном из телеканалов, где предполагается его трансляция в формате реалити-шоу.

Возможность победить в конкурсе «Я инвестирую в Кыргызстан» есть абсолютно у всех. Главные требования к участникам – грамотно продуманный стартап-проект и желание построить собственный бизнес.

Прием заявок на участие в конкурсе продлится до 15 февраля (включительно),
Заявки принимаются по эл адресу: [email protected]

 

Все справки по телефону: 0555 900 700, 0312 31 31 86

Как я перестал бояться и полюбил инвестировать в венчур — Секрет фирмы

От акций и облигаций к стартапам

Уже 12 лет я инвестирую в фондовый рынок, который до сих пор считаю оптимальным средством сохранения капитала. Можно получать тот же доход, что и в обычном бизнесе, инвестируя средства в акции и облигации с высокой ликвидностью. При правильной стратегии риски сводятся к минимуму за счёт диверсификации портфеля.

Однако минус в том, что я не чувствую компании, чьи акции покупаю, — это чистая математика без эмоций. Поэтому, когда мой коллега четыре года назад рассказал мне о своем проекте блокчейн-игры, я с удовольствием погрузился в него как член команды и инвестор.

Ещё на старте у проекта было несколько явных ошибок. Например, неправильный расчёт в раундах финансирования. Я по неопытности их не заметил и закономерно потерял деньги. Но не сдался. Наоборот, начал активнее погружаться в индустрию, общаться с другими инвесторами.

Кроме того, я давно хотел поучаствовать в IPO компаний, но вложиться в успешные фактически невозможно, если у вас нет инвестиционного счёта на круглую сумму в Goldman Sachs или Morgan Stanley. Значит, надо идти на венчурный рынок* и находить успешные компании, которые позже вырастут и будут выходить на IPO.


*Венчур — инвестиции с высоким риском. Как правило, их дают инновационному бизнесу в надежде заработать больше, чем на вложениях в традиционные компании. В венчуре принято инвестировать портфельно, то есть в десятки стартапов. Большинство провалятся, но результат успешных перекроет убытки сполна.


С чего начать и как избежать ошибок на старте

В этой сфере многое зависит от опыта инвестора. На первых порах ошибки в любом случае будут, особенно если инвестировать без чьей-либо помощи. Со временем получается лучше определять проекты с потенциалом и отсеивать проблемные стартапы. Думаю, у каждого венчурного инвестора есть свой топ-лист «красных флагов», которые сразу должны насторожить. Вот некоторые мои:

  • Неопытность и невовлечённость фаундера. Основатель должен очень хорошо понимать, что он делает и зачем. Его квалификация, трудоспособность, запал и харизма — важные критерии успеха. Если этого нет, проект не будет услышан инвесторами. Хорошо, если у фаундера уже был быстрорастущий бизнес с успешным экзитом: это говорит о его опыте, целеустремленности и знании рынка.
  • Наличие параллельных бизнесов у фаундера. В этом случае непонятно, где у него приоритет.
  • Маленький объём рынка. Продукт может быть классным, но, если он нацелен только на рынок Беларуси, например, и его максимальная выручка — $500 000 в год, это не венчурная история. Иначе говоря, если стартап не сможет в будущем заинтересовать значимые фонды с чеками в $10–40 млн, это обычный бизнес. Можно купить в нём долю и получать дивиденды, но не называть это венчуром.

Подобный чек-лист, конечно, может помочь начинающему инвестору, но на одной теории далеко не уедешь. Нужно начинать инвестировать, чтобы учиться чувствовать рынок. А чтобы минимизировать риски на этом этапе, важно «повариться» какое-то время в индустрии. Можно пойти поработать в венчурном фонде, но на это нужно много времени. Второй вариант — вступить в один или несколько клубов венчурных инвесторов. Там помогают объединить опыт и компетенции участников, а также вместе вкладываются в различные проекты. В России таких уже довольно много.

Клубы удобны тем, что первое время в них можно не инвестировать, а просто следить за процессом, погружаться в технологии, наблюдать за действиями других участников. Это хорошая школа для новичков. А для опытных инвесторов это отличный фильтр. Я — сторонник широкой диверсификации: считаю, что за год приобретать 20 проектов — это нормально. Но, если самостоятельно оценивать каждый, на них будет уходить всё время. Поэтому первичную проверку можно делегировать клубу.

Ещё одно важное преимущество клубов — возможность раннего выхода за счёт продажи акций стартапа внутри клуба или, если инвестиция проходила через SPV (Special-purpose vehicle — «проектная компания», созданная для определённого проекта или для определённой цели, в этом случае — для инвестиции в конкретный стартап. — Прим. «Секрета»), то и вне клуба.

Из минусов можно назвать комиссионные. Set up fee (обычно 5–10%) платится на входе в проект. Success fee (обычно 20%) взымается на выходе. По сути — это плата за делегирование ряда операций, снижение рисков и возможность вложиться в успешные и крупные проекты уровня Miro (разработчик онлайн-сервисов для командной работы Miro, который создали уроженцы Перми Андрей Хусид и Олег Шардин. Компания привлекла $50 млн от фонда с участием главы Facebook Марка Цукерберга и вошла в список лучших работодателей среди стартапов США. — Прим. «Секрета»).

Сейчас общаюсь и партнерствую с несколькими клубами — AltaClub, Angelsdeck, Angelsband, DEX, Investoro и другими. Это нормальная стратегия — не обязательно останавливаться на одном. В первую очередь, важно выяснить, совпадает ли ваше видение и методология оценки стартапов. Поскольку клубы не всегда предоставляют возможность общения с фаундерами, решения об инвестициях приходится принимать на основе презентации и во многом доверия к профессионализму сотрудников клуба.

Встреча с инвестором: какие вопросы вас ждут

У вас есть крупная идея, есть видение. По своему опыту привлечения капитала, могу сказать, что инвесторы обычно задают схожие вопросы по поводу команды, рынка, продукта, охвата потребителей, бизнес-модели и капитализации. По моему мнению, можно задавать вопросы получше (но об этом позже). Ниже приведены 6 категорий, на которые стоит обратить пристальное внимание во время презентации проекта инвесторам. Прежде чем мы рассмотрим весь список, я бы хотел сделать шаг назад и поговорить о двух должностях, которые мне довелось занимать.

В 2005 году Джон Кэллаган и Фил Блэк основали True Ventures и попросили меня присоединиться к ним в качестве венчурного партнёра. На тот момент я был основателем Sphere, поэтому целиком и полностью был сосредоточен на воплощении моей идеи в жизнь. Предприимчивые Джон и Фил предложили мне должность инвестора на неполный рабочий день, что позволило мне работать над своим стартапом во время инвестирования в другие. Изначально я собирался помогать и направлять Sphere вплоть до логического этапа их «самостоятельного отрыва», а затем переключиться на должность ментора и работать полный день в качестве венчурного партнёра, инвестируя в новые возможности. Мифический «отрыв» так никогда не наступил (вот это сюрприз!), и команда из True Ventures настаивала на том, чтобы я выполнял обе роли (СЕО/ основателя и партнёра). Я не уверен, как именно, но это работает: я становлюсь лучшим предпринимателем, поскольку инвестирую, а инвестирую я лучше, потому что являюсь основателем стартапа. С 2005 года я основал и удачно продал два бизнеса (about.me и Sphere), выкупил обратно about.me. Теперь True Ventures руководит пятью фондами общей стоимостью $1 млрд, с инвестициями в более 175 стартапов. У меня была особая привилегия: я одновременно был основателем и венчурным капиталистом. Несмотря на то, что должности друг друга дополняют, они всё-таки требуют различного склада ума, что часто заставляло меня переключаться с одного рода деятельности на другой. Для сегодняшней статьи я выступаю в роли «венчурного капиталиста», поэтому давайте сосредоточимся на вопросах инвестора, к которым должен быть готов основатель при поиске посевных инвестиций.


По теме: Как правильно презентовать проект инвестору 


Итак, вот основные вопросы, которые интересуют инвестора во время презентации проекта:

  1. Команда. Кто вы, и кто ещё состоит в вашей команде? Почему именно вы компетентны в решении проблем, с которыми имеете дело? Какими уникальными знаниями вы обладаете? Какие у вас есть нечестные преимущества? Кто ваши главные советчики? Какие бизнес-ангелы заявляли о том, что хотели бы инвестировать в ваш проект? Если вы убедите инвестора в эффективности своей команды, то они начнут присматриваться и по-настоящему вас выслушают.
  2. Рынок. Какие возможности вы рассматриваете и какие шаги предпринимаете для того, чтобы выйти на рынок? Что вы делаете для того, чтобы выгодно отличаться от других и быть лидером рынка? Насколько широк ваш рынок услуг в общем масштабе (то есть рынок или потребители, из которых вы будете извлекать непосредственную выгоду, а не заявления в духе «наш местный рынок довольно обширный, мы сосредоточены на локальном рынке, поэтому естественно, мы расширимся»)?
  3. Продукт. Какие проблемы вы решаете? Почему это интересно клиентам? Чем ваш продукт лучше остальных? Насколько в действительности велика разница между вами и конкурентами? Какие основные этапы развития продукта ждут его в будущем? Кто ваши соперники? Почему вы их победите?
  4. Охват аудитории. Каким образом вы собираетесь сделать продукт узнаваемым и привлечь первых пользователей? Как вы будете набирать клиентов (SEO, SEM, виральностью, радиорекламой, рассылкой, пиаром или чем-то другим)? Некоторые могут спросить о стоимости за приобретение одного клиента и средней выручке на одного пользователя (ARPU). Какие преимущества, если такие имеются, у вас есть в плане распространения? Насколько хорошо они сработали? Что сработало, а что нет? Как вы собираетесь дальше распространять продукт?
  5. Бизнес-модель. Какая у вас бизнес-модель? Как вы получаете прибыль? Какова структура рынка и его движущие силы? Как эти движущие силы отображаются в вашей стратегии? Какие у вас экономические единицы измерения (CPA, отток клиентов, lifetime value)? Есть ли какие-то правовые или нормативные вопросы, которые необходимо будет решить?
  6. Капитализация. Сколько вы привлекаете денег? Почему именно такое количество? Как вы используете собранный капитал? Каких целей эти деньги позволят достичь? Какой у вас намеченный диапазон изначального капитала?

По теме: О чем думает инвестор, когда ему презентуют стартап


Как я уже говорил выше, я не поклонник вышеперечисленных вопросов. Разумеется, они крайне важны, но наш фонд (True Ventures), в основном, интересуют две вещи:

1. Вы создаёте компанию или задаёте тенденцию?

Почему вы это делаете? Мы хотим понять, чем руководствуется создатель стартапа. Хотим докопаться до эмоциональных мотивов основателя/основателей, чтобы понять, как претворить их идею в жизнь. Очень важно выяснить, есть ли у них определённая мотивация для создания компании, а что ещё важнее, есть ли у них заразительная энергия для того, чтобы привести механизм в действие. Именно по этой причине мы инвестировали, например, в Джеймса Фримана, создателя Blue Bottle Coffee, одного из основателей движения крафтового кофе. Когда мы познакомились с Джеймсом, мы сразу поняли, что Blue Bottle Coffee была не обычной компанией по приготовлению кофе, она была чем-то большим. Мы заметили (и именно поэтому занялись проектом), что Джеймс и его команда задают целую тенденцию. Дело не только в том, что они по-особому обжаривают и подают кофе в Blue Bottle, мы обратили внимание на его ценности. Руководствуясь своими убеждениями, он находил ингредиенты, помогал фермерам в развивающихся регионах мира выращивать чистейшие органические зёрна высокого качества, что способствует устойчивому развитию. Его ценности выражались в том, как он выбирал расположение магазинов, доверяя развивающимся районам, в том, как страстно он подходил к оформлению мелких архитектурных деталей, которые делали каждое кафе особенным, в том, как они подавали продукт (в каких чашках, из какого материала, при какой температуре, отдельные сорта кофе против смешанных и т.д.). Продумывать всё до мельчайших деталей, чтобы привносить красоту в нашу повседневность, — такая философия привела к возникновению особой культуры вокруг процесса приготовления кофе.

Джеймс Фриман на дегустации кофе. Источник: oreginlive.com

2. Будоражит ли ваш продукт воображение?

Мы поняли, что самые вдохновляющие основатели не просто создают компании, они рисуют в воображении образ жизни, видение того, каким будет мир в будущем, а не того, как люди что-то делают сейчас. Помните, как совсем недавно мы ещё ходили с бумажными картами. В сознании таких основателей идеи обретают смысл. Они знают, как люди будут использовать их продукт, как он изменит их жизни, и именно эти мысли делают стартап провидческим. Мы хотим поддержать эту категорию основателей, предоставив им возможности действовать. Возьмите, к примеру, Криса Андерсона, основателя 3D Robotics, бывшего главного редактора журнала Wired. Его дрон не просто будоражит наше воображение, он совершенно потрясает его. Сидя с детьми за кухонным столом, Крис решил по-новому использовать конструктор Lego и сделать так, чтобы он взлетел. Перемотаем несколько лет вперёд, и увидим, как 3D Robotics становится лидером в коммерческом применении дронов. О дронах ходит много слухов, касающихся проблем конфиденциальности и защиты данных. Но нам не доводилось слышать о том, что эти технологии применяются в сельском хозяйстве, что фермеры используют их для наблюдения и ухода за урожаем и скотом, что дроны применяются в спортивных репортажах, в индустрии кино, недвижимости. Диапазон применения этой технологии безграничен — он настолько горизонтален, настолько глубок, и именно поэтому будоражит наше воображение.


По теме: Как устроен рынок беспилотников


Крис Андерсон. Источник: drone.blog

Когда вы готовитесь представить проект, подумайте о том, как вписывается ваша мотивация в настрой всей команды. Аналогичным образом, до запуска остановитесь и расскажите историю о продукте, который изменит жизнь людей. Если у вас получится это сделать хорошо, то вы на полпути к тому, чтобы привлечь высококачественных инвесторов.


Об авторе: Тони Конрад — венчурный капиталист, основатель about.me/Sphere, True Ventures (WordPress, MakerBot, Blue Bottle Coffee, High Fidelity, Slack, Pluralsight).

Инвестирую в ваш проект — долгожданные слова многих бизнесменов

Решение вложить деньги в какой-либо проект мы принимаем по одной причине: хотим получить дополнительный доход. Конечно, мечтать о крупном бизнесе можно и нужно. Однако, согласитесь, начинать лучше с малого: попробуйте себя в качестве инвестора для малого бизнеса. Но прежде чем сказать: «я инвестирую в ваш проект», нужно реально оценить все возможные риски потери своих собственных денежных средств.

Инвестору: куда вкладывать?

Для начала разберемся, на какие предложения стоит обращать внимание. Нужно продумать, какое направление бизнеса на данный момент наиболее актуально и прибыльно. После того, как вы проанализировали рынок услуг, выбрали вектор развития, подобрали подходящий проект, стоит ознакомиться с бизнес-планом потенциальных партнёров. С учётом всех деталей и мелочей.

Потенциальный инвестор должен дать себе установку: «Я готов инвестировать деньги только в проект, который быстро окупится и будет приносить дивиденды. При других условиях смысла во вложении собственных денег нет. Поэтому мне необходима четкая информация по нему».

При рассмотрении возможности инвестирования необходимо:

  • Просчитать все риски. Действительно ли дело будет приносить доход? Насколько рискованно оно. К примеру, автомойка при удачном выборе места и с актуальными ценами на услуги менее подвержена провалу, чем кондитерская. Сладости можно хранить определенный срок, после чего они списываются, а вы понесёте убытки при недостаточном продумывании объёма готовой продукции. Но её так же можно открыть в проходимом месте и зарабатывать большие деньги. Убедите меня, что риски сведены к минимуму, а доходы будут только расти, тогда я вложу деньги в ваш бизнес.
  • Разобраться с юридическими вопросами. Обязательно перед открытием дела нужно просмотреть законодательство, подготовить необходимый пакет документов. Грамотное ведение бухгалтерии позволяет сэкономить на снижении налоговой нагрузки. Верное оформление документации позволяет без проблем проходить любые проверки, не платить штрафы и «спать спокойно».
  • Проанализировать конкуренцию. Сравнив цены в одном и том же сегменте бизнеса, можно регулировать стоимость своих услуг. Потребитель останавливает свой выбор на том или ином салоне красоты, магазине по формуле «цена=качество». Зная предложения рынка, можно увеличить поток клиентов, предлагая актуальные цены.

Многие отказываются от самой идеи открыть новое дело из-за недостатка средств. Поэтому на помощь приходят инвесторы для малого бизнеса

Предпринимателю: как заинтересовать инвестора?

Инвестор – это человек, который хочет приумножить свой капитал за счёт выгодных вложений. Банки также предлагают пассивный доход, но с учётом инфляции он будет минимален. Поэтому предприятия для инвестиций более приемлемый вариант.

Предприниматель и инвестор – это команда, только первый внедряет идею и отвечает за проект на всех этапах, а второй вкладывает деньги.

Главное в поиске инвесторов, которые готовы вложиться в проект – актуальная и привлекательная презентация, убеждающая, что идея стоит того, чтобы давать на неё деньги.

Как начать поиск?

Задача не из простых. Но при желании можно горы свернуть, не правда ли? Поэтому действуйте настойчиво, не опускайте руки в случае трудностей:

  1. Составьте бизнес-план, который документально отразит вашу идею, все расчёты по ней, просчитает риски и выгоду. Также укажите примерные изначальные вложения и срок, когда они окупятся.
  2. Выберите тип инвестора. Что вам больше подходит: отдавать часть прибыли, предоставить долю в бизнесе, или он вам закупит оборудование, а с первых заработанных денег заберёт деньги с процентом.
  3. Изучите форумы, посетите конференции успешных бизнесменов. Они уже прошли путь, который вам предстоит, они смогут дать важные советы.
  4. В сети большое количество сайтов, на которых выставляют предложения для инвестиций. Проанализируйте их, чтобы сформировать лучшую презентацию.

Где найти человека, который скажет: «я вложу деньги в твой бизнес»?

Ближайшее окружение. Семья и друзья с радостью помогут вам найти нужного человека. Тут действует «правило шести рукопожатий», где знакомые знакомых всегда выведут на инвестора. Если стартовый капитал нужен не очень большой, то можно и кому-нибудь из родственников предложить вложить деньги под процент от прибыли.

Действующие бизнесмены. В любом городе есть люди, которые уже открыли свое дело и получили свою выручку. Отбив свой стартовый капитал, они хотят дополнительный пассивный доход. Им можно предложить долгосрочный кредит под проценты или долевую часть фирмы.

Фонды. Существует множество инвестиционных фондов, которые помогают свести инвесторов и малый бизнес. Единственное условие, что у предпринимателя должна быть часть стартового капитала.

Банки. Не совсем функция инвестиций, но если не удалось найти хорошего инвестора, то можно обратиться к банку за кредитом. Сейчас существует большое количество программ для развития малого бизнеса с выгодными условиями.

Помощь государства. Помимо инвесторов и банков можно обратиться за помощью к государству. Если у вас эксклюзивная идея, которая может помочь развитию страны, например, сельскому хозяйству или образованию, то есть возможность получения гранта от правительства. Это целевая безвозмездная помощь, способная покрыть стартовые вложения. Для этого необходимо представить бизнес-проект и выиграть конкурс.

Обойтись без инвестора можно, если у вас есть свои вложения, или вы открываете дело с минимальными стартовыми затратами. Если нет, то рекомендуем вам проанализировать сайты в интернете с объявлениями: вложу деньги в интересный проект или деньги в производство. Информации очень большое количество. Надеемся, что наша статья помогла вам разобраться, как найти подходящие проекты для инвестирования. Удачи в начинаниях!

Когда следует инвестировать в проект недвижимости? – Советник Forbes, ИНДИЯ

Сектор недвижимости довольно сложен, и каждый проект в сфере недвижимости проходит ряд этапов, прежде чем конечный продукт будет готов к использованию. Каждый из этих этапов в проекте недвижимости требует капитала, и каждый этап инвестиций имеет свои особенности. Вот несколько вариантов, которые инвесторы могут рассмотреть, чтобы вовремя инвестировать в недвижимость.

Проекты недвижимости на ранней стадии

Проект на ранней стадии — это проект, который обычно находится на стадии планирования, когда ему еще предстоит получить необходимые утверждения плана от соответствующих органов управления, которые подпадают под категорию проекта на ранней стадии.

Особенности проекта на ранней стадии 

  • Жизненный цикл проекта в такой стране, как Индия, от момента его концептуализации до момента его завершения и передачи, вполне может длиться от пяти до семи лет, из которых более половины времени уходит на предварительную подготовку. -этапы утверждения плана.
  • Хорошо спланированные и тщательно оцененные инвестиции в проект на этой ранней стадии его жизненного цикла имеют то преимущество, что можно инвестировать по цене, значительно более низкой, чем преобладающая рыночная цена.Главным преимуществом этого в правильном городе и месте является то, что он может обеспечить превосходную отдачу от инвестиций.
  • Внутренняя стоимость инвестиций раскрывается в течение более длительного времени на двух этапах: во время запуска после утверждения плана проекта и еще раз во время передачи проекта. В то же время инвесторам на ранних стадиях нужно больше терпения, поскольку инвестиции могут занять некоторое время, чтобы созреть и стать ликвидными.
  • Это особенно важно в связи с относительно длительными сроками, связанными с изменениями в земельных правилах, регулирующих законах и зависимостью от государственных органов в обработке документов.
  • Инвестор также должен рассмотреть хорошо финансируемые проекты и разработчиков, чтобы гарантировать, что проект может получить финансовое закрытие.
  • В проектах на ранней стадии следует также быть готовым к тому, что инвестиции не принесут дохода в первой половине общей продолжительности.
  • При адекватных исследованиях и достаточном количестве времени, чтобы позволить им работать, инвестиции на ранней стадии могли бы очень хорошо превзойти большинство классов активов в долгосрочной перспективе, наряду с дисконтированной входной ценой, увеличивающей возврат инвестиций.
  • Эти проекты могут быть недоступны для розничного инвестора напрямую, и простой и безопасный способ инвестировать в них — через зарегистрированный регулятором рынка альтернативный инвестиционный фонд (AIF) и портфельных управляющих недвижимостью, которые предлагают тщательно подобранные варианты инвестиций. .

Промежуточные проекты в сфере недвижимости

Проект, который получил все необходимые утверждения плана, а также регистрацию в регулирующих органах, таких как Управление по регулированию недвижимости (RERA), наряду с началом некоторой части строительных работ, может быть хорошим примером реального объекта на промежуточной стадии. проект усадьбы.

Особенности промежуточного проекта 

  • Розничный инвестор будет иметь прямой доступ к инвестированию в такой проект, так как большинство из них пройдет процесс запуска на открытом рынке, чтобы позволить розничные операции.
  • Хотя цена, которую можно получить во время запуска, может быть не такой низкой, как инвестиции на ранней стадии, она все же довольно привлекательна, учитывая рыночную цену, которую она потенциально может получить на момент завершения.
  • Поскольку эти проекты не зависят от внешних факторов, таких как утверждение плана, они относительно менее рискованны по сравнению с проектами на ранней стадии.
  • Они подходят для инвесторов, которым нужна более высокая норма прибыли по сравнению с номинальным уровнем ВВП, склонность к риску от умеренной до низкой, а также срок инвестирования от трех до пяти лет.
  • В то время как жилые проекты на этих стадиях легко доступны для розничных инвесторов, коммерческие проекты на средней стадии могут иметь очень высокий размер входного инвестиционного билета.
  • Эти инвестиции тоже могут начать приносить регулярный доход не сразу, а через пару лет инвестиций, ближе к моменту завершения.

Проекты недвижимости на поздней стадии или завершенные проекты

Наименее рискованные вложения в недвижимость – это проекты, которые уже завершены или находятся на грани завершения и называются проектами поздней стадии. Если использовать аналогию с акциями, это похоже на инвестирование в акции «голубых фишек»: меньше неопределенности и, следовательно, более предсказуемый, хотя и более низкий ожидаемый доход.

Особенности крупномасштабного проекта

  • Преимущество при рассмотрении проектов на этом этапе разработки заключается в том, что ему или ей не нужно ждать сдачи таких проектов, а затем можно полностью сосредоточиться на более важных факторах, таких как местоположение, дизайн, качество, удобства. , и цена.Инвесторы также получают возможность на ощупь оценить качество и отделку таких проектов.
  • Вы должны ожидать, что цены на завершенные проекты будут намного выше, чем на проекты на ранней и средней стадии.
  • Если место и тип продукта выбраны с умом, завершенные проекты имеют отличный потенциал для дальнейшего роста и обеспечения устойчивости инвестиционных портфелей к инфляции. Это особенно верно для проектов в лучших местах, где новые и дополнительные земельные участки могут быть недоступны, что позволяет хорошо разработанным высококачественным проектам еще больше оценить их стоимость после завершения.
  • Они также подходят для инвесторов, стремящихся получать регулярный доход от своих инвестиций. В то время как инвесторы могут найти готовые жилые проекты более доступными, можно инвестировать в проекты коммерческого сектора другими способами, такими как REIT и аналогичные финансовые инструменты.

Итог

Поначалу инвестиции в недвижимость могут показаться сложными и затянутыми. Тем не менее, инвестор найдет инвестиционное путешествие довольно приятным и простым, учитывая, что он или она тщательно исследует инвестиции, а также осведомлен о связанных с ними сроках.

Простое эмпирическое правило заключается в том, что инвестиции в недвижимость на ранних стадиях подходят инвесторам, ожидающим высокой двузначной прибыли от инвестиций, но готовых быть более терпеливыми и принимать более широкий диапазон результатов.

Проекты на средней стадии подходят для тех, кто хочет получить доход выше среднего и готов принять некоторый уровень изменчивости результатов, и иметь в запасе от трех до пяти лет, а проекты на поздней стадии подходят для инвесторов, которым нужна устойчивость к инфляции. инвестиции со средней, но предсказуемой доходностью.

При правильном распределении активов и наличии достаточного времени можно определенно использовать инвестиции в недвижимость, чтобы создать прочную основу для своего портфеля. Как однажды сказал Марк Твен: «Покупайте землю, ее больше не производят».

13 признаков того, что вам стоит инвестировать в управление проектами

Инвестировать или не инвестировать, вот в чем вопрос — по крайней мере, для организаций, довольных «обычной практикой» управления проектами, даже если в результате этой обычной деятельности значительное количество проектов выходит за рамки бюджета, отстает от графика или меняется в объеме. и результаты.

Неудачные проекты — особенно в правительстве и ИТ — обходятся организациям в среднем от 50 до 150 миллиардов долларов в год. Фактически, более 41 % государственных ИТ-проектов считаются полным провалом и полностью отбрасываются.

Инвестиции в инструменты управления проектами — это способ оставить такие траты в прошлом, открывая новую страницу для тех, кто работает как в частном, так и в государственном секторах, для реализации более ценных проектов.

Что такое управление проектами?

Управление проектом (PM) относится к полному набору инструментов и процессов, используемых для управления проектом от идеи до его реализации.

Он гармонизирует людей, процессы и технологии организации для создания воспроизводимого, максимизирующего ресурсы подхода, который в конечном итоге обеспечивает полное завершение большего количества проектов.

По данным Project Management Institute, ведущей мировой исследовательской и профессиональной организации в области управления проектами, управление проектами подразделяется на пять этапов:

  • Инициация:  Первоначальная концепция или идея проекта, обычно предлагаемая для решения болевой точки, закрытия пробела или создания конкурентного преимущества.
  • Планирование: Распределение ресурсов — финансовых, человеческих и технологических — и определение контрольных показателей проекта для достижения намеченного успеха.
  • Выполнение:  Реализация плана проекта в запланированные сроки.
  • Мониторинг и контроль:  Постоянная оценка проекта, чтобы убедиться, что он остается в срок, в рамках бюджета, в пределах объема и снижения рисков.
  • Закрытие:  Точка завершения проекта, формальная оценка его результатов (т.д., объем) и определение процесса и практических настроек для будущих начинаний.

Почему вам следует инвестировать в управление проектами

Существует множество причин для инвестиций в более совершенные методы и технологии управления проектами для вашего предприятия, начиная с сегодняшнего дня. Вот 13 из них.

1. Больше проектов, выполненных вовремя

Оценка расписания — это основная часть инициирования и планирования проекта, и это одна из первых переменных завершения проекта, которую участники описывают.

Программное обеспечение для управления проектами, в частности, помогает обеспечивать согласованность задач, видимость рабочих процессов и подотчетность заинтересованных сторон. Меньшее количество поздних результатов и лучшее управление временем проекта гарантируют, что первоначальный график проекта останется неизменным, а все участники будут знать, что происходит, когда и кем. Если возникают вопросы, программное обеспечение действует как хранилище сообщений, уменьшая разрозненность и сохраняя графики.

2. Снижение затрат на управление проектом

Плохо управляемые проекты стоят дороже.Изменения масштабов, увеличенные сроки или плохая коммуникация могут заставить менеджеров проекта выделять больше ресурсов, таких как время, деньги и персонал, чем первоначально предполагалось. Это компенсирует как рентабельность инвестиций в проект, так и задерживает его добавленную стоимость.

В любой ситуации участники проекта разочаровываются, а высшее руководство с меньшей вероятностью одобрит начинания отдела в будущем.

Инвестиции в программное обеспечение для управления проектами и стандартную методологию управления проектами создают шаблон бюджета, которому должны следовать команды.Он также улучшает расчет стоимости проекта и текущие стратегии управления затратами, чтобы сократить перерасход бюджета, давая каждому немного больше спокойствия.

3. Более высокая окупаемость инвестиций при использовании программного обеспечения для управления проектами, PMO

Хотя универсального расчета окупаемости инвестиций для всего программного обеспечения для управления проектами и PMO не существует, последние данные показывают, что развертывание как средних, так и крупных компаний экономит в среднем 567 000 долларов США на проект, а также завершает 30 % проектов в рамках бюджета.Это прямая экономия, которую вы кладете обратно в свой карман, а окупаемость инвестиций в PM растёт как лавинный ком.

Существует множество калькуляторов ROI для управления проектами. Организации могут генерировать ROI, используя ряд моделей:

  • Сравнение финансовых результатов портфелей проектов, в которых не использовалось программное обеспечение PM, и финансовых результатов тех, в которых использовалось программное обеспечение PM.
  • Создание «оптимистичных», «стандартных» и «пессимистичных» прогнозов стоимости проекта для определенных тестовых проектов с последующим их моделированием или проведением для определения того, как программное обеспечение влияет на эти графики, бюджеты или объем затрат.
  • Расчет количественного и качественного влияния PMO на весь портфель проектов, назначение стоимостных показателей таким вещам, как выигрыш в планировании, коммуникациях, бюджете и разработках в области управления рисками.

4. Стандартизированные рабочие процессы управления проектами

Принятие стандартной методологии управления проектами создает воспроизводимый и функциональный рабочий процесс, который будет направлять вас на протяжении всего цикла вашего проекта.

Думайте об этом как о чертеже.Стандарты управления проектами создают прочную основу для новых идей, а также содержат передовой опыт, позволяющий реализовать больше проектов. Они помогают проектам в любом отделе оставаться в соответствии с организационными ценностями, выполняя аналогичные шаги завершения:

  • Сигнал о выполнении задач
  • Передача задач следующему заинтересованному лицу
  • Сигнальные вопросы или путаница
  • Размещение и управление документами основного проекта
  • Просмотр частей проекта, графиков, бюджетов и т. д.
  • Измерение и отслеживание контрольных показателей проекта

5.Интуитивно понятное и удобное общение

Программное обеспечение для управления проектами служит коммуникационным центром для проектов.

Участники проекта, заинтересованные лица и лица, принимающие решения, входят в единое место, чтобы задавать вопросы, обмениваться ответами и проводить общие обсуждения процессов и задач. Программное обеспечение PM служит центральным хранилищем проектных документов и данных, предоставляя участникам проекта мгновенный доступ к информации в режиме реального времени независимо от их местонахождения.

Некоторое программное обеспечение даже позволяет общаться с внешними агентами, такими как сторонние поставщики или подрядчики, и все это в рамках защищенного программного обеспечения.

6. Более сильное снижение рисков

Одним из самых больших преимуществ инвестирования в управление проектами является влияние, которое оно оказывает на общение участников.

Когда команды более связаны между собой, они могут легко сотрудничать, чтобы выявлять проектные риски и реагировать на них — как упреждающие, так и те, которые неизбежно возникают естественным образом. Передовой опыт можно применить из прошлых действий по снижению рисков, чтобы уменьшить вероятность их повторения в будущей работе.

Некоторое программное обеспечение PM также включает информационные панели данных и отчеты, повышая прозрачность рисков, изменяющих масштаб.Повышение прозрачности рисков означает раннее выявление препятствий или проблем проекта и их устранение до того, как они станут ударом по бюджету или моральному духу.

7. Повышение сплоченности команды

Методологии управления проектами и программное обеспечение помогают прояснить роли и действия каждого при работе над инициативой. Когда все четко изложено в методических документах PM, а также распределено по этапам проекта в программном обеспечении, член команды может быстро и удобно просматривать свои обязанности, отмечать задачи, перемещать работу на этапы утверждения, отправлять сообщения и даже получать доступ к доработке (если необходимо), все с того же портала.

8. Дополнительные возможности профессионального развития

Инвестирование в сертификаты по управлению проектами – отличный способ предложить своим сотрудникам возможности для профессионального развития. Они пожинают плоды расширенного набора навыков и повышения квалификации, а вы получаете пользу от знаний, которые они применяют в своих командах.

Для организаций, которые ценят в своих сотрудниках любознательность, инициативу и постоянное обучение, поощрение сертификации по управлению проектами особенно привлекательно.Предоставление тренингов по управлению проектами и спонсирование сертификатов приводит в соответствие то, что вы говорите о ценности, с тем, что вы на самом деле продвигаете . Это имеет большое значение для установления доверия, приверженности и лояльности сотрудников.

9. Повышенный контроль качества

Результаты проекта подвергаются большей гарантии качества и контролю благодаря установленным методологиям управления проектами. Это связано с тем, что специальные практики или сиюминутные решения постепенно упраздняются, заменяясь пошаговым процессом планирования, инициирования и реализации нового проекта.

Независимо от того, какой отдел или группа запускает проект, они следуют одним и тем же правилам. Это значительно упрощает руководителям вашей организации проведение аудитов контроля качества, анализ данных проекта и определение причин сильных и слабых сторон проекта. Таким образом, лица, принимающие решения, лучше оснащены для повышения производительности и результатов проекта в будущем, добиваясь последовательных успехов в планировании качества, обеспечении качества производства и даже принятии качества пользователями после реализации проекта.

10. Дополнительное распределение стратегических ресурсов

В недавнем опросе, проведенном The Economist, более трети руководителей назвали новые инструменты управления проектами в своей организации движущим фактором в улучшении распределения ресурсов.

Программное обеспечение для управления проектами и PMO были особенно полезны. Их данные и рекомендации дают заинтересованным сторонам более четкое представление о рисках проекта и препятствиях процесса, позволяя им настраивать контрольные показатели и вносить как качественные, так и количественные корректировки в проектные циклы.В результате будущие проекты обеспечивают более эффективное распределение и использование ресурсов, а также лучшие результаты.

11. Более безопасные централизованные данные

Большинство программного обеспечения для управления проектами поставляется с настраиваемыми инструментами безопасности для контроля доступа и защиты данных проекта. Чем больше средств контроля настроено, тем меньше случаев неправильного управления данными, нарушений безопасности и общей небрежности ИТ.

Инвестирование в эту технологию дополняет общие передовые методы обеспечения ИТ-безопасности вашей организации, включая:

  • Создание единой точки доступа пользователей для просмотра документов, отчетов, рабочих задач, бюджетов, расписаний, участников и многого другого
  • Назначение ролей пользователей и учетных данных для входа с определенными разрешениями в программном обеспечении
  • Мониторинг использования с помощью функций контрольного журнала
  • Резервное копирование данных проекта
  • Служит единым хранилищем для совместного использования, обмена и редактирования всех материалов проекта.

12. Сокращение ручных процессов, обходные пути

Обходные пути относятся к временным, часто внезапным решениям проблемы, возникающей, когда нормальные процессы прерываются или недоступны.

Обходные пути обычно выполняются вручную и неструктурированы. Продолжительные обходные пути, например, при отказе оборудования или при невозможности связаться с ключевыми экспертами в данной области, могут поставить под угрозу обычно избыточный процесс и контроль качества, даже рискуя такими вещами, как стандарты ISO.

Программное обеспечение

PM и офисы PMO вмешиваются, чтобы уменьшить количество разовых ручных вмешательств, восстанавливая соответствующие графики, назначения задач, распределение ресурсов и обновления прогресса. В случае программного обеспечения PM эти элементы уже автоматизированы, что снижает риск ручных обходных путей с самого начала проекта.

13. Используйте надежность, основанную на данных

Инвестиции в управление проектами в конечном счете обеспечивают вам большую прозрачность, больший контроль и более глубокое понимание того, что делает проект успешным.Используя опыт обученного персонала, а также данные, предоставляемые программным обеспечением, вы сможете принимать обоснованные количественные решения относительно действительно успешных стратегий управления проектами, подкрепленных метриками и точными цифрами.

Эти решения повышают уверенность в способности вашей организации выполнять свой портфель проектов, контролируя расходы и повышая результаты. Кто не хочет показать это своему боссу?

 

Способы инвестирования в управление проектами

В распоряжении организаций больше инструментов и методов, чем когда-либо, чтобы ощутить преимущества управления проектами.

1. Программное обеспечение для управления проектами

Программное обеспечение для управления проектами включает в себя цифровые программы, которые позволяют организациям планировать, организовывать, сообщать, управлять и отслеживать проект на всех его намеченных этапах и результатах в рамках одного портала. Эти части программного обеспечения специально разработаны для обеспечения видимости задач и ресурсов и являются одними из наиболее распространенных инструментов программного обеспечения как услуги (SaaS), используемых сегодня предприятиями.

Организации обычно покупают лицензию на использование у производителя программного обеспечения PM.Эта лицензия дает им доступ к цифровой платформе на основе подписки, обеспечивая использование «по запросу» для всех утвержденных членов команды и заинтересованных сторон.

Популярное сегодня программное обеспечение для управления проектами включает в себя:

  • Microsoft Project
  • Планировщик Майкрософт
  • Даптив
  • Smartsheet
  • И многое другое

2. Оборудование для управления проектами

Инвестиции в программное обеспечение для управления проектами идут рука об руку с предоставлением сотрудникам удаленного доступа к этим инструментам с различных устройств, используемых в течение обычного рабочего дня.

Чаще всего это оборудование, настроенное для управления проектами, такое как ноутбуки, планшеты и даже мобильные телефоны с доступом к программному обеспечению для управления проектами. Участники могут быстро и безопасно входить в систему управления проектами со своих мобильных устройств, а затем управлять рабочими процессами проекта независимо от своего местоположения.

Многие организации выбирают программное обеспечение для управления проектами с учетом таких возможностей мобильных устройств, совместной работы в телекоммуникациях и функций удаленной безопасности.

3.Разработка методологии управления проектами

Инвестиции в управление проектами также означают точную настройку подхода вашей организации к проектам.

Известная как традиционная методология управления проектами (PMM), компании с устоявшимися подходами вводят стандартизированный контрольный список, чтобы инициировать и контролировать полный жизненный цикл проекта, получившего зеленый свет. Этот контрольный список подкреплен измеримыми, воспроизводимыми стандартами, которым следуют все отделы — и все их проектные усилия — для более плавного завершения проекта.

За исключением всегда популярного PMM Agile, большинство традиционных PMM институционализируют контрольный список, ориентированный на процессы и инструменты. Однако с Agile организации вместо этого организуют циклы управления проектами вокруг текущих дополнительных изменений продукта или услуги. Эти разработки инициируются в результате совместной и непрерывной реакции на реальные потребности пользователей или клиентов, а не завершаются к определенному моменту проектного цикла. Agile PMM особенно хорошо работает для разработчиков программного обеспечения, которые хотят постоянно улучшать свои приложения, но также видели инновационное внедрение в профессиональных услугах, финансовых услугах и здравоохранении.

Сегодня на рынке существуют десятки методологий и подходов к управлению проектами. Многие из них содержат формальные сертификаты для участников, прошедших собственное обучение, что позволяет им использовать официальную методологию на своем предприятии.

Хотя их принципы и шаги могут различаться, любая методология PM будет учитывать следующие основные переменные при планировании и реализации проекта:

  1. Ценность бизнеса и результаты успеха
  2. Результаты/объем проекта
  3. Хронология проекта
  4. Расчет стоимости
  5. Показатели контроля качества
  6. Участники проекта или заинтересованные стороны
  7. Коммуникационные рабочие процессы
  8. Управление рисками проекта
  9. Управление заинтересованными сторонами

4.Офисы управления проектами (PMO) и офисы управления корпоративными проектами (EPMO)

PMO и EPMO действуют как руководящие административные органы для проектов организации.

EPMO

традиционно предназначены для управления проектами сверху вниз, подчиняясь непосредственно генеральному или финансовому директору. Сотрудники EPMO несут ответственность за обеспечение соответствия проектов во всех отделах заявленной стратегии организации, продвижение ее долгосрочных целей и защиту от противоречивого планирования ресурсов.

PMO берут на себя более детализированную роль. PMO, как правило, посвящены конкретному бизнес-подразделению, например, отделу продаж или ИТ. Они несут ответственность за то, чтобы запланированные проекты подразделения выполнялись вовремя, в рамках бюджета и с использованием соответствующей методологии, и часто отчитываются перед EPMO.

Среди своих обязанностей PMO и EPMO устанавливают и поддерживают основную методологию управления бизнес-проектами, размещают ресурсы методологии и лучшие практики, помогают в контроле качества и отслеживании показателей, а также помогают в процессе достижения общих результатов проекта.

Организации, формирующие PMO и EPMO, получают в среднем на 38 % больше проектов, реализованных в соответствии с первоначальными целями и ценностями, а также наблюдают на 33 % снижение количества неудачных проектов.

5. Обучение управлению проектами, наставничество и сертификация

И последнее, но не менее важное: организации могут инвестировать в управление проектами, спонсируя менеджеров и сотрудников для получения официальных сертификатов по управлению проектами и/или методологии.

Доступны как онлайн, так и очные программы управления проектами, и они предлагаются широким кругом профессиональных отраслевых организаций и лидеров мнений, таких как The Project Management Institute®, The Association for Project Management и APM Group, и это лишь некоторые из них. .

Как начать инвестировать в управление проектами

Улучшенные стратегии управления проектами сочетают в себе людей, процессы и технологии. Почему бы не найти партнера по управлению проектами, который специализируется на всех трех аспектах?

Подпишитесь на портал новостей и блогов Momentum, Inc., чтобы получать последние советы по управлению проектами, приемы внедрения и общие тенденции в отрасли. Затем свяжитесь с нами , если у вас возникнут вопросы по выбору подходящего программного обеспечения для управления проектами для вашей организации.Мы хотели бы внести ясность.

ИНВЕСТ | Постройте партнерство с нами

USAID INVEST — это инициатива, которая мобилизует частный капитал для достижения лучших и более устойчивых результатов в области развития.

О НАС

По мере того, как мировые проблемы развития становятся все более сложными, USAID осознает необходимость рыночных решений.
 
USAID INVEST раскрывает возможности частного капитала для стимулирования инклюзивного роста в странах, где работает USAID. Инвесторы и предприятия обращаются к развивающимся рынкам за большей прибылью и новыми возможностями.Однако инвестировать в эти рынки сложно, и инвесторы могут столкнуться с плохим соотношением риска и вознаграждения, что делает инвестиции непривлекательными. INVEST помогает решать эти проблемы и облегчает работу между USAID и партнерами в инвестиционном сообществе и частном секторе.
 
Мобилизация инвестиций в области с высокой отдачей требует работы с фирмами, обладающими ценным отраслевым опытом, в том числе со многими организациями, которые в прошлом не работали активно с USAID. INVEST использует удобные для пользователя процессы закупок и субподряда, которые уравнивают правила игры, гарантируя, что USAID может работать с лучшей фирмой для работы, независимо от размера этой фирмы, местоположения или предыдущего опыта работы с государственными контрактами.С участием 34 миссий, бюро и независимых офисов USAID деятельность INVEST охватывает 76 стран и 15 секторов развития.

ЧТО МЫ ДЕЛАЕМ

Снижая барьеры для инвесторов, INVEST мобилизует инвестиции для развития и направляет частный капитал в регионы и отрасли с высокой отдачей.

Работу INVEST можно разделить на три направления поддержки:

Оценка инвестиционных возможностей
INVEST помогает USAID понять рыночные условия и определить инвестиционные возможности.

Структурирование фондов и финансовых инструментов
INVEST разрабатывает или структурирует фонды смешанного финансирования, инвестиционные платформы и другие финансовые продукты.

Консультационные услуги по сделкам
INVEST помогает связать поставщиков капитала с предприятиями, которым необходимы инвестиции для роста.

Поддержка транзакций INVEST

По состоянию на декабрь 2021 года INVEST привлек капитал в размере 274 млн долларов США и поддержал 90 транзакций, в том числе 71 закрытую транзакцию.На основе текущих усилий по привлечению капитала прогнозируется дополнительный объем транзакций на 1,15 млрд долларов.

Например, USAID INVEST помогло нигерийской компании Tomato Jos привлечь 4,4 миллиона долларов в виде акционерного капитала и помогло африканской компании Field Intelligence, занимающейся технологиями здравоохранения, завершить раунд инвестиций в размере 3,6 миллиона долларов.

Финансово-инвестиционная сеть USAID

В основе работы INVEST лежит Финансово-инвестиционная сеть USAID, партнерская сеть фирм, имеющих опыт в области инвестиций и развития.Эта сеть позволяет USAID получить доступ к техническим знаниям, необходимым для стимулирования инвестиций, ведущих к положительным результатам в области развития.
 
В период с сентября 2017 года по февраль 2022 года INVEST расширил Финансово-инвестиционную сеть USAID с 26 до более чем 459 членов. Эта разнообразная сеть обладает опытом работы в самых разных секторах и работает в 195 странах.
 
USAID заключает субподряды с членами сети в рамках оптимизированного, но строгого процесса закупок. Для получения дополнительной информации о процессе закупок INVEST посетите веб-сайт закупок INVEST.
 
Узнайте больше о финансовой и инвестиционной сети USAID.
 
Чтобы присоединиться к партнерской сети, отправьте электронное письмо по адресу [email protected]

.

Как Invest поддерживает новых и малоиспользуемых партнеров

Содействие инвестициям требует работы с фирмами частного сектора, обладающими ценным отраслевым опытом в области смешанного и инновационного финансирования. Многие из этих фирм в прошлом не работали активно с USAID. USAID называет эти фирмы «новыми и малоиспользуемыми партнерами».

Эти партнеры часто обладают специализированным опытом, основанным на практическом опыте. Они привносят разные точки зрения, разные наборы навыков и свежий взгляд на решение задач в области разработки. USAID признает, что эти партнеры, особенно малые и местные фирмы, могут укрепить местный потенциал, предоставить специализированные ноу-хау и углубить местные рынки. К сожалению, эти фирмы часто не имеют большого опыта в подаче предложений правительству или оформлении контрактов.

INVEST использует удобные стратегии, которые облегчают работу с USAID более широкой и разнообразной группе партнеров.

Узнайте больше о том, как INVEST поддерживает новых и малоиспользуемых партнеров.

ИНВЕСТ Статистика и истории

Последний квартальный отчет: INVEST, год 5, квартал 1

Обучение и публикации

Посетите страницу публикаций INVEST, чтобы найти исследовательские отчеты и учебные материалы INVEST.

По вопросам об USAID INVEST обращайтесь по адресу [email protected]

 

Введение в планирование капиталовложений

Что такое планирование капиталовложений?

Составление бюджета капиталовложений включает в себя выбор проектов, которые повышают ценность компании.Процесс капитального бюджета может включать в себя практически все, включая приобретение земли или основных средств, таких как новый грузовик или оборудование.

Корпорациям обычно требуется или, по крайней мере, рекомендуется осуществлять такие проекты, которые повысят прибыльность и, таким образом, увеличат благосостояние акционеров.

Однако на норму прибыли, считающуюся приемлемой или неприемлемой, влияют другие факторы, характерные как для компании, так и для проекта.

Например, социальный или благотворительный проект часто утверждается не на основе нормы прибыли, а скорее на желании бизнеса способствовать развитию доброй воли и вносить свой вклад в свое сообщество.

Ключевые выводы

  • Составление бюджета капиталовложений – это процесс, посредством которого инвесторы определяют стоимость потенциального инвестиционного проекта.
  • Три наиболее распространенных подхода к выбору проекта: период окупаемости (PB), внутренняя норма доходности (IRR) и чистая приведенная стоимость (NPV).
  • Период окупаемости определяет, сколько времени потребуется компании, чтобы получить достаточно денежных потоков для возмещения первоначальных инвестиций.
  • Внутренняя норма доходности — это ожидаемая доходность проекта. Если она выше стоимости капитала, это хороший проект.
  • Чистая приведенная стоимость показывает, насколько прибыльным будет проект по сравнению с альтернативами, и, возможно, является наиболее эффективным из трех методов.

Понимание составления бюджета капиталовложений

Составление бюджета капиталовложений важно, потому что оно обеспечивает подотчетность и измеримость. Любой бизнес, который стремится инвестировать свои ресурсы в проект, не понимая связанных с этим рисков и доходов, будет считаться безответственным его владельцами или акционерами.

Более того, если у бизнеса нет возможности измерить эффективность своих инвестиционных решений, скорее всего, у него будет мало шансов выжить в условиях конкурентного рынка.

Предприятия (кроме некоммерческих) существуют для получения прибыли. Процесс бюджетирования капиталовложений — это измеримый способ для компаний определить долгосрочную экономическую и финансовую прибыльность любого инвестиционного проекта.

Решение о бюджетировании капиталовложений является как финансовым обязательством, так и инвестицией. Приступая к проекту, бизнес берет на себя финансовые обязательства, но он также инвестирует в свое долгосрочное направление, которое, вероятно, повлияет на будущие проекты, которые рассматривает компания.

Различные предприятия используют разные методы оценки, чтобы либо принять, либо отклонить проекты капитального бюджета. Хотя метод чистой приведенной стоимости (NPV) является наиболее предпочтительным среди аналитиков, методы внутренней нормы доходности (IRR) и периода окупаемости (PB) также часто используются при определенных обстоятельствах. Менеджеры могут быть более уверены в своем анализе, когда все три подхода указывают на один и тот же план действий.

Как работает бюджетирование капиталовложений

Когда фирме предоставляется решение о бюджете капиталовложений, одной из ее первых задач является определение того, окажется ли проект прибыльным.Методы периода окупаемости (PB), внутренней нормы доходности (IRR) и чистой приведенной стоимости (NPV) являются наиболее распространенными подходами к выбору проекта.

Хотя идеальное решение по бюджетированию капиталовложений таково, что все три показателя будут указывать на одно и то же решение, эти подходы часто будут давать противоречивые результаты. В зависимости от предпочтений руководства и критериев отбора больше внимания будет уделяться одному подходу, а не другому. Тем не менее, существуют общие преимущества и недостатки, связанные с этими широко используемыми методами оценки.

Введение в бюджетирование капиталовложений

Срок окупаемости

Период окупаемости рассчитывает продолжительность времени, необходимого для возмещения первоначальных инвестиций. Например, если проект капитального бюджета требует первоначальных денежных затрат в размере 1 млн долларов, ПБ показывает, сколько лет требуется, чтобы приток денежных средств равнялся оттоку в 1 млн долларов. Короткий период PB предпочтителен, поскольку он указывает на то, что проект «окупит себя» в более короткие сроки.

В следующем примере период ПБ будет составлять три и одну треть года или три года и четыре месяца.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Сроки окупаемости обычно используются, когда ликвидность представляет серьезную проблему. Если у компании ограниченный объем средств, она может одновременно заниматься только одним крупным проектом. Поэтому руководство будет в значительной степени сосредоточено на возмещении своих первоначальных инвестиций для осуществления последующих проектов.

Еще одно важное преимущество использования PB заключается в том, что его легко рассчитать после составления прогнозов денежных потоков.

Есть недостатки в использовании метрики PB для определения решений по бюджету капиталовложений. Во-первых, период окупаемости не учитывает временную стоимость денег (TVM). Простой расчет ПБ дает показатель, в котором одинаковое внимание уделяется платежам, полученным в первый и второй год.

Такая ошибка нарушает один из фундаментальных принципов финансов.К счастью, эту проблему можно легко решить, внедрив модель дисконтированного периода окупаемости. По сути, дисконтированный период PB влияет на TVM и позволяет определить, сколько времени потребуется для возмещения инвестиций на основе дисконтированного денежного потока.

Другим недостатком является то, что как периоды окупаемости, так и дисконтированные периоды окупаемости не учитывают денежные потоки, возникающие ближе к концу жизни проекта, такие как ликвидационная стоимость. Таким образом, PB не является прямым показателем прибыльности.

В следующем примере период PB составляет четыре года, что хуже, чем в предыдущем примере, но большой приток денежных средств в размере 15 000 000 долларов США, произошедший в пятый год, игнорируется для целей этой метрики.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Есть и другие недостатки метода окупаемости, которые включают возможность того, что на разных этапах проекта могут потребоваться денежные вложения. Кроме того, следует учитывать срок службы приобретенного актива.Если срок службы актива не превышает периода окупаемости, может не хватить времени для получения прибыли от проекта.

Поскольку период окупаемости не отражает добавленную стоимость решения о бюджетировании капиталовложений, он обычно считается наименее релевантным подходом к оценке. Однако, если ликвидность является жизненно важным соображением, периоды PB имеют большое значение.

Внутренняя норма доходности

Внутренняя норма доходности (или ожидаемая доходность проекта) — это ставка дисконтирования, при которой чистая приведенная стоимость равна нулю.Поскольку чистая приведенная стоимость проекта обратно пропорциональна ставке дисконтирования (если ставка дисконтирования увеличивается, будущие денежные потоки становятся более неопределенными и, таким образом, становятся менее ценными), ориентиром для расчета внутренней нормы доходности является фактическая ставка, используемая фирмой для дисконтирования после -налоговые денежные потоки.

IRR, который выше, чем средневзвешенная стоимость капитала, предполагает, что капитальный проект является прибыльным предприятием, и наоборот.

Правило IRR выглядит следующим образом:

  • IRR > Стоимость капитала = Принять проект
  • IRR < Стоимость капитала = Отклонить проект

В приведенном ниже примере IRR составляет 15%.Если фактическая ставка дисконтирования фирмы, которую они используют для моделей дисконтированных денежных потоков, меньше 15%, проект следует принять.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Основное преимущество использования внутренней нормы доходности в качестве инструмента для принятия решений заключается в том, что она обеспечивает контрольную цифру для каждого проекта, которую можно оценить в отношении структуры капитала компании. IRR обычно дает те же типы решений, что и модели чистой приведенной стоимости, и позволяет фирмам сравнивать проекты на основе доходности инвестированного капитала.

Несмотря на то, что IRR легко вычислить с помощью финансового калькулятора или пакетов программного обеспечения, использование этой метрики имеет некоторые недостатки. Подобно методу PB, IRR не дает истинного представления о стоимости, которую проект добавит фирме, — он просто дает контрольную цифру того, какие проекты следует принимать, исходя из стоимости капитала фирмы.

Внутренняя норма доходности не позволяет проводить надлежащее сравнение взаимоисключающих проектов; следовательно, менеджеры могут определить, что и проект А, и проект В выгодны для фирмы, но они не смогут решить, какой из них лучше, если только один из них может быть принят.

Другая ошибка, возникающая при использовании анализа IRR, возникает, когда потоки денежных средств от проекта нетрадиционны, что означает, что после первоначальных инвестиций возникают дополнительные оттоки денежных средств. Нетрадиционные денежные потоки являются обычным явлением при составлении бюджета капиталовложений, поскольку многие проекты требуют будущих капитальных затрат на техническое обслуживание и ремонт. В таком сценарии IRR может не существовать или может существовать несколько внутренних норм доходности. В приведенном ниже примере существуют две IRR — 12.7% и 787,3%.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

IRR является полезной мерой оценки при анализе отдельных проектов капитального бюджета, а не тех, которые являются взаимоисключающими. Он представляет собой лучшую альтернативу методу ПБ, но не соответствует нескольким ключевым требованиям.

Чистая текущая стоимость

Метод чистой приведенной стоимости является наиболее интуитивным и точным подходом к оценке капиталовложений. Дисконтирование денежных потоков после уплаты налогов по средневзвешенной стоимости капитала позволяет менеджерам определить, будет ли проект прибыльным или нет.И в отличие от метода IRR, NPV точно показывает, насколько прибыльным будет проект по сравнению с альтернативами.

Правило NPV гласит, что все проекты с положительной чистой приведенной стоимостью должны быть приняты, а проекты с отрицательной должны быть отклонены. Если средства ограничены и все проекты с положительной NPV не могут быть инициированы, следует принять проекты с высокой дисконтированной стоимостью.

В двух приведенных ниже примерах при ставке дисконтирования 10 % проект A и проект B имеют соответствующие NPV в размере 137 236 долларов США и 1 317 856 долларов США.Эти результаты показывают, что оба проекта по бюджетированию капиталовложений увеличат стоимость фирмы, но если у компании в данный момент есть только 1 миллион долларов для инвестиций, проект Б лучше.

Изображение Сабрины Цзян © Investopedia 2020

Некоторые из основных преимуществ подхода NPV включают его общую полезность и то, что NPV обеспечивает прямую меру дополнительной прибыльности. Он позволяет одновременно сравнивать несколько взаимоисключающих проектов, и даже несмотря на то, что ставка дисконтирования может меняться, анализ чувствительности чистой приведенной стоимости обычно может сигнализировать о любых значительных потенциальных проблемах в будущем.

Хотя подход NPV подвергается справедливой критике за то, что показатель добавленной стоимости не учитывает общую величину проекта, индекс прибыльности (PI), показатель, полученный на основе расчетов дисконтированных денежных потоков, может легко решить эту проблему.

Индекс прибыльности рассчитывается путем деления приведенной стоимости будущих денежных потоков на первоначальные инвестиции. PI больше 1 указывает на положительную NPV, а PI меньше 1 указывает на отрицательную NPV.Средневзвешенную стоимость капитала (WACC) может быть сложно рассчитать, но это надежный способ измерить качество инвестиций.

Worldwide—INVEST · DAI: Международное развитие

Клиент: Агентство США по международному развитию

Продолжительность: 2017-2024

Регион: Мировой

Страна: Весь мир

Решения: Экономический рост

INVEST — это гибкий и эффективный механизм участия, который помогает U.S. Агентство международного развития (USAID) мобилизует частный капитал. Все чаще частные инвесторы и предприятия обращаются к развивающимся рынкам в поисках большей прибыли и новых рыночных возможностей. Это открывает возможности для USAID, но требует новых форм сотрудничества с частным сектором.

Благодаря большой и растущей партнерской сети INVEST USAID может получить доступ к новым и малоиспользуемым партнерам, обладающим опытом, необходимым USAID, включая поддержку в оценке инвестиций, структурировании фондов и консультационных услугах по сделкам.

INVEST предназначен для решения проблем и облегчения работы USAID вместе с инвестиционным сообществом. Он обеспечивает быструю закупку — в течение четырех-шести недель, — поэтому USAID может действовать в сроки, установленные инвесторами. Он обеспечивает гибкую специализированную разработку и реализацию проектов. Кроме того, он фокусируется на обучении и адаптации для внедрения инноваций в мобилизацию частного капитала.

Базирующаяся в Вашингтоне, округ Колумбия, компания INVEST является флагманской инициативой USAID по смешанному финансированию, в которую входят субподрядчики CrossBoundary, Tideline и Convergence.Он создал сеть из примерно 250 партнеров, которые предоставляют нишевые технические знания, необходимые USAID по запросу. INVEST поддерживал сделки в области развития предприятий, инфраструктуры и финансовых инструментов или фондов. INVEST работает более чем в 20 странах, включая Афганистан, Гану, Гаити, Индию, Кению и Тунис.

Примеры действий

  • Оценка рыночных условий и инвестиционных возможностей.
  • Поддержка дизайна и структуры финансовых организаций, таких как фонды смешанного финансирования, инвестиционные платформы и инструменты снижения рисков.
  • Предоставление консультационных услуг по сделкам и инвестициям.

Выбор результатов

  • Привлечено $274 млн капитала и сопровождено 90 сделок, в том числе 71 закрытая сделка. На основе текущих усилий по привлечению капитала прогнозируется дополнительный объем транзакций на 1,15 млрд долларов.
  • Завершена экспресс-оценка возможностей инвестирования с гендерной точки зрения в пяти странах Африки к югу от Сахары, выявлено 25 возможностей и рекомендаций для программы USAID GenDev.Предоставление каталитического капитала инвестиционным фондам, учитывающим гендерные аспекты, в том числе фонду Capital Partners Fund II организации Women’s World Banking.
  • Проведена оценка рынка и разработана платформа смешанного финансирования для USAID/Индия с целью мобилизации ресурсов и инвестиций в секторы борьбы с туберкулезом, водоснабжения, санитарии и гигиены (ВСГ), охраны окружающей среды, энергетики и здравоохранения.
  • Предоставление консультационной поддержки Power Africa для расширения солнечной энергии и мини-сетей в Кении, что привлекло более 60 долларов США.5 миллионов в сделках с капиталом.
  • Помощь в разработке «Дорожной карты смешанного финансирования для глобального здравоохранения».
  • Подготовлен «Отчет о корпоративном инвестиционном партнерстве для роста и стабильности» о том, как компании, международные агентства по развитию и инвесторы согласовывают свои цели и прибыль.
  • Сеть USAID по финансам и инвестициям увеличилась с 26 в 2017 году до более чем 459 членов в 2022 году. Эта разнообразная сеть обладает опытом работы в самых разных секторах и работает в 195 странах.
Икс

СВЯЗАННОЕ СОДЕРЖИМОЕ:

Проект технической помощи для улучшения работы и профессиональных консультационных услуг поддерживает Турецкое агентство занятости (İŞKUR) в выполнении его мандата в качестве ведущего поставщика государственных услуг по трудоустройству в Турции.

Подробнее

Управление проектами как инвестиция в бизнес

В этой статье мы кратко рассмотрим управление проектами как инвестицию и предложим некоторые предлагаемые подходы для превращения инвестиций в управление проектами в большие дивиденды.

Всем предприятиям необходимо вкладывать деньги, чтобы начать бизнес, поддерживать клиентов или клиентов, инвестировать в оборудование и людей для ведения бизнеса и его развития. Успех этого бизнеса требует вложений. Многие компании смотрят только на материальные бизнес-активы, в которые они инвестируют. Одной из упущенных из виду инвестиций являются процессы управления проектами.

В деловой практике управление проектами представляет собой инвестиции. Требуется персонал, который имеет способности быть менеджерами проектов и проводить обучение этих людей.Требуется время, чтобы разработать методологию, работающую в рамках культуры компании, создать политики, процедуры и шаблоны. Также требуется время, чтобы убедить соответствующий персонал в компании принять концепцию управления проектами как способ повышения общей производительности.

Управление проектами как часть корпоративной культуры

Высшее руководство любой организации должно быть движущей силой управления проектами. Слишком часто руководители компаний заявляют, что им нужен какой-то новый подход к чему-либо, который должен быть реализован в следующем месяце или следующем квартале, однако они не придают этому всей силы своей позиции.Как это проявляется? Когда руководство не принимает участие в обучении. На самом деле лишь немногие старшие менеджеры являются настоящими менеджерами проектов с настоящей проницательностью в управлении проектами. Еще меньше сертифицированных менеджеров проектов. Чтобы поддержать инициативу по управлению проектом, требуется нечто большее, чем просто официальный меморандум. Мантра должна звучать так: «Сделайте управление проектами частью корпоративной культуры».

Чтобы начать инвестировать в управление проектами, первым шагом должны быть стратегические сессии с ключевыми заинтересованными сторонами в организации (и, возможно, даже наем внешнего консультанта для помощи).Используя стратегический план организации, разработайте определенный подход к внедрению управления проектами в качестве обычной деловой практики. Именно здесь инициатива будет «зафрахтована». Устав — это документ, в котором на высоком уровне излагаются: общая цель или задача, ключевые заинтересованные стороны, возможные риски высокого уровня, выделенный объем финансирования и т. д. (Если вы начинаете инициативу по управлению проектами, вы можете также использовать методы управления проектами, чтобы реализовать ее!) Каждая организация уникальна, поэтому не существует универсального подхода к управлению проектами.Некоторые организации очень велики и имеют много ресурсов, в то время как другие небольшие, и время, затрачиваемое на внедрение управления проектами, создает нагрузку на производство. Ключевым фактором, на котором следует сосредоточиться, является разработка инициативы по управлению проектом, которая работает в вашей ситуации.

Инвестируйте в обучение

Одним из ключей к успеху любой инициативы по управлению проектами является обучение. В зависимости от того, сколько у вас сейчас PM, это может быть простым шагом, а может занять много времени и значительных капиталовложений.Во время стратегических совещаний определите текущий уровень знаний и опыта тех, кто будет на передовой в качестве продакт-менеджеров. Задайте конкретные вопросы, например: есть ли у них образование, связанное с управлением проектами? Обладают ли они сертификатами Project Management Professional (PMP) ® ? Каково их среднее количество лет опыта? Нужна ли людям, работающим над технической стороной проекта, базовая подготовка по управлению проектами, чтобы понимать и общаться с проектными менеджерами? Какие инструменты будут использоваться при управлении проектом и потребуется ли обучение для использования этих инструментов?

Заручитесь поддержкой руководства

Следующим шагом после того, как будет разработан определенный подход, станет поиск союзников и поддержка новой инициативы на всех уровнях организации.Они потребуются не только для разработки процессов, процедур и шаблонов; Наличие чирлидеров, которые стимулируют потребность в управлении проектами, может только помочь. Однако здесь уместно предостережение. Выбирайте этих людей с умом — выбор тех, кто слепо следует за вами без вопросов и предложений, может в конечном итоге навредить общей цели. Выбирая союзников, задавайте вопросы, чтобы увидеть, действительно ли они вас понимают. Такие вопросы, как: Что вы считаете самой большой проблемой на пути к успеху этой инициативы? Как вы думаете, с чего нам следует начать? Какие ресурсы у нас есть для реализации этой инициативы? Как вы думаете, сколько времени потребуется, чтобы найти работающее решение? Должны ли мы делать это сразу, в масштабах всей компании, или начать с одного или двух проектов? Насколько важной, по вашему мнению, будет эта инициатива для роста, успеха или выживания нашей компании?

План проекта

После того, как вы выбрали ключевых игроков и союзников на различных уровнях, следующим шагом будет планирование реализации инициативы.Как упоминалось ранее, каждая организация уникальна, поэтому имейте в виду, что план, используемый в одной компании, может не сработать в другой. Здесь союзники, которых вы только что приобрели, начнут свою работу. Соберите столько из них, сколько необходимо, чтобы получить информацию со всех уровней. Им следует разработать общий план развертывания, а затем работать в небольших группах над уточнением деталей. План высокого уровня может выглядеть примерно так:

По мере того, как команда разбивается на более мелкие группы для детального планирования, им следует подумать о привлечении других людей для внесения вклада и предложений.Чем большему количеству людей разрешено участвовать в инициативе (на соответствующих уровнях), тем больше шансов на успех. Здесь много работы, и, как гласит старая поговорка, две головы лучше, чем одна!

Начните с малого

После того, как план будет достаточно детализирован для реализации, следующим шагом будет проверка его на одном или двух небольших проектах. Одна из самых больших ошибок, которую может совершить организация, — это все сразу в управлении проектами. Проблема с этим подходом проста.Не у всех будет одинаковый уровень комфорта при выполнении процессов управления проектами. Если культура компании заключается в том, чтобы наказывать кого-то, когда он терпит неудачу или совершает ошибку, все автоматически начинают бояться совершать ошибки. Здесь применима старая поговорка: «Вы должны сначала научиться ходить, прежде чем сможете бегать». Начните с небольшого проекта среднего размера с минимальным риском. Другими словами, не пытайтесь впервые использовать управление проектами в проекте, который может поставить компанию под угрозу.Небольшие шаги — более разумный подход к реализации сложной инициативы.

Существует два метода пошагового подхода. Во-первых, вы можете взять процессы, шаблоны и процедуры, разработанные при планировании, и реализовать их все в одном небольшом проекте. Хотя это может показаться жизнеспособным, не все проекты требуют использования одних и тех же процессов, поэтому этот метод не всегда успешен и не дает управленческой команде достаточно измеримой обратной связи для принятия будущих решений. Второй способ хоть и более успешен, но занимает гораздо больше времени.Вместо того, чтобы выполнять все процессы сразу в небольшом проекте, выберите только первые несколько и выполните их, а затем сделайте то, что вы всегда делали. Например, если ваши проекты в прошлом никогда официально не оформлялись или никто никогда не разрабатывал план управления проектом, то сделайте устав и план управления проектом на следующий. Устраняйте перегибы в процессах по ходу дела. Найдите, что работает, а что нет. Затем в следующем проекте добавьте еще пару процессов вместе с первыми, которые вы сделали.С каждым проектом продолжайте добавлять процессы по мере необходимости, и вы в конечном итоге обнаружите, что ваши команды инстинктивно занимаются управлением проектами. Лучший способ получить максимальную отдачу от вашей команды — это структурированный рабочий процесс проекта.

Будьте S-M-A-R-T

И последнее слово о создании и инвестировании в управление проектами. Одним из распространенных методов является использование подхода S-M-A-R-T для разработки бизнес-целей и задач. Это довольно известная аббревиатура, которая означает «конкретный, измеримый, достижимый, актуальный и своевременный».Из этих пяти атрибутов измеримость является наиболее важным фактором. При определении целей инициативы необходимо учитывать измеримые факторы. Когда бизнес смотрит на отдачу от своих инвестиций, он использует измеримые факторы, обычно в виде валюты. Однако, рассматривая управление проектами как инвестиции, можно использовать множество факторов. Снижение текучести кадров, повышение производительности, более высокий процент завершенных проектов, меньшее количество завершенных проектов — вот лишь некоторые из элементов, которые можно измерить.

Следуйте этому простому подходу, и ваши инвестиции в управление проектами окупятся в долгосрочной перспективе.

Вы хотите развивать свой бизнес, инвестируя в менеджеров проектов? Посетите нашу страницу бизнес-решений.

Готовитесь к экзамену PMP?




Предстоящие сертификации PMP-сертификации — Live & Online Classe

Название Дата Place
PMP Сертификация Авг 1,2,3,4
8:30 : 00pm
Бирмингем, AL Подробнее
0 14 17 17 17 17 17672 9:30 до 16:00 17 Бирмингем, Al Подробнее
PMP Сертификационное обучение 4–7 и 11–14 апреля
13:00–17:30
Онлайн — Ирландия (GMT) Подробнее

Инвестируемость — стоит ли ваш проект?

Когда дело доходит до управления проектом, один из ключевых вопросов, который необходимо задать, это: «Какие преимущества этот проект создаст для инвесторов и основных заинтересованных сторон?»

Если кого-то просят выделить финансирование и ресурсы для проекта, это Для них вполне разумно задавать такие вопросы, как «Что в этом для меня или почему я должен принять участие в этом проекте?» Если у меня как у спонсора есть возможность инвестировать в несколько проектов – что особенного в этом?» Руководители проектов должны иметь возможность обсудить проект с ключевыми заинтересованными сторонами и финансирующей организацией в этих условиях, чтобы согласовать поддержку и текущую приверженность реализации проекта.

Рассматривайте проекты и программы как инвестиции

Это может показаться семантикой, но язык важен. Слова помогают определить поведение внутри команды и за ее пределами. Принятие во внимание преимуществ инвестиций отвлекает внимание проектов от выполнения тройных ограничений (время – стоимость – качество) к решению некоторых более фундаментальных вопросов:

  • Какова цель этих инвестиций?
  • Какие конкретные преимущества ожидаются?
  • Стоят ли эти преимущества вложений?
  • Как и когда будут измеряться и реализовываться выгоды?

Проект, который определяется необходимостью развития (например) новой сети легкорельсового транспорта, будет иметь другую культуру и подход, чем тот, который определяется как сокращение времени на поездки и поездки в пределах города.Второй тип проектов, который определяется его преимуществами, потребует принятия различных решений на протяжении всего жизненного цикла проекта, чтобы оставаться актуальными для конечной цели проекта. Кроме того, это открывает новые возможности вместо того, чтобы привязываться к одному техническому продукту на ранних этапах процесса планирования.

Связь масштаба с преимуществами, важными для заинтересованных сторон

По мере усложнения и сложности проектов крайне важно, чтобы связи между масштабом проекта и бизнес-изменениями приводили к преимуществам, важным для заинтересованных сторон.Это внесет ясность в коммуникации и цель усилий проекта. Это также обеспечит соответствие принимаемых решений целям инвестиций. Когда проект отстает от графика и/или выходит за рамки бюджета, возникает необходимость сократить объем работ. Только поняв связи между функциями, возможностями и преимуществами, мы можем понять влияние решений. Утрата преимуществ или упущение возможностей для их реализации — отличный контраргумент в пользу демасштабирования.Дескопирование может вернуть проект в рамки допусков по стоимости и графику, но за счет каких выгод? Изменения все еще могут быть необходимы, но при осведомленности о каждом из компонентов проекта решения становятся более обоснованными.

Развитие инвестиционно-подкованных проектных команд

По мере развития профессии управления проектами необходимо развивать уникальные навыки, модели и инструменты, чтобы специалисты-практики оставались основой успеха инвестиций. Понимание и помощь в формировании контекста инвестиций означает более раннее участие в проектах с уделением большего внимания консультационным и консультационным функциям.Планирование, обеспечение и поддержка перехода к оперативному использованию результатов проекта и изменений в операционной среде должны стать частью функций проектных групп. Одним из существенных преимуществ является привлечение нужных старших заинтересованных сторон и обеспечение их приверженности необходимым действиям. Говоря на языке инвесторов, менеджеры проектов и их команды будут внедряться в остальную часть организации, демонстрировать свою ценность и активно поддерживать реализацию преимуществ.

Инвестиционная привлекательность – все дело в выгодах

Выгоды быстро становятся ключевым фактором, определяющим успех проекта и инвестиционную привлекательность. Таким образом, решения о выборе проектов для финансирования, их приоритетности в рамках организации и о том, что делать, если бизнес-кейс изменится, будут приниматься на основе той ценности, которую они создают. Реализация преимуществ Управление — это не просто прихоть или переходный этап. Это практический подход к направлению скудных ресурсов на проекты, которые окажут положительное влияние на деятельность организации и сообщества в целом.

Программное обеспечение Amplify предоставляет вам возможности для инвестирования в проекты

Программное обеспечение Amplify упрощает определение приоритетов вашего инвестиционного портфеля благодаря возможности выбирать, расставлять приоритеты и упорядочивать инициативы на основе рентабельности их стоимости и общего вклада в портфель. Угрозы производительности, такие как; также осуществляется управление рисками, предположениями, проблемами и зависимостями (RAID). Отличительные возможности Amplify позволяют вам расставлять приоритеты и перераспределять приоритеты предстоящих и текущих инвестиций, чтобы гарантировать, что они по-прежнему представляют собой соотношение цены и качества, обеспечивая при этом понимание, необходимое для информирования о компромиссах и принятия инвестиционных решений.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.